$VZ (+1,2 %)
$P911 (+1,13 %)
$NOVN (+1,07 %)
$PYPL (-0,35 %)
$SOFI (-1,15 %)
$UPS (+0,45 %)
$GLW (-3,41 %)
$KO (+0,89 %)
$RCL (-1,14 %)
$NXPI (+0,24 %)
$V (+1,13 %)
$STX (-4,45 %)
$HOOD (-2,72 %)
$SKHY (-3,96 %)
$MBG (+0,26 %)
$DBK (-2,33 %)
$GEV (-2,06 %)
$TER (-3,53 %)
$ADYEN (+2,38 %)
$WM (+1,61 %)
$AIR (-1,44 %)
$GOOGL (-0,4 %)
$CMG (+1,35 %)
$FTNT (-0,19 %)
$NOW (+1,31 %)
$KLAC (-3,13 %)
$MSFT (-0,2 %)
$CVNA (-0,25 %)
$006400
$VOW3 (+0,44 %)
$BMY (+2,03 %)
$INCY (+1,77 %)
$CAT (-1,62 %)
$N1CL34
$MO (+0,96 %)
$MA (+1,31 %)
$AIXA (-3,02 %)
$LLY (+2,06 %)
$SBUX (+1,72 %)
$RDDT (-4,99 %)
$RBLX (+0,77 %)
$ILMN (-1,04 %)
$SNDK (-6,93 %)
$INTC (-4,97 %)
$MDLZ (+1,37 %)
$COIN (-3,34 %)
$AMZN (-1,68 %)
$TWLO (-4,42 %)
$PINS (+3,79 %)
$285A (-11,53 %)
$CL (+3,05 %)
$GD (+3,39 %)
$ABBV (-2,11 %)
$PUM (+6,16 %)
$CVX (+0,82 %)

Mit 63 investiere ich weiterhin in Aktien und Zukunftstechnologien. Mein Portfolio sieht heute allerdings leicht anders aus als noch vor einigen Monaten, da mein Sicherheitsbedürfnis gestiegen ist.

Die erratische US-Politik, eine weiter steigende Staatsverschuldung und zunehmende geopolitische Spannungen haben für mich die Rahmenbedingungen verändert. Die Börse fühlt sich weniger berechenbar an. Politische Entscheidungen können ganze Branchen innerhalb weniger Stunden bewegen. Darauf habe ich reagiert und meinen Rettungsring neu kalibriert.

Mein Depot besteht jetzt aus drei Bereichen mit klar unterschiedlichen Aufgaben:

Der CORE 🥑 63,7 % (höhere Sicherheit)

Fast 64 % meines Portfolios bilden inzwischen den stabilen Kern. Dazu gehören der VanEck Morningstar Developed Markets Dividend Leaders, der Vanguard FTSE All-World (Dist), der iShares STOXX Global Select Dividend 100 und EUWAX Gold II.

Die weltweiten Aktien-ETFs sorgen für Diversifikation und regelmäßige Ausschüttungen. Gold ergänzt den Core als zusätzliche Absicherung. Die Dividenden spielen für mich mit 63 weiterhin eine wichtige Rolle. Ich möchte mir über die kommenden Jahre eine wachsende Zusatzrente aufbauen und gleichzeitig einen möglichst stabilen Kern besitzen.

SATELLITE 1 🛰️ 23,7 % (mittlere Sicherheit)

Hier liegen meine Chancen mit mittlerem Risiko. Dazu gehören etablierte Unternehmen wie NVIDIA, TSMC, Apple und UniCredit. Hinzu kommen meine NGT-Ankeraktien wie Lam Research $LRCX (-3,58 %) , ATI $ATI (-1,16 %) oder GE Vernova $GEV (-2,06 %) , zwei Themen-ETFs für Quantum Computing $QNTM (-3,05 %) und Biotechnologie $GNOM sowie das wikifolio Stille Gewinner $STWINNER (-1,77 %). NGT steht für Next-Gen Technologies.

Dieser Bereich soll zusätzliche Renditechancen schaffen und gleichzeitig eine höhere Stabilität besitzen als meine kleineren NGT-Unternehmen. Gerade die NGT-Anker haben hier eine wichtige Funktion. Sie ermöglichen mir weiterhin eine gezielte Beteiligung an strukturellen technologischen Engpässen über Unternehmen, deren Geschäftsmodelle bereits deutlich etablierter sind.

SATELLITE 2 🚀 12,6 % (geringere Sicherheit)

Hier darf es deutlich spekulativer werden. In diesem Bereich befinden sich ausschließlich meine NGT Steady Scouts (z. B. $BE) (-3,31 %) und Rocket Scouts (z. B. $RKLB) (-3,28 %). Die Steady Scouts machen aktuell 10,8 % meines gesamten Portfolios aus. Die deutlich spekulativeren Rocket Scouts nur noch 1,8 %. Damit bleibt auch dieser Teil groß genug, um bei erfolgreichen Investments einen spürbaren Beitrag zu leisten. Sein Einfluss auf mein Gesamtvermögen bleibt gleichzeitig begrenzt.

NGT bleibt ♟️

Meine Überzeugung für NGT und die DIBS-Strategie hat sich nicht grundsätzlich verändert. Ich investiere weiterhin in technologische Engpässe rund um AI-Infrastruktur, Photonik, Energieversorgung, Advanced Packaging, Defense, Space und andere Zukunftsfelder. Geändert hat sich ihre Rolle in meinem Gesamtportfolio.

Die NGT-Titel verteilen sich heute auf zwei Risikostufen. Die etablierten Anchors liegen im Satellite 1 mit mittlerer Sicherheit. Steady Scouts und Rocket Scouts bilden den kleineren spekulativen Satellite-2-Bereich. Insgesamt liegt mein direktes NGT-Exposure damit inzwischen bei weniger als einem Viertel meines Portfolios.

Die AUTOMATISIERUNG ⚙️

Auch mein Kapitalfluss-System bleibt bestehen. Dividenden werden automatisch wiederangelegt. Sparpläne laufen weiter. Bei außergewöhnlich hohen Kursgewinnen greifen meine festen Regeln zur Gewinnmitnahme. Frei werdendes Kapital kann anschließend wieder in die stabileren Bereiche meines Portfolios fließen.

So entwickelt sich der Rettungsring mit meinem Leben und mit den Rahmenbedingungen weiter. Mit 63 möchte ich weiterhin an den Technologien von morgen partizipieren. Ich möchte dabei inzwischen etwas besser schlafen 😴 können.

#dibs
#wikifolio
#scalelimits

$GEV (-2,06 %)

GE Vernova

$DPZ (+1,08 %)
$SCHW (+0,62 %)
$HAS (+0,49 %)
$HAL (+0,36 %)
$MMM (+0,41 %)
$MSCI (+0,22 %)
$IBKR (-0,86 %)
$EQNR (+1,23 %)
$GEV (-2,06 %)
$T (+1,05 %)
$PM (+1,09 %)
$MCO (+0,34 %)
$TXN (-0,36 %)
$GOOG (-0,39 %)
$NOW (+1,31 %)
$IBM (+1,25 %)
$QS (-3,49 %)
$TSLA (-0,65 %)
$IDR (-1,18 %)
$NESN (+2,2 %)
$UCG (-0,84 %)
$RTX (+1,06 %)
$NDAQ (+0,21 %)
$DOW (+0 %)
$LMT (+0,22 %)
$HON (-0,27 %)
$SAP (+1,72 %)
$INTC (-4,97 %)
$VOW (-0,32 %)
$AXP (+0,41 %)
$FIX (-2,72 %)

um mein Setup beim Thema KI Energie Boom abzurunden, habe ich mein Depot neben $GEV (-2,06 %) und $ENR (-6 %) wenig erweitert. Beide decken die Makro Netzinfrastruktur ab und profitieren von angehobenen Prognosen.

$WIRE (-2,27 %) Gekauft, um GEV und Siemens Energy als Basis weiter zu übergewichten.

$2308 Delta Electronics, auch über den $FLXT (-3,18 %) Taiwan Index reingeholt. Delta liefert das Strommanagement und Netzteile auf der Server Rack Ebene, was wichtig für die KI Cluster ist.

$RR. (-4,19 %) Rolls Royce operative Ergänzung. Bringt das dezentrale Bindeglied direkt an der Schnittstelle zum Rechenzentrum (Notstrom, Gas-Kompaktkraftwerke. Gute Absicherung zu Siemens und GEV.

Forward P/E 56 (teuer!)

aber :

ROE 75%

ROIC 35%

FCF Wachstum die letzten 3 Jahre: 102% FY2026, +118% FY2025 und +280% FY2024

Umsatz Prognose nächsten 5 Jahre +9.6% p.a glaub ich gerne. ☺️

$GEV (-2,06 %) bleibt aktuell einer der heißesten Werte im Energie- und Infrastruktursektor. Seit dem Spin-off von General Electric läuft der Titel wie auf Schienen nach oben 🚀

💡 Warum ist die Story gerade so spannend?

Der weltweite Strombedarf explodiert – vor allem wegen KI-Rechenzentren, Cloud und Elektrifizierung. Genau hier liefert GE Vernova die passende Infrastruktur: Gasturbinen, Stromnetze und Energietechnik.

📊 Aktuelle Highlights:

• Auftragsbestand inzwischen bei rund 163 Mrd. USD 📦

• 2026 Umsatzprognose angehoben auf 44,5–45,5 Mrd. USD 💰

• EBITDA-Marge jetzt erwartet bei 12–14 % 📈

• Seit dem Börsenstart 2024 mehrere hundert Prozent Performance 🚀

Besonders stark läuft aktuell das Geschäft mit Gasturbinen und Netztechnik. KI-Datencenter brauchen enorme Mengen Strom – und GE Vernova sitzt direkt an dieser Goldgrube ⚡🖥️

📉 Risiken gibt’s natürlich auch:

• Bewertung inzwischen extrem sportlich 🥵

• Windkraft-Sparte schwächelt weiter 🌬️

• Nach der Mega-Rally jederzeit größere Rücksetzer möglich

Trotzdem sehen viele Analysten GE Vernova weiterhin als einen der größten Gewinner des weltweiten Energie-Upgrades. Einige sprechen bereits vom „Nvidia der Strominfrastruktur“ 😄

💬 Mein Eindruck:

Solange KI, Datencenter und Stromnetze weiter boomen, bleibt die Story brutal stark. Kurzfristig vielleicht heiß gelaufen – langfristig aber ein echtes Powerhouse ⚡📈

Was meint ihr?

Weiterer Raketenstart 🚀 oder langsam Übertreibung? 🤔

$GEV (-2,06 %)

Meine letzten Engpass-Posts drehten sich um HBM/Memory, Power & Cooling sowie Advanced Packaging. Alle drei Themen zeigen, dass sich die kritischen Punkte im AI-Stack immer weiter in die physische Infrastruktur verschieben.

Heute geht es um Energy/Grid.

Moderne AI-Systeme benötigen nicht nur Rechenleistung, sondern enorme Mengen an stabil verfügbarer Energie. Hier entstehen inzwischen mehrere Engpässe parallel. Bemerkenswert finde ich dabei vor allem, dass viele Investoren bei Energie fast ausschließlich an Stromproduktion denken. Der eigentliche Flaschenhals verteilt sich aber über mehrere Ebenen der Infrastruktur.

Ebene 1: Erzeugung (Generation)

Hier entsteht die Energie selbst. Für mich sind $GEV (-2,06 %) (GE Vernova), $RR. (-4,19 %) (Rolls-Royce Holdings) und $BE (-3,31 %) (Bloom Energy) spannende Beispiele. Die Engpässe liegen dabei vor allem bei Grundlast, flexibler Erzeugung sowie lokaler Energieversorgung rund um neue AI- und Datacenter-Lastprofile. Und Rolls-Royce könnte zudem mal ein Player bei Small Modular Reactors (SMR) werden.

Ebene 2: Übertragung (Transmission)

Es geht darum, große Energiemengen überhaupt transportieren zu können. Dieser Sektor wirkt aktuell fast wie der stärkste physische Grid-Engpass. Besonders relevant finde ich hier $PWR (-2,52 %) (Quanta Services), $PRY (-4,79 %) (Prysmian) sowie $HPS.A (+0 %) (Hammond Power Solutions). Typische Engpässe sind HVDC, Hochspannung, Transformatoren und der massive Ausbau der Netzinfrastruktur.

Ebene 3: Verteilung (Distribution)

Am Ende muss die Energie lokal verfügbar sein, für Industrie, Städte, Rechenzentren oder kritische Infrastruktur. Dort schaue ich vor allem auf $POWL (-6,42 %) (Powell Industries), $VICR (-7,67 %) (Vicor) und $MPWR (+0,09 %) (Monolithic Power Systems). Hier entstehen die Probleme zunehmend bei Power Delivery, Mittelspannung, AI-Rack-Power und stabilen lokalen Netzen.

Ebene 4: Realisierung (Implementation)

Dieser Bereich wird häufig unterschätzt. Denn selbst wenn Technologie, Kapital und Planung vorhanden sind, müssen Projekte am Ende trotzdem physisch umgesetzt werden.

Deshalb finde ich $FIX (-2,72 %) (Comfort Systems USA), $EME (-1,66 %) (EMCOR Group) und $STRL (-4,15 %) (Sterling Infrastructure) interessant. Die Engpässe liegen hier oft bei EPC-Kapazitäten (Anlagenbau), Fachkräften, Baugeschwindigkeit und der tatsächlichen Realisierung großer Infrastrukturprojekte.

Energy/Grid ist für mich derzeit so spannend, weil der Engpass nicht an einer einzigen Stelle liegt, sondern sich durch die gesamte Energiekette zieht. Deshalb halte ich dieses Thema momentan für einen der wichtigsten Engpässe rund um AI-Infrastruktur.

#wikifolio
#scalelimits

$UNH (+0,95 %)
$DHI (+0,32 %)
$RTX (+1,06 %)
$HAL (+0,36 %)
$MMM (+0,41 %)
$NOC (-0,16 %)
$MSCI (+0,22 %)
$IBKR (-0,86 %)
$ISRG (+0,6 %)
$COF (-0,27 %)
$BN (+2,71 %)
$EQT (+0,38 %)
$ABBN (-2,56 %)
$GEV (-2,06 %)
$T (+1,05 %)
$CME (+0,64 %)
$PM (+1,09 %)
$MCO (+0,34 %)
$BA (+0,02 %)
$UAL (-1,07 %)
$OR (+1,91 %)
$TXN (-0,36 %)
$LRCX (-3,58 %)
$NOW (+1,31 %)
$IBM (+1,25 %)
$TSLA (-0,65 %)
$000660
$018260
$NESN (+2,2 %)
$SAAB B (+0,67 %)
$DSY (+1,8 %)
$NOKIA (-0,95 %)
$ASC (+1,25 %)
$ROG
$NDAQ (+0,21 %)
$DOW (+0 %)
$KDP (+2,49 %)
$AAL (-2,51 %)
$LMT (+0,22 %)
$AXP (+0,41 %)
$BX (-0,33 %)
$FCX (-2,78 %)
$SAP (+1,72 %)
$INTC (-4,97 %)
$NEM (-2,45 %)
$FIX (-2,72 %)

$RYA (-2,36 %)
$UNH (+0,95 %)
$GM (+0,4 %)
$RTX (+1,06 %)
$UPS (+0,45 %)
$UNP (+1,11 %)
$NOC (-0,16 %)
$BA (+0,02 %)
$MC (+1,26 %)
$TXN (-0,36 %)
$STX (-4,45 %)
$SSAB A (-1,67 %)
$ASML (-4,09 %)
$GEV (-2,06 %)
$SBUX (+1,72 %)
$T (+1,05 %)
$GD (+3,39 %)
$MSCI (+0,22 %)
$META (-0,94 %)
$NOW (+1,31 %)
$IBM (+1,25 %)
$LRCX (-3,58 %)
$TSLA (-0,65 %)
$MSFT (-0,2 %)
$000660
$005930
$SAP (+1,72 %)
$ABBN (-2,56 %)
$DBK (-2,33 %)
$ROG (+0,76 %)
$DOW (+0 %)
$NDAQ (+0,21 %)
$LMT (+0,22 %)
$CAT (-1,62 %)
$TMO (-0,27 %)
$HON (-0,27 %)
$MA (+1,31 %)
$BX (-0,33 %)
$WM (+1,61 %)
$WDC (-5,15 %)
$SNDK (-6,93 %)
$V (+1,13 %)
$AAPL (-1,69 %)
$SOFI (-1,15 %)
$CL (+3,05 %)
$AXP (+0,41 %)
$XOM (+1,14 %)
$CVX (+0,82 %)