Seit 2008 / 2009 liefert Nestle mir bereits eine kontinuierliche Dividende, die bisher jedes Jahr gesteigert wurde. Mein ursprüngliches Investment von damals habe ich bereits komplett durch die Dividendenzahlungen zurück erhalten.  Ich denke es ist ein schöner Beweis, dass Buy & Hold sich lohnt und man sich so im Laufe der Zeit ein schönes Portfolio zusammenstellen kann. Nach der Dividendenzahlung muss ich mir nur noch die Quellensteuer aus der Schweiz erstatten lassen. Das erhöht dann noch einmal die Netto Dividendd um gut 300 Euro. Der hier in der Transaktion gezeigt Wert ist brutto in CHF.  Und damit Euch allen einen guten Start in den Tag.

$UNH (+3,71 %)
$DHI (-2,27 %)
$RTX (+0,69 %)
$HAL (+1,55 %)
$MMM (+0,42 %)
$NOC (-0,09 %)
$MSCI (+0,75 %)
$IBKR (-0,49 %)
$ISRG (-1,22 %)
$COF (-1,12 %)
$BN (+0,94 %)
$EQT (+1,2 %)
$ABBN (-2,33 %)
$GEV (-2,75 %)
$T (+2,01 %)
$CME (+0,78 %)
$PM (+2,86 %)
$MCO (-0,76 %)
$BA (-0,06 %)
$UAL (-1,78 %)
$OR (-0,42 %)
$TXN (-1,09 %)
$LRCX (-2,27 %)
$NOW (-0,19 %)
$IBM (+2,47 %)
$TSLA (-0,47 %)
$000660
$018260
$NESN (-0,54 %)
$SAAB B (-0,05 %)
$DSY (-2,94 %)
$NOKIA (+3,28 %)
$ASC (-8,23 %)
$ROG
$NDAQ (+0,77 %)
$DOW (-0,43 %)
$KDP (+1,28 %)
$AAL (-3,33 %)
$LMT (-0,24 %)
$AXP (-0,44 %)
$BX (+1,22 %)
$FCX (-3,87 %)
$SAP (+0,12 %)
$INTC (+0,01 %)
$NEM (-5,49 %)
$FIX (-4,4 %)

Nach dem ich zuerst die Schulgebühren für das zweite Semester bezahlen musste und die direkte Bundessteuer und die ersten zwei Raten der Gemeinde- und Kantonssteuer, konnte ich jetzt für 2026 endlich meine erste Investition tätigen. Aktuell finde ich sind viele Titel extrem überbewertet, aber ich habe nun doch noch was gefunden. Vor allem möchte ich meinen US Anteil ein bisschen abbauen. Trump ist für mich unberechenbar und ich möchte meinen Europa Anteil deutlich ausbauen.😊

$PANW (-0,78 %)
$CDNS (-3,57 %)
$SEDG (-6,38 %)
$FVRR (-1,71 %)
$MCO (-0,76 %)
$ADI (-2,27 %)
$BKNG (-4,35 %)
$CAKE (+0,43 %)
$DASH (-1,05 %)
$EBAY (+0,15 %)
$FIG (-0,81 %)
$CVNA (+0,02 %)
$AIR (-0,59 %)
$NESN (-0,54 %)
$LMND (+0,41 %)
$WMT (+0,18 %)
$KLAR (-1,26 %)
$DE (-0,95 %)
$PAAS (-4,49 %)
$MONC (-2,69 %)
$OXY (+2,56 %)
$OPEN (+1,24 %)
$NEM (-5,07 %)
$BN (+0,94 %)
$AI (-3,45 %)

Ich habe mir heute meine zweite Tranche gesichert.

Der Verkauf von $NESN (-0,54 %) ermöglichte mir weitere Anteile zu erwerben.

Dieser Beitrag richtet sich nicht an Trader, oder Leute die nach „Hot-Stocks“ suchen, sondern an die langfristigen Buy&Hold-Aktionäre in diesem Forum.

Ich hab mich in der Vergangenheit immer wieder gefragt, wer von den stetig steigenden Preisen bei Lebensmitteln und den täglichen Konsumgütern am Meisten profitiert. Meiner Meinung ist das in erster Linie der Handel, nicht die Produzenten dieser Produkte. Hersteller von Markenprodukten wie Unilever $ULVR (+0,28 %) , Nestle $NESN (-0,54 %) oder KraftHeinz $KHC (+2 %) leiden darunter, dass sie keine eigenen Vertriebswege haben und der Handel durch Eigenmarken eine massive Konkurrenz aufgebaut hat, die die Margen der Markenartikler zusätzlich unter Druck setzen.

Hierzulande ist der Einzelhandel größtenteils in der Hand von Familienunternehmern (Lidl, Aldi, Kaufland, Rossmann, DM, etc.), da kann man also nicht über die Börse investieren. International sieht es aber besser aus, dort gibt es an der Börse gehandelte Unternehmen wie Walmart $WMT (+0,18 %) , Costco $COST (-0,6 %) oder Target $TGT (-1,99 %) die ebenfalls gutes Geld verdienen. Ich würde sagen dass diese Werte auch die sind, die öffentlich am Meisten Aufmerksamkeit bekommen. Gleichzeitig sind diese Unternehmen aber auch sehr stark US-lastig und hatten sich in der Vergangenheit schwer getan auf Märkte außerhalb der USA zu expandieren.

Neulich bin ich aber über ein Video gestolpert, welches die Expansion von Handelsketten weltweit gegenüberstellt und hier fällt mir ein Wert auf, den ich bisher eigentlich kaum auf dem Schirm hatte. Es handelt sich um Carrefour $CA (+0,78 %) . Das genaue Video finde ich nicht mehr, aber es war nahe an dem, welches ich hier verlinke: https://www.youtube.com/watch?v=vhszDvl7Lbg

Mich wundert, warum Carrefour bei Investoren kaum Beachtung findet. Liegt es an der Chartentwicklung? Liegt es an den Zahlen des Unternehmens? Liegt es an dem Firmensitz in Frankreich und der dortigen Quellensteuer auf Dividenden? Oder ist das einfach eine Marke, der man hierzulande selten über den Weg läuft?

Ich habe den Wert auf meine Watchlist gesetzt. Was ist Eure Meinung?

Nach mehr als 25 Jahren Verhandlungen haben die EU und der südamerikanische Wirtschaftsverbund Mercosur (Brasilien, Argentinien, Paraguay, Uruguay) ein historisches Freihandelsabkommen geschlossen. Damit entsteht eine der größten Freihandelszonen der Welt – mit über 700 Mio. Menschen und einem kombinierten Wirtschaftsraum von rund 22 Bio. USD.

Dieses Abkommen könnte globale Wirtschafts- und Börseneffekte auslösen – für Unternehmen, Branchen und Anleger*innen.

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🛃🚢 Was passiert mit dem Mercosur-Abkommen?

• Zölle auf bis zu 91 % der EU-Exporte und 92 % der Mercosur-Exporte sollen schrittweise entfallen.
• Ziel ist ein größerer Binnenmarkt, bessere Marktzugänge, vereinfachte Regeln und stabilere Handelsbedingungen zwischen Europa und Südamerika.
• Bisher gelten hohe Zölle auf Autos (ca. 35 %), Maschinen (14-20 %) und chemische Produkte (bis 18 %).

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📊 Mögliche Auswirkungen auf die Börse

📈 1. Exportstarke Industrien profitieren durch höhere Nachfrage

Europa kann seine Produkte in Südamerika einfacher verkaufen:

• 👩‍🏭 Autos & Autoteile
• 🏭 Maschinenbau
• 🧪 Chemie & Pharma
• 🪄 Elektronik & Hightech

Durch entfallende Zölle und weniger Handelsbarrieren steigen die Margen und Wettbewerbsfähigkeit dieser Industrien.

Mögliche beispielhafte Frofiteure:

• VW $VOW (-1,14 %) , BMW $BMW (-0,31 %) , Daimler $DTG (-1,34 %)
• Siemens $SIE (-0,63 %)
• BASF $BAS (+0,4 %) , Covestro $1COV (+0,08 %)
• SAP $SAP (+0,12 %) , ASML $ASML (-3,14 %)

➡️ Erwartete Kursimpulse durch höhere Exporterlöse und gedeckelte Produktionskosten.

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🍖 2. Agrar- & Lebensmittelbranche im Fokus

Auch das Agrargeschäft wird auf beiden Seiten stärker vernetzt:

• Tarife auf Wein, Öl, Käse, Milchprodukte und Genussmittel werden reduziert oder schrittweise geschaffen.
• EU-Produzenten erhalten einen stärkeren Marktzugang in Südamerika; umgekehrt können südamerikanische Agrarexporte (z. B. Rindfleisch, Zucker) besser in die EU gelangen.

Mögliche Profiteure:

• Nestlé $NESN (-0,54 %) , Danone $BN (+0,94 %)
• Heineken $HEIA (+1,52 %) , AB InBev $ABI (+1,77 %)
• FrieslandCampina $FCEPL

⚠️ Kritiker*innen weisen allerdings darauf hin, dass auch Preisdruck auf lokale Bauern* entsteht und Umweltrisiken steigen können, etwa durch billigere Importe.

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🚗 3. Rohstoffe & Energie: Mittel- bis langfristige Effekte

Mercosur-Länder exportieren große Mengen an Rohstoffen:

• Soja, Zucker, Kaffee, Ethanol, Getreide
• Brasilien ist zudem ein bedeutender Erdöl- und Mineralienlieferant

Ziel der Vereinbarung ist u. a. ein stabilerer Rohstoffhandel mit weniger Zöllen, was Rohstoffpreise beeinflusst und Aktien von Rohstoff- und Energieunternehmen bewegen kann.

Mögliche Profiteure:

• Vale $VALE3 (-1,84 %) , Petrobras $PETR3 (+1,79 %)
• Bunge $BG (+1,89 %) , ADM $ADM (+3,53 %)

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🏦 4. Finanz- & Dienstleistungssektor

Das Abkommen erleichtert auch:

• Marktzugang für Finanzdienstleistungen
• Öffnung von Telekom- und Transportmärkten
• Öffnung des öffentlichen Beschaffungswesens für EU-Anbieter

➡️ Dies könnte Banken, Versicherer und Logistikunternehmen stärken, die grenzüberschreitend operieren.

Mögliche Profiteure:

• Allianz $ALV (+1,07 %) , Deutsche Bank $DBK (+0,35 %)
• DHL/Deutsche Post $DHL (+0,48 %) , Kuehne + Nagel $KNIN (+0,86 %)

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🔄 Kurzfristige Marktrisiken

Nicht alles ist automatisch positiv:

• 🇪🇺 Agrarproteste in Europa zeigen Widerstand gegen billige Importe.
• Politische Unsicherheiten sind weiterhin vorhanden – viele Parlamente müssen ratifizieren.
• Branchen mit niedriger Wettbewerbsfähigkeit könnten unter Preisdruck geraten.

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📌 Fazit

Das Mercosur-Abkommen könnte ein Thema mit weitreichender Wirkung sein:

✅ Exportstarke Industrie bekommt neue Absatzmärkte

✅ Agrar- und Genussmittelbranche gewinnt Umsatzchancen

✅ Finanz- und Dienstleistungssektor profitiert von Markterweiterung

✅ Rohstoff-Exportländer Südamerikas könnten stärker integriert werden

⚠️ Gleichzeitig bestehen Risiken für lokale Produzenten und Preisverwerfungen, die regional Einfluss auf Aktienkurse haben können.

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Frage an euch: Was ist eure Meinung zum Abkommen? Und in welchen Sektoren bzw. bei welchen börsennotierten Unternehmen seht ihr hier die größten Gewinner auf lange Sicht?

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Quellen:

• 🌎🤝 Mercosur-Freihandelsabkommen zwischen EU & Mercosur unterzeichnet – größte Freihandelszone weltweit

• 💶📈 Wirtschaftliche Chancen für EU-Exporteure und Importeure durch Zollerleichterungen

• ⚙️🚗 Branchenanalysen mit Zollabbau-Effekten für Maschinen, Autos, Chemie etc.

• 🌾🥩 Agrar- und Rohstoff-Impakte durch neue Marktchancen und Quotenregelungen

Novo Nordisk 3,0% $NOVO B (+0,51 %) NVO

LVMH 2,0% $LVMH

Pernod Ricard 6,35% $RI (-1,12 %)

Imperial Brands 5,5% $IMB (+1,33 %)

BAT 6,2% $BATS (+1,22 %)

Sunrise Communications 8,00%

Nestle 4,05% $NESN (-0,54 %)

Roche 2,85% $ROG (-0,43 %)

Novartis 3,07% $NOVN (+0,44 %)

Shell 4,07% $SHEL (+1,12 %)

Deutsche Post 3,86% $DHL (+0,48 %)

Swisscom 3,75% $SCMN (-0,8 %)

Deutsche Telekom 3,52% $DTE (-0,04 %)

Strabag 2,72% $STR (+1,88 %)

Vonovia 4,82% $VNA (-0,22 %)

BASF 5,01% $BAS (+0,4 %)

Puma 2,8% $PUMA

Hannover Rück 3,62% $HNR1 (+0,23 %)

Münchener Rück 3,8% $MUV2 (+0,67 %)

Allianz 4,00% $ALV (+1,07 %)

BP 5,76% $BP. (+0,63 %)

Spotify

https://open.spotify.com/episode/1zt05UZlehInr81iaZMdY5?si=e676f0a812014943

YouTube

https://youtu.be/BpCIIJYfxHA

Appple Podcast

https://podcasts.apple.com/de/podcast/125-20-europ%C3%A4ische-dividenden-aktien/id1695869891?i=1000744769342

ich habe jetzt auch mal geschafft meine guten alten Tabellen zu aktualisieren und das Jahr 2025 abzuschließen. Kleiner Depot Turbo zum Jahresende und die erste Woche 26 war auch schon wieder top.

Es läuft weiterhin alles in die richtige Richtung würde ich sagen. Auffällig ist das die Dividenden mittlerweile ein richtig großes Stück vom Kuchen ausmachen. Meine US Dividenden haben die CHF Dividenden überholt. In insgesamt 26 Jahren Börse sind es ca. 100Tsd € brutto die nur an Dividenden dazugekommen sind 🤓

Schon Ende 25 habe ich meinen Sparplan auf den $SPY (-0,39 %) angehalten und bespare vorläufig nur noch ausgewählte US Einzelaktien und den $VHYL (-0,03 %) . Es laufen aktuell

$V (-0,09 %)
$UPS (-3,55 %)
$EIX (-1,17 %)
$AXP (-0,44 %)
$CMCSA (+0,64 %)

in Sparplänen weiter. Einzelne Zukäufe je nach Lage, momentan z.b.

$KHC (+2 %)
$GIS (+0,05 %)
$PG (+0,43 %)
$MO (+2,5 %)
$VZ (+0,07 %)

Im Schweizer Depot ist neu $BCHN (-2,51 %)
$VZN (+2,46 %) und $SIKA (-0,95 %) dabei. $NESN (-0,54 %) werde ich kurzfristig wohl noch zukaufen.

Das Euro Depot bleibt aktuell wie es ist, die Euronen werden in ETFs gesteckt.

$XD5E (-0,52 %)
$VAPX (-1,01 %)
$VFEM (-0,79 %)

Meinen Anteil Cash werde ich mal wieder versuchen etwas zu erhöhen. Das Ziel für 26 steht auch, Gesamtvermögen auf 820Tsd steigern. Das wären wieder +16% und ist damit genau mein Schnitt der letzten 21 Jahre.

Also auf ein neues, immer weiter !

Oder auch: Volatilität, Dividenden und warum das Finanzamt mein größter Kostenfaktor war

2025 ist vorbei und rückblickend war es ein Jahr, das wirklich alles hatte. Volatile Märkte, politische Dauerbeschallung, ein Depot mit eigenen Ideen und ein Privatleben, das sich herzlich wenig dafür interessiert hat, ob der Markt gerade rot oder grün ist.

Am Ende steht trotzdem ein Jahr, mit dem ich insgesamt sehr zufrieden bin.

Markt und Performance 2025

Blickt man auf die großen Indizes, war 2025 alles andere als langweilig:

• S&P500 schwankte stark und schloss das Jahr leicht negativ bzw. seitwärts (in EUR).
• MSCI World konnte über das Jahr aufholen, blieb aber ebenfalls ohne große Euphorie.
• DAX lief konstant davon und lag zeitweise über 15 Prozent im Plus

Mein Depot war wie gewohnt defensiver aufgestellt. In guten Marktphasen habe ich Rendite liegen lassen, in schwachen Phasen dafür deutlich weniger verloren. Genau das hat sich vor allem im Frühjahr und im Sommer bezahlt gemacht.

Das ursprünglich gesetzte Ziel von 130.000 Euro Depotwert (alle Depots zusammen) konnte ich zum Jahresende tatsächlich erreichen. Nicht geradlinig, nicht ohne Umwege, aber erreicht ist erreicht.

Einzelaktien und typische 2025 Kandidaten

2025 hatte einige klare Gewinner, aber auch Werte, die mir regelmäßig Geduld abverlangt haben.

Zu den stärkeren Phasen gehörten unter anderem

• Eli Lilly ($LLY (+0,51 %) ) mit mehreren zweistelligen Monatsgewinnen
• Tesla ($TSLA (-0,47 %) ) mit typischen +30 Prozent Monaten, gefolgt von ebenso typischen Rücksetzern
• UnitedHealth ($UNH (+3,71 %) ) als absolute Achterbahn mit Monaten zwischen -20 Prozent und +15 Prozent

Auf der anderen Seite standen

• Texas Instruments ($TXN (-1,09 %) ), stark beeinflusst durch Zölle und politische Unsicherheiten
• Ferrari ($RACE (-1,4 %) ) mit eher enttäuschender Entwicklung trotz starker Marke
• Klassische Konsumwerte wie Nestlé ($NESN (-0,54 %) ) oder Procter & Gamble ($PG (+0,43 %) ), die zeitweise überraschend schwach waren

Unterm Strich hat sich aber wieder gezeigt, warum ich auf breite Streuung und defensive Werte setze.

Dividenden 2025, mein persönliches Highlight

Der Bereich, der mir 2025 am meisten Freude gemacht hat, waren ganz klar die Dividenden.

Fast jeder Monat lag über dem Vorjahr. Teilweise sehr deutlich:

• Februar rund +65%
• März rund +29%
• April knapp +50%
• Juni über +110%
• September rund +45%
• Dezember etwa +12%

Der Juli war erwartungsgemäß schwach, aber das gehört dazu.

Am Jahresende habe ich mein persönliches Ziel von rund 2.400 Euro Netto Dividenden erreicht bzw. sogar minimal übertroffen. Es sind letztlich insgesamt Netto 2491,38€ geworden. Für mich ein extrem wichtiger Punkt, weil diese Zahl unabhängig von der Marktstimmung ist. Die Dividenden kamen auch dann, wenn die Kurse gefallen sind oder der Markt kollektiv schlechte Laune hatte.

Meine Dividendentreppen sehen auch gut aus.

Wenn es gut läuft, dann bekomme ich in 2026 sogar bereits 3000€ Netto Dividende. Dafür müsste nur der USD eeeetwas stärker werden.

Depot Umbau und bessere Übersicht

Im Sommer habe ich mein Depot optisch neu sortiert.

• Aktiendepot mit Einzelwerten (und Gold)
• Rentendepot mit den ETFs
• 
  $XEON (+0,01 %) als separater Baustein für die spätere Darlehensablösung

An der Strategie hat sich nichts geändert, aber mental war das ein riesiger Vorteil. Seitdem ist klar, was bewertet werden muss und was einfach laufen darf. Der Blick aufs Depot ist entspannter geworden und die Rückblicke sind deutlich strukturierter.

Der Notgroschen und das Jahr der Rechnungen

2025 war auch das Jahr, in dem mich das Thema Notgroschen sehr deutlich eingeholt hat.

• Autoreparaturen im Bereich von rund 1.500 Euro
• Steuernachzahlung von über 4.000 Euro
• Zwischendurch die charmante Idee des Finanzamts, zusätzlich noch 6.500 Euro Vorauszahlung anzusetzen

Am Ende wurde das zwar korrigiert, aber der Schaden war da. Der Notgroschen war zeitweise auf unter 1.000 Euro zusammengeschmolzen. Und genau da merkt man sehr schnell, warum man so ein Polster überhaupt aufbaut.

Mein persönlicher Ruhepunkt liegt nun bei 5.000 Euro. Damit schlafe ich ruhig. Trotzdem baue ich den Notgroschen weiter konsequent auf 10.000 Euro auf, einfach weil 2025 gezeigt hat, dass ungeplante Ausgaben immer kreativer sind als jede Planung.

Ziele 2025 und persönliches Fazit

Nicht alles lief perfekt. Ich habe Ziele angepasst, Sparraten reduziert und Entscheidungen mehrfach hinterfragt. Trotzdem:

• Depotziel von 130.000 Euro erreicht
• Rund 20.000 Euro insgesamt investiert inklusive ETFs
• Dividendenziel von ca. 2.400 Euro Netto erreicht
• Struktur und Übersicht deutlich verbessert

2025 war kein Jahr für Heldengeschichten oder Social Media Screenshots mit All Time Highs. Es war ein Jahr für Realismus, Lernen und sauberes Aufstellen.

Und ganz ehrlich: Wenn man am Jahresende sagen kann, dass man seine Ziele erreicht hat, ruhig geschlafen hat und das Finanzamt nicht dauerhaft gewonnen hat, dann war es unterm Strich ein gutes Börsenjahr.

Gibt es noch etwas, was euch hierzu interessiert?

Wie lief euer 2025?

Was habt ihr daraus mitgenommen?

Wem der Rückblick gefallen hat, darf mir gerne folgen.

Wem nicht, der darf weiterscrollen und hoffen, dass 2026 spektakulärer wird.