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https://assets.linde.com/-/media/global/corporate/corporate/documents/press-releases/2025/linde-4q25-earnings-release-tables.pdf

In diesem Video analysiere ich zwei besonders spannende Aktien für gezieltes Stockpicking im aktuellen Marktumfeld: Linde und Xiaomi. Beide Werte überzeugen aktuell durch starke fundamentale Daten, attraktive Bewertungen und aussichtsreiche charttechnische Strukturen.

📊 Linde Analyse – Breakout & Wachstum

$LIN (-1,06 %) hat vor zwei Wochen starke Quartalszahlen veröffentlicht. Der Ausblick für 2026 fiel zwar etwas verhaltener aus, dennoch bleiben die langfristigen Wachstumstreiber intakt. Ich analysiere im Video:

• die wichtigsten Geschäftssegmente
• Industriegase wie Stickstoff, Wasserstoff und Sauerstoff
• Margen- und Cashflow-Entwicklung
• fundamentale Bewertung

Charttechnisch konnte sich die Aktie aus der Handelsspanne zwischen 400 und 490 USD lösen und ein neues Rekordhoch markieren.

➡️ Ich erwarte weiteres Aufwärtspotenzial von rund +28%. Meine Kauf-, Ziel- und Stop-Loss-Zonen zeige ich im Detail.

📱 Xiaomi Analyse – Turnaround & Wachstumsoffensive

Bei Xiaomi zeige ich, warum nicht die E-Autos, sondern vor allem Smartphones und Apps die entscheidenden Ertragstreiber sind. Im Fokus stehen:

• neue Premium-Smartphone-Offensive
• Produktvorstellung am Samstag
• Einsatz humanoider Roboter zur Margensteigerung
• Aussagen des CEOs zur Effizienzsteigerung

Fundamental ist $1810 (-0,6 %) attraktiv bewertet. Charttechnisch befindet sich die Aktie aktuell auf einer starken Unterstützung bei rund 37 HKD.

➡️ Daraus ergibt sich mittelfristig ein mögliches Verdopplungspotenzial. Auch hier analysiere ich meine Einstiegs-, Absicherungs- und Zielbereiche.

In diesem Video erfährst du:

✔ wie ich gezielt Stockpicking betreibe

✔ wie ich Breakouts erkenne

✔ wie ich Turnarounds bewerte

✔ wo meine Kaufzonen liegen

✔ wie ich Risiken begrenze

✔ welche Aktien jetzt echte Chancen bieten

Dieses Video richtet sich an aktive Trader und langfristige Investoren, die Qualitätsaktien systematisch handeln wollen.

Welche würdet ihr aktuell bevorzugen? Oder gar beide, weil es sich um verschiedene Herangehensweisen handelt?

https://www.youtube.com/watch?v=xeqqVH31ZyQ&t=6s

Am 5. Februar 2026 veröffentlichte $LIN (-1,06 %) die Finanzergebnisse für das vierte Quartal sowie das Gesamtjahr 2025. Die Zahlen zeigen ein starkes operatives Ergebnis mit Rekordwerten beim Gewinn je Aktie, trotz eines herausfordernden industriellen Umfelds.

Finanzkennzahlen Q4 2025 Im Vergleich zum Vorjahresquartal verzeichnete Linde in den letzten drei Monaten des Jahres Zuwächse in den zentralen Kennzahlen:

• Umsatz: Der Umsatz stieg auf 8,76 Mrd. USD. Dies entspricht einem Anstieg von 6 % gegenüber dem Vorjahr (8,28 Mrd. USD) und 2 % gegenüber dem Vorquartal.
• Bereinigter Gewinn je Aktie (Adjusted EPS): Das Ergebnis je Aktie kletterte auf 4,20 USD, was einem Zuwachs von 6 % im Vergleich zum Vorjahresquartal entspricht (3,97 USD).
• Operativer Gewinn (Adjusted Operating Profit): Der bereinigte operative Gewinn belief sich auf 2,59 Mrd. USD bei einer Marge von 29,5 %.
• Operativer Cashflow: Der Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit stieg auf 3,03 Mrd. USD, ein Plus von 8 % gegenüber dem Vorjahr.

Ursachen für die Entwicklung Das Management benannte mehrere Faktoren, die das Ergebnis im vierten Quartal und im Gesamtjahr beeinflussten:

• Volumenwachstum: Höhere Volumina, insbesondere im Endmarkt Elektronik (Electronics) sowie durch den Start neuer Projekte, trieben das Wachstum an.
• Preisgestaltung: Preissteigerungen und Produktivitätsinitiativen trugen zur Stabilität bei.
• Industrielles Umfeld: Trotz eines herausfordernden industriellen Umfelds konnten Rekordwerte bei EPS und operativem Cashflow erzielt werden.
• Investitionen: Die Investitionen (Capex) stiegen im Q4 um 17 % auf 1,46 Mrd. USD, getrieben durch Projektinvestitionen.

Gesamtjahr 2025

Betrachtet man das volle Geschäftsjahr, ergibt sich folgendes Bild:

• Der Gesamtumsatz belief sich auf 33,99 Mrd. USD (+3 % gegenüber 2024).
• Der bereinigte operative Gewinn stieg um 4 % auf 10,14 Mrd. USD, wobei sich die operative Marge um 30 Basispunkte auf 29,8 % verbesserte.
• Der bereinigte Gewinn je Aktie (EPS) erreichte einen Rekordwert von 16,46 USD (+6 % gegenüber 2024).
• Der Auftragsbestand für Projekte (Project Backlog) liegt stabil bei über 10 Mrd. USD.

Aktionärsrendite & Ausblick Linde setzt seinen Fokus auf Shareholder-Value und Kapitalrückführung fort:

• Kapitalrückführung: Im Jahr 2025 wurden über 7 Mrd. USD an die Aktionäre zurückgegeben. Dies teilte sich auf in 4,6 Mrd. USD für Aktienrückkäufe und 2,8 Mrd. USD für Dividenden.

Ausblick 2026: Für das Gesamtjahr 2026 erwartet Linde ein bereinigtes EPS in der Spanne von 17,40 USD bis 17,90 USD, was einem Wachstum von 6 % bis 9 % entspricht. Für das erste Quartal 2026 wird ein EPS von 4,20 bis 4,30 USD prognostiziert.

Zusammenfassung: Linde schließt das Jahr 2025 mit einem starken vierten Quartal ab, das durch Volumenwachstum in Schlüsselsektoren und robuste Preissetzungsmacht geprägt war. Mit einem Rekord-EPS, einem soliden Auftragsbestand von 10 Mrd. USD und einer positiven Prognose für 2026 demonstriert das Unternehmen weiterhin Widerstandsfähigkeit und Wachstumspotenzial.

$DIS (-0,51 %)
$PLTR (+1,78 %)
$SRT (+0,11 %)
$NXPI (-0,87 %)
$PYPL (+2,12 %)
$PEP (-1,31 %)
$TER (-1,49 %)
$CPRI (-0,01 %)
$MRK (-1,82 %)
$PFE (+0,1 %)
$TTWO (+2,79 %)
$EA (+0 %)
$AMD (+1,01 %)
$MDLZ (-2,3 %)
$LUMN (+3,85 %)
$SMCI (+0,73 %)
$7011 (-5,7 %)
$6752 (-1,45 %)
$6367 (+4,68 %)
$UBSG (+0,25 %)
$GSK (-1,33 %)
$UBER (+5,19 %)
$ABBV (-1,6 %)
$LLY (-0,26 %)
$GOOG (+0,33 %)
$ELF (+0,17 %)
$QCOM (+0,38 %)
$SNAP (+4,68 %)
$WOLF (-0,14 %)
$ARM (-0,88 %)
$VOLCAR B (+0,33 %)
$6758 (+0,78 %)
$SHL (+0,51 %)
$SAAB B (+1,06 %)
$5401 (-0,02 %)
$MAERSK A (+2,24 %)
$R3NK (+3,34 %)
$BMY (-0,56 %)
$BMW (-0,81 %)
$EL (-1,31 %)
$ROK (-1,03 %)
$PTON (+3,46 %)
$KKR (+2,09 %)
$LIN (-1,06 %)
$RL (-1,31 %)
$AGCO (-5,21 %)
$RBLX (+3,74 %)
$FTNT (-0,7 %)
$REDDIT (+0 %)
$ILMN (+2,14 %)
$WMG (+1,14 %)
$IREN (-0,29 %)
$MSTR (+1,13 %)
$AMZN (-0,38 %)
$KOG (+0,03 %)
$ORSTED (+0,32 %)
$PM (-1,18 %)
$WEED (+4,35 %)

$PLTR (+1,78 %)
$GOOGL (+0,46 %)
$AMZN (-0,38 %)
$IDXX (-0,78 %)
$RMBS (-1,47 %)
$AMD (+1,01 %)
$PEP (-1,31 %)
$MRK (-1,82 %)
$ETN (-1,56 %)
$AMGN (-0,86 %)
$ADM (-2,31 %)
$PFE (+0,1 %)
$UBER (+5,19 %)
$LLY (-0,26 %)
$NOVO B (+1,23 %)
$BSX (+0,77 %)
$ABBV (-1,6 %)
$QCOM (+0,38 %)
$ARM (-0,88 %)
$ELF (+0,17 %)
$CCI (+0 %)
$IREN (-0,29 %)
$BMY (-0,56 %)
$MSTR (+1,13 %)
$RBLX (+3,74 %)
$TEAM (+5,53 %)
$EL (-1,31 %)
$SYM (+6,64 %)
$DIS (-0,51 %)
$PYPL (+2,12 %)
$CMG (+0,85 %)
$ALV (+0,12 %)
$LIN (-1,06 %)

auf welche Zahlen schaut ihr besonders drauf ?

Liebe Community,

zum Jahresende möchte ich gerne mein Portfolio und meine Strategie mit euch teilen.

Ich bin 38 Jahre, seit 2024 an der Börse und strebe meine finanzielle Freiheit mit 58 Jahren an. Ob das klappt… wird die Zeit zeigen 😉 Ich investiere nicht, um maximal zu gewinnen, sondern um langfristig entspannt leben zu können. Dafür habe ich meine Geldanlage bewusst in zwei Depots mit klarer Aufgabe getrennt.

Depot 1 – Wachstum (ING)

$VWCE (+0,11 %) , $XNAS (+0,57 %) , $WGLD (-0,15 %) und als Beimischung etwas Bitcoin via ETP $IB1T (+0,35 %) .

Dieses Depot wird monatlich bis 58 bespart und bleibt dann mehr oder weniger unangetastet.

Meine Sparraten wären:

800€ $VWCE (+0,11 %)

375€ $XNAS (+0,57 %)

150€ $WGLD (-0,15 %)

0€ $IB1T (+0,35 %) - Position ist aktuell bei 10% und soll vorerst ruhen

Depot 2 – Cashflow (SC)

Hier baue ich über 2 Dividenden ETFs ($VHYL (-0,71 %) , $TDIV (-0,69 %) ) und ausgewählte Qualitätsaktien einen stetig wachsenden Cashflow auf. Alle Ausschüttungen werden zu gleichen Teilen in die ETFs reinvestiert. Des Weiteren wird hier ein kleines Polster via $XEOD (+0,01 %) aufgebaut.

Meine Sparraten wären:

250€ $XEOD (+0,01 %)

200€ $VHYL (-0,71 %) - Beginn Januar 26

200€ $TDIV (-0,69 %) - Beginn Januar 26

425€ Einzelwerte (je nach Bedarf, kein Sparplan, kein Zwang)

Meine Einzelwerte:

Allianz $ALV (+0,12 %)

Munich Re $MUV2 (+0,21 %)

Procter & Gamble $PG (-1,34 %)

PepsiCo $PEP (-1,31 %)

Johnson & Johnson $JNJ (-0,61 %)

Novo Nordisk $NOVO B (+1,23 %)

Linde $LIN (-1,06 %)

ADP $ADP (+0,35 %)

Waste Management $WM (-1,22 %)

Siemens $SIE (+0,58 %)

Accenture $ACN (+1,01 %)

Alphabet $GOOGL (+0,46 %)

Itochu $8001 (-1,02 %)

Visa $V (+0,36 %)

Keine Spekulation, kein Trading. Für die meisten hier, extrem langweilig… 😴 Aber die Auswahl bringt hoffentlich in unruhigen Zeiten etwas Stabilität ins Depot. 😉

Vorerst bleibt es bei diesen Werten und bei guten Gelegenheiten werden diese sukzessive nachgekauft. Jede Einzelposition ist natürlich später gedeckelt und soll zwischen 2-3% des Depots ausmachen (inkl. dem Anteil innerhalb der ETFs). Alphabet wäre eine Ausnahme.

Die Umschichtungs-Idee

Ab 58 wird nichts mehr investiert. Plan ist jährlich rund 5 % aus Depot 1 in Depot 2 umzuschichten. So wird Wachstum Schritt für Schritt in Cashflow verwandelt – ohne erheblichen Vermögensverzehr. Und mein Wachstumsdepot kann im besten Fall weiterwachsen. Steuern nehme ich bewusst in Kauf. 😉

Danke fürs Lesen und ein erfolgreiches Jahr 2026.

P.S. Meine Allokation passt noch nicht, weil ich in den letzten Wochen größeren Fokus auf meine Einzelwerte legte. Chart ist auch nicht aussagekräftig wegen ING Autosync und Itochu Split 🥲

Die “Welt” Finanzredaktion hat einen Vorschlag erstellt für ein solides Aktien Portfolio, das jede Woche Dividenden bringt. Das funktioniert mit einer Zusammenstellung von Einzelaktien, die zeitversetzt ausschütten.

Besonders geeignet sind dafür US-Titel, bei denen die Ausschüttung meist viermal im Jahr erfolgt. Hierbei sollten sich Anleger nicht von der reinen Höhe der Dividende blenden lassen. Hajek (Rheinische Portfolio) warnt vor einer Konzentration auf vermeintlich dividendenstarke Branchen: „Wer beispielsweise ausschließlich auf Versorger, Pharma und Banken setzt, verzichtet auf Wachstumsdynamik aus Tech und Innovation.“

Bei ausländischen Aktien müssen Anleger auf Tücken wie Quellensteuer oder Währungsrisiken eingestellt sein. Dafür lassen sich mit nur zwölf amerikanischen Standardwerten 48 Wochen des Jahres abdecken, durch zwölf mal vier zeitversetzte Ausschüttungen.

Das geht etwa mit diesem Portfolio:

• Monat 1 des Quartals

Coca-Cola $KO (-1,44 %), Altria Group $MO (-1,49 %), Cisco Systems $CSCO (-1,43 %), Stryker $SYK (-0,75 %)

• Monat 2 des Quartals

General Mills $GIS (-1,31 %), Deere & Co. $DE (-2,43 %), Procter & Gamble $PG (-1,34 %), Paychex $PAYX (+0,76 %)

• Monat 3 des Quartals

Visa $V (+0,36 %), Johnson & Johnson $JNJ (-0,61 %), McDonald $MCD (+0,72 %) und Linde plc. $LIN (-1,06 %)

Quelle Text (Auszug) & Grafik: Welt, 26.12.25

Die sowieso schon größte Einzelaktienposition nachkaufen? Check.

Guten Morgen, liebe getquin-Community.

Ich habe mich in letzter Zeit intensiv mit dem CSP-Hybrid-Ökosystem aus China beschäftigt und einen interessanten Beitrag von Zukunftsforscher Lars Thomsen gehört. Heute möchte ich euch nahbringen, warum dieses System für mich eines der spannendsten Energieprojekte der kommenden Jahre ist. Das Ergebnis dieser Recherche möchte ich euch nicht vorenthalten.

Bevor wir ins Thema einsteigen, noch ein kurzes Wort zum letzten Post.

Danke für eure starke Interaktion, die Unterstützung, die Likes und die Teilnahme. Es war gut zu sehen, dass so viele von euch ein klares Signal Richtung getquin geschickt haben, damit dort endlich Bewegung reinkommt. Genauso schön war es zu sehen, dass es @Tenbagger2024 spürbar motiviert hat weiterzumachen und neue Impulse zu setzen. Genau solche Momente halten die Community zusammen.

Apropos Impuls.

Heute gibt es von mir einen neuen. Denn was in China gerade entsteht, ist mehr als ein Energieprojekt. Es ist ein Bauplan für eine Infrastruktur, die Kohle- und Atomkraftwerke in meinen Augen in den Schatten stellt.

Bevor wir starten, noch ein kurzer Hinweis. Zu diesem Thema gab es von mir bereits einen ersten Post. Darauf baue ich jetzt auf, nur deutlich umfangreicher, klarer strukturiert und mit mehr Details, damit die Zusammenhänge für euch besser greifbar sind.

Auch @SAUgut777 hatte das Thema damals schon aufgegriffen, deshalb möchte ich ihn an dieser Stelle ebenfalls erwähnen. Die Verlinkung zu meinem früheren Beitrag, China formt die Sonnen neu und Energie 4.0 Teil 1 setze ich euch mit rein. https://getqu.in/OIMCfh/
https://getqu.in/G4f1Tk/

Die globale Energiewende wird nicht von einzelnen Technologien sondern von integrativen Systemen gewonnen die zwei entscheidende Faktoren erfüllen müssen: Skalierbarkeit und Grundlastfähigkeit . Was wir derzeit in China beobachten ist der Bau der modernsten Energieinfrastruktur die das jahrzehntealte Problem der Volatilität von Sonne und Wind radikal löst. Nicht mit Windrädern und Solarpanels allein, sondern mit einem System, das Grundlast liefert, Speicher integriert und Skalierung ermöglicht. Das Herzstück ist das CSP Hybrid Ökosystem, bei dem Solarthermie, Photovoltaik und gigantische Batteriespeicher zu einer durchgehenden 24/7 Stromquelle verschmolzen werden.

Technisch Erklärt: Das neue Paradigma ist das CSP Hybrid Ökosystem. Es kombiniert die schnell errichteten Photovoltaik Felder (PV) mit der thermischen Speicherung der Concentrated Solar Power (CSP) Anlagen und ergänzt beides durch massives Batterie Energy Storage System (BESS). Diese intelligente Kopplung liefert 24 Stunden am Tag 7 Tage die Woche stabilen Strom und macht die Anlage zu einem direkten und überlegenen Konkurrenten von Kohle und Atomkraft.​

Wie das System funktioniert

1. Spiegel sammeln Sonnenlicht

Die Fläche unten links besteht aus vielen beweglichen Spiegeln (Heliostaten, Punkt 1).

Sie richten sich ständig nach der Sonne aus und werfen das Licht gebündelt auf die Spitze des Turms (reflektiertes Sonnenlicht, Punkt 2).

2. Der Turm erhitzt ein Wärmemedium

Oben im Turm sitzt der Solarofen (3).

Dort trifft das konzentrierte Licht auf ein Leitungssystem, durch das ein wärmeleitendes Fluid läuft (typisch: geschmolzene Salze oder Öl).

Dieses Fluid wird extrem heiß, oft mehrere hundert Grad (4).

3. Hitze wird in Dampf umgewandelt

Unten im Gebäude überträgt das heiße Fluid seine Energie im Dampferzeuger (6) auf Wasser, das dadurch zu unter hohem Druck stehenden Dampf wird (7). Pumpen (5) halten den Kreislauf am Laufen: heißes Fluid → abgekühltes Fluid → wieder rauf in den Turm.

4. Turbine und Generator erzeugen Strom

Der Pressdampf treibt eine Turbine (8) an. Die Turbine ist mit einem Generator (10) verbunden, der die mechanische Energie in elektrischen Strom wandelt.

5. Dampf wird wieder verflüssigt

Der Dampf kommt danach in den Kondensator (9), kühlt ab und wird wieder Wasser. Dann geht’s zurück in den Dampferzeuger.

6. Einspeisung ins Stromnetz

Der Strom wird über einen Transformator (11) auf höhere Spannung gebracht und über die Hochspannungsleitungen (12) ins Netz gespeist.

Der Gigawatt Vergleich und der wahre Mehrwert. Ein modernes Atomkraftwerk liefert konstant etwa 1 GW bis 1.6 GW Leistung. Diese Leistung ist kontinuierlich aber extrem teuer unflexibel und bindet Kapital für über ein Jahrzehnt. Ein CSP Hybrid Park in der chinesischen Wüste kann zwar 5 GW Peak Leistung erreichen. Der wahre Mehrwert ist jedoch die garantierte Grundlastkapazität von 1 GW bis 3 GW die durch integrierte Thermalspeicher und Batterien 24/7 abrufbar ist. Diese intelligente Kopplung liefert stabilen Strom und macht die Anlage zu einem direkten und überlegenen Konkurrenten von Kohle und Atomkraft. Das ist der disruptive Unterschied: Die neue Generation liefert die gleiche notwendige Grundlast aber mit vielfach höherer Kapitaleffizienz und 10 Jahren kürzerer Bauzeit. Das macht Atomkraftwerke zu einem veralteten Investmentmodell.

Der ökonomische Schlüssel liegt im China Speed. Ein Atomkraftwerk benötigt zehn bis 15 Jahre bis es überhaupt Strom produziert. Die chinesischen Mega Basen erreichen die Grundlastfähigkeit in 18 bis 24 Monaten. Dieses rasante Time to Market drückt die Kapitalkosten und hebt die Rentabilität auf ein Niveau das für die traditionelle Energieerzeugung unerreichbar ist.

​🌍 Globalisierung des Sonnen Gürtels: 8 Investment-Pfeiler

China exportiert das Hybridmodell in den gesamten globalen Sonnengürtel. MENA, Nordafrika, Südamerika, Australien und Zentralasien gehören zu den neuen Kernmärkten. Die Pipeline wächst jedes Jahr. Die Investmentchancen liegen in den 8 fundamentalen Säulen die diese Infrastruktur ermöglichen:

​

1. Optik und Spiegeltechnik - Diese Unternehmen stellen die optische Basis für jeden CSP Park bereit

Big Player

$SGO (-1,85 %) Saint-Gobain (EPA: SGO) – Frankreich - Weltweit führend bei Spezialglas und Hightech-Materialien. Liefert Glaslösungen und Beschichtungen für Heliostaten und CSP-Spiegelsysteme.

Schott AG – Deutschland, privat - Spezialglas und Receiver-Röhren für viele der bestehenden CSP-Anlagen. Zentrale Rolle bei der Effizienz und Lebensdauer der Kollektoren.

Hidden Champions

Rioglass Solar – Spanien, privat - Marktführer für gekrümmte Spiegel und Receiver-Komponenten speziell für CSP Parks. Stark in Projekten in Spanien, MENA und Lateinamerika.

Flabeg FE – Deutschland, privat - Hochpräzisionsspiegel für Solarthermie. Liefert Optik, die direkt die Wirkungsgrade der Kraftwerke bestimmt.

$000012 CSG Holding – China, Shenzhen - Großer chinesischer Glashersteller mit wachsendem Fokus auf Solar- und CSP-Glasprodukte.

2. Speicherchemie und thermische Medien - Sie liefern die chemischen Speichermedien für Molten-Salt Speicher und Hitzetransfer

Big Player

$NTR (-0,05 %) Nutrien (NYSE: NTR / TSX: NTR) – Kanada - Einer der größten Düngemittel- und Nitratanbieter der Welt. Liefert Nitrate für thermische Speicher und Salzgemische.

$YAR (+1,47 %) Yara International (OSE: YAR) – Norwegen - Globaler Düngemittelkonzern. Produziert Nitrate und Stickstoffchemie, die in Molten-Salt-Speichern genutzt werden können.

$OCI (-0,14 %) OCI N.V. (AMS: OCI) – Niederlande - Produziert wasserstoff- und erdgasbasierte Produkte, darunter Stickstoffchemikalien für thermische Speicherlösungen.

Hidden Champions

$SQM (+0,66 %) Sociedad Química y Minera (NYSE: SQM) – Chile - Lithium- und Spezialchemieproduzent. Liefert Lithium- und Nitratsalze für Batterie- und Thermalspeicher.

$MIN (+0,4 %) Mineral Resources (ASX: MIN) – Australien - Kombiniert Lithiumabbau und Verarbeitung. Wichtig für Lithium-basierte Speicherketten.

$SOLB (-2,22 %) Solvay (EBR: SOLB) – Belgien - Spezialchemikalien und Hitzetransferfluide, relevant für CSP- und Speicheranwendungen.

3. Batterie- und Großspeicher (BESS) - Die Kombination aus BESS und Thermalspeicher ist der eigentliche 24/7 Motor der CSP Parks

Big Player

$3750 (-1,17 %) CATL – China - Weltmarktführer für EV-Batterien und Großspeicher. Liefert komplette BESS-Systeme für Netze und CSP-Hybridparks.

$1211 (-2,02 %) BYD Co. Ltd. – China - Integrierter Batterie- und Systemanbieter. Bietet Energiespeichersysteme für industrielle und Utility-Scale Anwendungen.

$373220 LG Energy Solution (KRX: 373220) – Südkorea - Globaler Zelllieferant mit starkem Fokus auf Hochleistungszellen für E-Mobilität und stationäre Speicher.

$SMSN (-0,33 %) Samsung SDI (KRX: 006400) – Südkorea - Premiumzellen und modulare Speicherlösungen für Netz- und Industrieanwendungen.

Hidden Champions

$FLNC (+4,2 %) Fluence Energy (NASDAQ: FLNC) – USA - Joint Venture von Siemens Energy und AES. Marktführer bei schlüsselfertigen Großspeicherprojekten und Betriebssoftware.

Powin Energy – USA, privat - Systemintegrator für Utility-Scale Speicher mit starker Präsenz in Nordamerika und Asien.

$300274 Sungrow Power Supply (SZSE: 300274) – China - Bekannt für Wechselrichter, wächst stark im Bereich integrierter BESS-Lösungen für Großprojekte.

4. HVDC, Kabel und Stromübertragung - HVDC macht aus Wüstenstrom exportfähigen Grundlaststrom

Big Player

$HTHIY (+3,77 %) Hitachi Energy – Schweiz / Japan, Teil des Hitachi Konzerns $HTHIY - Weltweit führend bei HVDC-Konvertern, Umspannwerken und Netzsteuerung.

$PRY (-0,49 %) Prysmian (BIT: PRY) – Italien - Größter Hersteller von Hochspannungskabeln und Seekabeln, zentrale Rolle bei europäischen HGÜ-Projekten.

$NEX (+0,75 %) Nexans (EPA: NEX) – Frankreich - Spezialisiert auf Energie- und Seekabel, wichtig für Langstreckenübertragung von Wüstenstrom nach Europa.

$ABBN (+0,28 %) ABB (SWX: ABBN) – Schweiz - HVDC-Umrichter, Schaltanlagen und Netzautomatisierung für Großprojekte.

Hidden Champions

$NKT (-0,98 %) NKT A/S (CPH: NKT) – Dänemark - Kabelspezialist mit Fokus auf Hochspannungs- und Offshore-Wind-Verbindungen.

Taihan – Südkorea, privat - Bedeutender asiatischer Hersteller von Hochspannungskabeln mit wachsendem Exportanteil.

$ANA (+0,21 %) Acciona (BME: ANA) – Spanien - Nicht nur EPC, sondern auch im Bereich Netzanschlüsse und Infrastruktur für erneuerbare Großprojekte aktiv.

5. Wasserstoff und Power-to-X - Überschussstrom der Hybridparks wird zu grünem Wasserstoff verarbeitet

Big Player

$LIN (-1,06 %) Linde plc (NASDAQ: LIN) – Irland / global - Weltgrößter Industriegasekonzern. Plant, baut und betreibt großskalige Elektrolyse- und Verflüssigungsanlagen für grünen Wasserstoff.

$NCH2 (-0,42 %) thyssenkrupp nucera (XETRA: NCH2) – Deutschland - Spezialist für Alkali-Elektrolyseure im Multi-Gigawatt-Maßstab, Schlüsselanbieter für industrielle H2-Projekte.

$NEL (+9,7 %) Nel ASA (OSE: NEL) – Norwegen - Reiner Wasserstoff-Player mit Fokus auf Elektrolyseure und H2-Tankinfrastruktur.

Hidden Champions

$PLUG (+1,13 %) Plug Power (NASDAQ: PLUG) – USA - PEM-Elektrolyse, Brennstoffzellen und H2-Infrastruktur, zunehmend in Großprojekten eingebunden.

$BE (+2,11 %) Bloom Energy (NYSE: BE) – USA - Entwickelt Festoxid-Elektrolyseure mit höherem Wirkungsgrad für industrielle H2-Erzeugung.

$ITM (+3,46 %) ITM Power (LSE: ITM) – Vereinigtes Königreich - Fokussiert auf PEM-Elektrolyse im Utility-Maßstab, stark im europäischen Projektgeschäft.

$HPUR (+4 %) Hexagon Purus (OSL: HPUR) – Norwegen - Spezialist für Hochdrucktanks und Transportlösungen für komprimierten Wasserstoff.

6. EPC, Engineering und Bau - Diese Unternehmen ermöglichen den Bau in weniger als zwei Jahren

Big Player

$601669 Power Construction Corporation of China (SSE: 601669) – China - Einer der größten Engineering- und Baukonzerne der Welt. Baut Staudämme, PV- und CSP-Großanlagen, inklusive Netzanbindung.

$601727 Shanghai Electric Group (SSE: 601727) – China - Komplettanbieter für CSP, Turbinen, Speicherintegration und EPC-Leistungen.

$ANA (+0,21 %) Acciona (BME: ANA) – Spanien - Globaler EPC-Player für Solar, Wind und CSP, stark in MENA und Lateinamerika.

Hidden Champions

SEPCO III – China, privat - Hochspezialisierter EPC für Großkraftwerke und CSP-Projekte, häufig Partner in Saudi-Arabien und Nordafrika.

$WOR (-2,43 %) Worley Limited (ASX: WOR) – Australien - Engineering- und Projektdienstleister für Energieinfrastruktur, inklusive Hybrid- und Speicherprojekte.

$3996 (-2,88 %) China Energy Engineering Corp (HKEX: 3996) – China - Großer staatlich verbundener EPC-Konzern, aktiv im Ausbau von Solar- und Netzprojekten in Asien, Afrika und MENA.

7. Turbinen und Kraftwerkstechnik - CSP Hybrid basiert am Ende auf moderner Wärmekrafttechnik, nur klimaneutral

Big Player

$ENR (-0,02 %) Siemens Energy (XETRA: ENR) – Deutschland - Turbinen, Generatoren, Schaltanlagen und Grid-Lösungen. Kernlieferant für die thermische Seite der CSP-Hybrids.

$GE (-1,19 %) General Electric (NYSE: GE) – USA - Dampfturbinen und Kraftwerkstechnik, die direkt in Hybridparks und thermischen Speichersystemen genutzt wird.

Hidden Champions

$1072 (-1,18 %) Dongfang Electric (HKEX: 1072) – China - Bedeutsamer Turbinen- und Kraftwerksausrüster, stark im heimischen Markt und in MENA-Projekt.

$1133 (-0,45 %) Harbin Electric (HKEX: 1133) – China - Hersteller von Turbinen, Generatoren und Kraftwerkskomponenten, aktiv im Bereich konventionelle und erneuerbare Großkraftwerke.

8. Schaufelhersteller und Baustoffe für CSP Hybrid Parks

8.1 Bau und Miningmaschinen

Big Player

$CAT (-2,29 %) Caterpillar (USA, NYSE: CAT) - Weltgrößter Hersteller von Bau und Miningmaschinen, Dozer, Bagger, Muldenkipper, Generatoren. Stellt das schwere Gerät für Erdbewegung, Fundamentbau und Infrastruktur der Parks.

$6301 (+1,37 %) Komatsu (Japan, TSE: 6301) - Nummer zwei weltweit bei Construction und Mining Equipment. Bagger, Radlader, Großmuldenkipper und Spezialmaschinen, die in Wüstenprojekten und Großbaustellen laufen.

$SAND (-0,87 %) Sandvik (Schweden, OMX: SAND) - Bohrtechnik, Gesteinsbearbeitung, Verschleißteile. Wichtig für Fundamentbau, Kabeltrassen und Rohstoffseite der Wertschöpfung.

$EPI A (-1,49 %) Epiroc (Schweden, OMX: EPI A) - Bohrgeräte und Untertageausrüstung, überall dort, wo CSP Infrastruktur auf schwierigem Terrain gebaut wird.

Hidden Champions

$6305 (-0,39 %) Hitachi Construction Machinery (Japan, TSE: 6305) - Starke Präsenz in Asien und MENA, Großbagger und Radlader für Wüsten und Großbaustellen.

$DE (-2,43 %) Wirtgen Gruppe / John Deere $DE (USA) - Straßenbau, Fräsen, Verdichtung. Profitieren am Ausbau von Zufahrtsstraßen, Plattformen und Logistik rund um CSP Parks.

8.2 Stahl, Rohre und Profilstahl

Big Player

$MT (-0,76 %) ArcelorMittal (Luxemburg, NYSE: MT) - Globaler Stahlkonzern mit Flach und Langprodukten. Liefert Träger, Profile und Konstruktionstahl für Turmstrukturen, Gestelle und Infrastruktur.

$5401 (-0,02 %) Nippon Steel (Japan, TSE: 5401) - Hochwertiger Stahl für Energie- und Infrastrukturanwendungen, inklusive hitzebeständiger Stähle.

$TEN (-0,3 %) Tenaris (Luxemburg/Argentinien, NYSE: TS) - Führender Hersteller von nahtlosen Stahlrohren für Energie, Pipelines und Hochdrucksysteme. Relevant für Wärmetauscherkreisläufe, Medienleitungen und Infrastruktur im CSP Umfeld.

$VK (-1,71 %) Vallourec (Frankreich, EPA: VK) - Spezialrohre und Hochleistungsstähle für Energieprojekte, inklusive Hochtemperaturleitungen.

Hidden Champions

$5411 (-1,27 %) JFE Holdings (Japan, TSE: 5411) - Stähle und Rohre für Großprojekte, mit Fokus auf Asien.

$TUB (+1 %) Tubacex (Spanien, BME: TUB) - Nahtlose Edelstahlrohre für Hochtemperatur und Korrosionsumgebungen, direkt relevant für CSP Wärme- und Prozessleitungen.

$NXT Nextpower (USA) - Stahlintensive Tracker-Systeme für PV Felder. Wichtig in Hybridparks, in denen PV und CSP kombiniert werden.

$ARRY (+7,19 %) Array Technologies (USA) - Ähnlich wie Nextracker, Fokus auf Utility-Scale Tracking Systeme.

8.3 Zement, Beton und Bauchemie

Big Player

$HOLN (-1,01 %) Holcim (Schweiz, SIX: HOLN) - Weltweit führender Zement und Beton Anbieter. Liefert Fundamentbeton, Spezialmörtel und Infrastrukturbaustoffe für Großprojekte, inklusive Wüstenstandorte.

$HEI (-0,59 %) Heidelberg Materials (Deutschland, Xetra: HEI) - Starker Player in Europa, Nordafrika und Asien. Zement, Beton und Zuschlagstoffe für Fundamente, Turbinenhäuser, Speicherblöcke.

$CX (-1,25 %) Cemex (Mexiko, NYSE: CX) - Global aktiv in Zement und Beton, Lieferant für Infrastruktur in MENA und Amerika.

$CRH (-1,08 %) CRH plc (Irland, NYSE: CRH) - Baustoffgruppe mit Fokus auf Infrastruktur, Straßenbau und Betonfertigteile.

Hidden Champions

$ULTRACEMCO UltraTech Cement (Indien, NSE) - Größter Zementhersteller Indiens, relevant für CSP Projekte im Subkontinent und angrenzenden Regionen.

Votorantim Cimentos (Brasilien, privat / regional gelistet) - Starker Anbieter in Lateinamerika mit direktem Bezug zu Infrastruktur- und Energieprojekten.

8.4 Industriekomponenten, Wärmetauscher und Prozessausrüstung

Big Player

$ALFA (+0,49 %) Alfa Laval (Schweden, OMX: ALFA) - Wärmetauscher, Pumpen und Separatoren. Schlüsselkomponenten für thermische Speicher, Dampferzeugung und Prozesswärme in CSP Anlagen.

$FLS (-2,5 %) Flowserve (USA, NYSE: FLS) - Pumpen, Ventile und Dichtungssysteme für Hochtemperatur- und Hochdruckkreisläufe in Energieanlagen.

$SPX (-1,73 %) Spirax Group (UK, LSE: SPX) - Dampf und Kondensattechnik, Regelventile und Wärmetauschsysteme, wichtig für die Feinsteuerung der thermischen Kreisläufe.

Hidden Champions

$IMI (-0,91 %) IMI plc (UK, LSE: IMI) - Spezialventile und Steuertechnik für Energie und Prozessindustrie, insbesondere bei anspruchsvollen Medien.

$KSB (-0,23 %) KSB SE (Deutschland, Xetra) - Pumpen und Armaturen für Energie, Wasser und Prozessindustrie. Passend für Kühlwasser, Wärmeträger und Speichersysteme in CSP Parks.

🎯 Fazit und Ausblick

Das CSP Hybrid Ökosystem beseitigt die Schwächen der erneuerbaren Energien und nutzt den China Speed als ökonomischen Hebel. Diese Kombination schafft eine Kapitaleffizienz die die traditionelle Energieerzeugung langfristig abhängen wird. Die Investitionsmöglichkeiten erstrecken sich von den asiatischen Batterie Giganten bis zu den europäischen HVDC Spezialisten.

Es stellt sich die grundlegende Frage ob die europäischen Regulierungsbehörden die Geschwindigkeit der Genehmigungsverfahren so weit anpassen können dass der Kontinent mit dem Tempo der Sahara Projekte und den dort tätigen europäischen EPC Firmen mithalten kann oder ob der Kontinent in Sachen Energie Autarkie endgültig den Anschluss verliert.

Takeaway

Der wahre Investment Case liegt in der Effizienzüberlegenheit des CSP Hybrid Systems. Die Fähigkeit, binnen zwei Jahren Gigawatt Grundlast bereitzustellen, gekoppelt mit thermischer Speicherung und BESS, macht diese Infrastruktur zu einem der stärksten Energie-Modelle der Zukunft. Davon profitieren Optik, Chemie, BESS, HVDC, Wasserstoff, EPC und Turbinenbauer.

Quellen: eigene Recherche + IEA, IRENA, NREL, Fraunhofer ISE, SolarPACES, World Bank, Ember Climate, Unternehmensberichte & technische Dokumentationen der genannten Firmen.

Bild: https://videos.winfuture.de/27754.mp4

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Ich habe bemerkt, dass mein Portfolio sehr tech lastig ist und dadurch die letzten Tage den Markt stark underperfomed hat. Daraufhin habe ich mir gedacht ich frage (aus Spaß) mehrere KIs, wie sie mein Portfolio anpassen würden, um zwar weiterhin wachstumsorientiert zu bleiben aber mit mehr Diversifikation und etwas Stabilität.

Hier ist die Liste:

Tech:

6% $NV

5% $GOOGL (+0,46 %)

5% $AMZN (-0,38 %)

4% $MSFT (+3,43 %)

5% $ASML (-3,16 %)

5% $2330

4% $CSU (+1,6 %)

5% $PANW (+1,5 %) (neu)

4% $CRWD (+1,84 %)

6% $INTU (+4,11 %) (neu)

4% $CRM (+2,97 %)

Industrie:

3% $ETN (-1,56 %) (neu)

3% $APH (-0,73 %)

3% $HEI (-1,54 %)

Gesundheit:

4% $NOVO B (+1,23 %)

4% $LLY (-0,26 %) (neu)

3% $ISRG (+0,64 %) (neu)

Finanzen:

4% $V (+0,36 %)

3% $NU (+0,73 %)

Energie/Rohstoffe:

6% $LIN (-1,06 %) (neu)

2% $NEE (-1,11 %) (neu)

Infrastruktur:

3% $WM (-1,22 %) (neu)

Konsum:

9% $COST (+0,01 %) (neu)

Rausgeworfen hat die Ki:

BYD, Xiaomi, Iris Energy, Hims and Hers, Sofi, Applied Digital, Coreweave, Ondas, Rocket lab. Quasi China und die ganzen Hype Aktien

DIe KI hat sich allerdings mit sich selbst gestritten. Sie war der Meinung Crowdstrike soll durch Palo Alto ersetzt werden und, wenn Palo Alto dabei war, sollte es mit Crowdstrike ersetzt werden. Dasselbe mit Novo und Eli lilly, visa und mastercard, salesforce und service now.

Wie findet ihr das von der KI "optimierte Portfolio"?