Samsung Electronics

Die chinesischen Smartphone-Hersteller verstärken ihre Bemühungen, in Europa Fuß zu fassen und hochwertige Geräte zu verkaufen. Die Marke Realme aus Shenzhen hat ihren Umsatz in Europa um 275 Prozent gesteigert und strebt an, ihren Marktanteil von 4 auf über 10 Prozent in den nächsten drei bis fünf Jahren zu erhöhen. Trotz der Herausforderungen, die mit der Markteinführung in Europa verbunden sind, sieht Realme großes Potenzial. Auch andere Marken wie Honor und Oppo planen, ihre Premium-Angebote auszubauen. Was denkt ihr über den Wettbewerb zwischen chinesischen Marken und etablierten Unternehmen wie Apple $AAPL (+0,52 %) und Samsung $005930 in Europa?

Samsung Electronics Q3 2024 $005930

Finanzielle Leistung

• Umsatz: Der Gesamtumsatz des Unternehmens stieg im dritten Quartal 2024 im Vergleich zum Vorquartal um 7 % auf 79,1 Billionen KRW.
• Betriebsgewinn: Der Betriebsgewinn sank im Quartalsvergleich um 1,3 Billionen KRW und liegt bei 9,18 Billionen KRW, mit einer operativen Marge von 11,6 %.
• Nettogewinn: Der Nettogewinn stieg auf 10,10 Billionen KRW, was einer Nettogewinnmarge von 12,8 % entspricht.

Bilanzübersicht

• Gesamtvermögen: Erreichte zum 30. September 2024 einen Stand von 491,3 Billionen KRW.
• Verbindlichkeiten: Belaufen sich auf 105,0 Billionen KRW, was einer Verschuldungsquote von 4 % entspricht.
• Eigenkapital: 386,3 Billionen KRW.

Details der Gewinn- und Verlustrechnung

• Bruttogewinn: Der Bruttogewinn lag bei 30 Billionen KRW, was einer Bruttomarge von 37,9 % entspricht.
• Vertriebs- und Verwaltungskosten (SG&A): Stiegen auf 20,8 Billionen KRW und machen 26,3 % des Umsatzes aus.

Cashflow-Übersicht

• Cashflow aus operativer Tätigkeit: 22,2 Billionen KRW.
• Cashflow aus Investitionstätigkeit: Minus 14,3 Billionen KRW, hauptsächlich bedingt durch Investitionen in Sachanlagen (PP&E).
• Cashflow aus Finanzierungstätigkeit: Minus 2,18 Billionen KRW.

Wichtige Kennzahlen und Rentabilitätskennzahlen

• Eigenkapitalrendite (ROE): 11 %.
• EBITDA-Marge: 27 %.
• Liquiditätsgrad (Current Ratio): 252 %.

Segmentinformationen

• MX Division: Verzeichnete ein Wachstum von 13 % durch neue Smartphone-Modelle.
• DS Division: Umsatz stieg um 3 %, angetrieben durch die Nachfrage nach hochwertigen Speicherprodukten.
• Display-Segment: Verzeichnete einen Umsatzanstieg von 5 % dank neuer Produkteinführungen.

Wettbewerbsposition

• Markenwert: Samsung Electronics belegte Platz 5 in Interbrands Liste der Top 100 globalen Marken, mit einem Markenwert von 100,8 Milliarden USD.

Prognosen und Kommentare des Managements

• Prognose Q4: Erhoffte Verbesserung im Halbleitergeschäft, mit Fokus auf wertschöpfende Produkte.
• Ausblick 2025: Erwartet eine positive Marktentwicklung, mit strategischem Schwerpunkt auf KI und Premium-Segmenten.

Risiken und Chancen

• Risiken: Makroökonomische Unsicherheiten, Wechselkursauswirkungen und Wettbewerb im Massenmarktsegment.
• Chancen: Wachstumschancen in den Bereichen KI und hochdichte Speicherprodukte sowie Expansion in die IT- und Automobilbranche.

Zusammenfassung der Ergebnisse

Samsung Electronics erzielte im dritten Quartal 2024 eine starke Leistung, angetrieben durch neue Produkteinführungen in den MX- und DS-Divisionen. Trotz eines Rückgangs des Betriebsgewinns, verursacht durch einmalige Kosten, konnte das Unternehmen solide Rentabilitätskennzahlen aufrechterhalten. Die Bilanz bleibt gesund, mit einer niedrigen Verschuldungsquote, und der operative Cashflow ist stark. Für die Zukunft setzt Samsung auf Wachstum durch KI-Innovationen und hochwertige Produkte, während gleichzeitig Risiken aus makroökonomischen Faktoren und Wettbewerb beobachtet werden.

Positive Aspekte

• Umsatzwachstum: Samsung Electronics erzielte im dritten Quartal 2024 ein sequentielles Umsatzwachstum von 7 % auf 79,1 Billionen KRW, das vor allem durch starke Leistungen in den Bereichen MX und DS getrieben wurde.
• Markenbekanntheit: Das Unternehmen festigte seine Position als #5 Marke in Interbrands Top 100 der globalen Marken und steigerte seinen Markenwert um 10 % auf 100,8 Milliarden USD. Dies unterstreicht Samsungs starke Markenbindung und Marktpräsenz.
• Cashflow aus operativer Tätigkeit: Der Cashflow aus dem operativen Geschäft blieb mit 22,2 Billionen KRW robust und zeigt Samsungs hohe operative Effizienz und starke Cash-Generierungskapazität.
• Segmentleistung: Die MX-Division verzeichnete ein beeindruckendes Wachstum von 13 %, das durch die Einführung neuer Smartphone-Modelle unterstützt wurde und signifikant zum Gesamtumsatz beitrug.
• Strategischer Fokus auf KI: Samsung setzt strategisch auf KI und hochwertige Produkte und plant, den Verkauf von KI-gestützten Haushaltsgeräten zu steigern sowie KI-Konnektivitätserlebnisse zu verbessern. Damit positioniert sich das Unternehmen gut für zukünftiges Wachstum im Bereich neuer Technologien.

Negative Aspekte

• Rückgang des Betriebsgewinns: Der Betriebsgewinn ging im Vergleich zum Vorquartal um 1,3 Billionen KRW auf 9,18 Billionen KRW zurück, hauptsächlich aufgrund einmaliger Kosten, einschließlich Rückstellungen für Anreize in der DS-Division.
• Währungseffekt: Die Aufwertung des koreanischen Wons gegenüber dem US-Dollar belastete den Betriebsgewinn um etwa 0,5 Billionen KRW und wirkte sich auf das Komponentengeschäft aus.
• Gestiegene Vertriebs- und Verwaltungskosten (SG&A): Die SG&A-Kosten stiegen auf 20,8 Billionen KRW und entsprechen nun 26,3 % des Umsatzes. Ohne gezielte Kontrolle könnten diese Kosten die Margen belasten.
• Konservativer Ausblick für Display-Segment: Obwohl die Verkäufe gestiegen sind, bleibt der Ausblick für das Display-Segment aufgrund des intensiven Wettbewerbs vorsichtig, was die Rentabilität beeinträchtigen könnte.
• Bestandsanpassungen: Das Mobilsegment stand vor Herausforderungen bei der Bestandsanpassung, was zu einer geringeren Nachfrage und einem Ungleichgewicht zwischen Angebot und Nachfrage führte, insbesondere auf dem chinesischen Markt.

Samsung
$005930 hat die Bestellungen bei ASML
$ASML (+3,19 %) für seine geplante Chipfabrik in Texas aufgrund einer schwachen Nachfrage auf unbestimmte Zeit verschoben.

Das 17 Milliarden Dollar teure Projekt in Taylor konnte bislang keine bedeutenden Kunden gewinnen, was auch andere Zulieferer dazu veranlasst, ihre Mitarbeiter vor Ort abzuziehen. Diese Verzögerungen sind ein Rückschlag für Samsungs Bestreben, Spezialchips für Mobilfunk und Künstliche Intelligenz zu produzieren und in die Auftragsfertigung einzutreten, einem Markt, den derzeit TSMC dominiert. -Handelsblatt

Foto: Image: Asia Times Files / AFP

$QCOM (+1,7 %) - The Next Generation

Mit einer neuen Generation von Prozessoren trägt Qualcomm der wachsenden Verbreitung Künstlicher Intelligenz (KI) in Smartphones Rechnung. Der weltgrösste

Anbieter von Handy-Chips gab bekannt, dass er ursprünglich für den Desktop-Prozessor "Snapdragon Elite X" entwickelte Technologien auch in seinen Produkten für Mobilgeräte einsetzen werde. Diese dienten dazu, einen Teil der Berechnungen von KI-Programmen direkt auf dem Smartphone auszuführen. Zu den Abnehmern des "Snapdragon 8 Elite" gehörten Handy-Hersteller wie Samsung $005930 und Xiaomi $1810 (+0,79 %) .

Die ASML - Aktie fiel 20% nach schlechten Quartalszahlen und gesenktem Ausblick. Großkunden wie Samsung und Intel kaufen weniger Maschinen, weil sie Investitionen aufschieben. ASML kaufen, halten oder verkaufen? Was denkst Du?

In der Podcast-Folge 61 "Buy High. Sell Low" haben wir ausführlich über ASML gesprochen. Link in der Profilbeschreibung.

$ASML (+3,19 %)
$INTC (+2,41 %)
$005930
$AMD (+0,64 %)
$NVDA (+1,51 %)
$2330
$AMAT (+3,95 %)
$MU (+5 %)
$KLAC (+3,32 %)
$LRCX (+4,98 %)

Aktienmarsch, 30km Strecke mit 35 Aktienunternehmen

Erster Urlaubstag, 32°C und 30km Marsch Richtung Stuttgart. Über die Strecke hinweg konnte ich über 35 Aktienunternehmen finden.

Highlight, $BTC (+0,87 %) Bitcoinlogo am Radkasten vom Jeep.

Neben den Automarken, $MBG (-0,53 %)
$DTG (+0,21 %)
$VOW (-1,62 %)
$BMW (-1,54 %)
$VOLV B (+1,84 %)
$TSLA (+0,05 %)
$1211 (+0,58 %)
$P911 (-2,39 %)
$F (+1,39 %)
$8058 (+1,52 %) konnte ich zahlreiche weitere und für ich mich auch neue Unternehmen entdecken.

Für mich neu war $6971 (+0,88 %) Kyocera ein Hersteller für elektronische Geräte aus Japan und $WLK (+1,65 %) Westlake Chemical aus den USA.

Aus Deutschland waren noch $SIX2 (-1,06 %) Sixt $DTE (+0,38 %) Telekom $TUI1 (+0,34 %) Tui $AGCO (+6,65 %) (Fendt) $256940 Eberspächer (Zulieferer Autoindustrie) $SIE (-0,41 %) Siemens $EBK ENBW $DHL (-0,87 %) Post und $ALV (+1,84 %) dabei.

Weitere Unternhemen:

$CAT (+3,05 %) Caterpillar $HEIA (-0,45 %) Heineken $HOG (+1,72 %) Harley Davidson $PM (+1,31 %) Philip Morris $NKE (+3,29 %) Nike $AAPL (+0,52 %) Apple $005930 Samsung $UPS (+0,42 %) UPS $SHEL (+1,41 %) Shell $V (+1,31 %) Visa $MA (+1,13 %) Mastercard $KER (-2,7 %) Kering

$KO (+1,89 %) Coca-Cola $QSR (+0,06 %) Restaurant Brands (Burger King)

$O (+1,58 %) Reality Income (vermietet an Decathlon)

Hättet Ihr alles erkannt? Ganz interessant, was man alles entdeckt wenn man sich bewusst umschaut.

Aus Interesse, bitte verlinken wenn ihr ähnliches postet.🫡 oder verwendet den #aktienmarsch

07.08.2024 + Chinas Firmen bunkern KI-Chips von Samsung + AIRBNB verfehlt Erwartungen und Ausblick + Siemens Energy reduziert verluste + Japans Notenbank sorgt für Zuversicht + Super Micro Comp. verfehlt Erwartung

Airbnb $ABNB (-0,66 %) verbuchte im zweiten Quartal 2024 ein EPS von 0,86 US-Dollar. Das war weniger als von Analysten erwartet worden war (0,91 US-Dollar). Vor einem Jahr stand noch ein Gewinn von 1,02 US-Dollar je Aktie in den Büchern. Der Q2-Umsatz belief sich laut Mitteilung auf 2,75 Milliarden US-Dollar. Hier lagen die Expertenprognosen bei 2,74 Milliarden US-Dollar, nachdem Airbnb im Vorjahresquartal 2,484 Milliarden US-Dollar erwirtschaftet hatte. An der NASDAQ reagiert die Airbnb-Aktie auf die Bilanzvorlage nachbörslich mit einem Minus von zeitweise 13,67 Prozent auf 112,64 US-Dollar.

Der Energietechnikkonzern Siemens Energy $ENR (+3,25 %) hat im dritten Geschäftsquartal weitere Fortschritte gemacht und den Verluste reduziert. Das Unternehmen profitierte dabei von guten Geschäften in seinem Netzgeschäft, welches Erlös und Ergebnis deutlich steigern konnte. So stieg der Umsatz in den drei Monaten per Ende Juni auf vergleichbarer Basis um 18,5 Prozent auf 8,8 Milliarden Euro, wie das Unternehmen am Mittwoch in München mitteilte. 

Aus Japan, wo der Leitindex Nikkei-225 am Montag im Zuge des gestiegenen Yen und der Furcht vor Zinserhöhungen noch um mehr als zwölf Prozent abgestürzt war, kamen nun beschwichtigende Signale von der Notenbank. Die Zentralbank werde die Zinsen nicht anheben, sollte der Markt sich instabil zeigen, hieß es. Dies genügte, um den Aktienkursen in Tokio weiter deutlichen Auftrieb zu verleihen.

Super Micro $SMCI verbuchte im abgelaufenen vierten Quartal des Geschäftsjahres 2024 ein EPS in Höhe von 6,01 US-Dollar. Experten hatten - nach 3,67 US-Dollar je Aktie im Vorjahresquartal - mit einem Sprung auf 8,136 US-Dollar je Anteilsschein gerechnet. Im Gesamtjahr verbuchte das Unternehmen einen Gewinn von 21,73 US-Dollar je Aktie. Nach 12,09 US-Dollar je Papier im Fiskaljahr zuvor, lagen die Analystenprognosen hier bei 23,89 US-Dollar. Der Umsatz in den vergangenen drei Monaten belief sich laut Mitteilung auf 5,308 Milliarden US-Dollar, nach 2,185 Milliarden US-Dollar im Vorjahresviertel. Experten waren im Vorfeld von einer Umsatzsteigerung auf 5,327 Milliarden US-Dollar ausgegangen. Der 12-Monats-Umsatz wird von Super Micro auf 14,943 Milliarden US-Dollar beziffert. Das liegt im Rahmen der Analystenschätzungen von 14,94 Milliarden US-Dollar.

Wegen eines drohenden US-Embargos decken sich chinesische Firmen mehreren Insidern zufolge in großem Stil mit Samsungs $005930 Hochleistungsspeichern für Künstliche Intelligenz ein. Im ersten Halbjahr hätten sie etwa 30 Prozent der Produktion sogenannter HBM-Chips (High Bandwidth Memory) aufgekauft, sagte eine der mit der Angelegenheit vertrauten Personen.

https://www.n-tv.de/wirtschaft/der_boersen_tag/Bunkern-Chinas-Firmen-KI-Chips-von-Samsung-article25139343.html

Mittwoch: Börsentermine, Wirtschaftsdaten, Quartalszahlen

ex-Dividende einzelner Werte

Intel 0,13 USD

Ford Motor 0,15 USD

Quartalszahlen / Unternehmenstermine USA / Asien

06:00 Mazda Quartalszahlen

08:00 Sony | Honda Quartalszahlen

09:00 Softbank Quartalszahlen

22:05 Walt Disney Quartalszahlen

Quartalszahlen / Unternehmenstermine Europa

07:00 Commerzbank | Siemens Energy | ABN Amro | Kontron Quartalszahlen

07:30 Sixt | Continental | Gea Group | Voestalpine | Novo Nordisk Quartalszahlen

07:40 Elringklinger | Zeal Network | Ahold Delhaize Quartalszahlen

07:50 Süss Microtec Halbjahreszahlen

08:00 Beiersdorf | Puma | A.P. Moeller-Maersk Quartalszahlen

08:30 Siemens Energy PK

09:00 Commerzbank Analystenkonferenz | Beiersdorf PK

09:30 Gea Group PK

10:00 Siemens Energy Analystenkonferenz

10:30 Commerzbank | Sixt | Voestalpine PK

12:30 Continental Analystenkonferenz

14:00 Gea Group | Elringklinger Analystenkonferenz

18:00 Freenet Quartalszahlen

Wirtschaftsdaten

• 08:00 DE: Handelsbilanz Juni Handelsbilanz kalender- und saisonbereinigt PROGNOSE: +21,5 Mrd Euro zuvor: +24,9 Mrd Euro Exporte PROGNOSE: -1,5% gg Vm zuvor: -3,6% gg Vm Importe PROGNOSE: +2,5% gg Vm zuvor: -6,6% gg Vm
• 08:00 DE: Produktion im produzierenden Gewerbe Juni saisonbereinigt PROGNOSE: +0,9% gg Vm zuvor: -2,5% gg Vm

Ein Bundesrichter hat entschieden, dass Googles
$GOOGL (-5,23 %) Zahlungen in Höhe von 26 Milliarden Dollar, um seine Suchmaschine als Standard auf Smartphone-Webbrowsern festzulegen, gegen das Kartellrecht der USA 🇺🇸 verstoßen.

Richter Amit Mehta stellte fest, dass diese Zahlungen effektiv andere Wettbewerber daran gehindert haben, im Markt erfolgreich zu sein.

US Kartellrechts-Behörden werfen Google vor, illegal ein Monopol im Bereich der Online-Suche und der damit verbundenen Werbung aufrechtzuerhalten.

Die Regierung erklärte, Google habe Apple $AAPL (+0,52 %), Samsung
$005930 und anderen über Jahrzehnte hinweg Milliarden gezahlt, um auf Smartphones und Webbrowsern bevorzugt platziert zu werden.

Die EU wird Microsofts ($MSFT (+0,08 %) ) 13 Milliarden US-Dollar Investition in OpenAI nicht unter den Fusionsvorschriften prüfen, da keine ausreichenden Hinweise auf eine "Kontrollübernahme" vorliegen.

Es könnte jedoch eine kartellrechtliche Untersuchung eingeleitet werden, um mögliche Wettbewerbsbeeinträchtigungen durch Exklusivitätsvereinbarungen zu prüfen. Die EU untersucht außerdem den Vertrag zwischen Google ($GOOGL (-5,23 %)) und Samsung ($005930) über KI Systeme in Smartphones.

Hallo zusammen,

Es ist mal wieder soweit für einen kleinen Meilenstein-Post - ich habe heute einen Portfoliowert in Höhe von 25.000€ erreicht.

Ich weiß, viele mögen es nicht, aber das soll jetzt einmal egal sein.

Mein letzter Meilenstein, die 10.000€-Marke, habe ich nun vor etwa 10 Monaten erreicht. Seitdem ist viel geschehen.

Durch einen AG-Wechsel letztes Jahr ist es mir gelungen, die Sparrate auf 1.200€+ anzuheben.

Davon fließen 140€ in die besparten ETFs.

In Einzelaktien bin ich also aktuell mit einem deutlichen Überhang investiert. Angefangen hat das ganze mit Dividendentiteln. Dividenden spielen nun jedoch bei meiner Investmententscheidung nur noch eine sehr geringe Nebenrolle.

Mein Ziel ist es, langfristig für die Zukunft zu investieren, wobei mir das Thema immer mehr Freude bereitet. Ich habe zwar schon früh angefangen und auch hier und da Lehrgeld zahlen müssen, doch bin ich nun mit der Entwicklung der vergangenen 2-3 Jahre sehr zufrieden. Mit 26 Jahren haben viele noch nicht einmal angefangen, an die Zukunft zu denken und zu investieren.

Vermutlich werde ich dann auch spätestens nächstes Jahr das erste Mal den Steuerfreibetrag von 1.000€ ausschöpfen, was kein direktes Ziel darstellen soll (nicht suf Krampf möchte / musd ich diesen Betrag morgen ausschöpfen), jedoch eine weitere gemeistert Etappe versinnbildlicht. (Schade, dass dieser für Kleinanlieger dann doch so niedrig angesetzt ist)

In meinem Portfolio fehlen jetzt eigentlich meiner Meinung nach nur noch 2 Branchen - Pharma und Rohstoff / Bergbau, wobei meine Auswahl vermutlich (Stand heute) auf $JNJ (+2,5 %) und $RIO (+1,15 %) fallen würden.

Gerne würde ich auch noch in ein paar asiatische Unternehmen investieren, da stehen $005930
$7974 (+1,38 %)
$005380
$4507 (+1,19 %)
$8001 (-0,28 %) aktuell auf meiner Watchlist.

Viel größer sollte dann jedoch mein Portfolio auch nicht mehr werden und vermutlich werde ich dann auch ein wenig mehr in ETFs investieren und die Sparrate für Einzelaktien reduzieren.

Ich freue mich über jedes konstruktive Feedback von euch. :)