$ABBN (-3,32 %)
$GE
$RTX (-0,25 %)
$HAL (+0,02 %)
$MMM (-1,83 %)
$NOC (-1,01 %)
$MSCI (+0,96 %)
$ISRG (-3,88 %)
$SPCX (-4,17 %)
$NFLX (-0,33 %)
$DB1 (+1,76 %)
$CME (+2,01 %)
$T (+2,02 %)
$PM (-0,64 %)
$MCO (+1,26 %)
$NEE (+2,08 %)
$UAL (-0,75 %)
$MONC (+2,58 %)
$TXN (-2,27 %)
$META (-0,98 %)
$IBM (+0,97 %)
$SAP (+0,67 %)
$QS (-2,15 %)
$LRCX (-2,25 %)
$TSLA (+0,6 %)
$RMS (+1,74 %)
$NESN (+2,1 %)
$BARC (-3,81 %)
$ROP (+0,24 %)
$DOW (+2,98 %)
$SPOT (+7,14 %)
$NDAQ (+0,32 %)
$AAL (-0,8 %)
$LMT (-1,57 %)
$PG (+0,16 %)
$BX (-1,44 %)
$BESI (-4,04 %)
$VLO (+3,85 %)
$KER (+1,89 %)
$OR (+2,99 %)
$VRSN (+0,58 %)
$WDC (-4,37 %)
$BE (-2,67 %)
$NEM (-4,07 %)
$TOM (+0 %)
$AXP (-1,26 %)
$FIX (-2,72 %)

🚀 Monat 9 seit Start lief ebenfalls wieder sehr schön. 🚀

Bis jetzt ging es eigentlich dieses Jahr nur von Mitte Juni bis Ende Juli bergab und über die letzten 2 Monate konnte der Weg nach oben fortgesetzt werden. Und ja, die 30k Marke ist wieder einmal gefallen 😍

Nach Algorithmus war ich mit Lumentum ($LITE (-5,35 %) ) Kioxia ($285A (-13,04 %) ), Micron ($MU (-1,97 %) ), Hewlett Packard Enterprise ($HPE (-1,2 %)), Recruit Holdings ($6098) (+1,76 %) und Dell ($DELL (-3,96 %) ) positioniert. Darüber hinaus noch außerhalb des Algorithmus in Sandisk ($SNDK (-10,82 %) ).

Startwert lag bei rund 26.300 Euro. Durch die Kapitalertragssteuer beim Verkauf von Western Digital ($WDC (-4,37 %) ) gingen 650 Euro verloren, dazu kam ein Kapitalzufluss von 720 Euro, der die Steuer ziemlich ausgleichen konnte.

Der September hat in Summer ziemlich genau +15 % fürs Satelliten-Portfolio gebracht.

+4.000 Euro Kursgewinn 🚀

Wer dabei war und wie es lief:

• Lumentum +11% 🚀
• Kioxia +16% 🚀
• SanDisk +16% 🚀
• Micron +15% 🚀
• Dell +21% 🚀🚀
• HPE +25% 🚀🚀
• Recruit+1% 🐌

Das Gesamtergebnis wurde von allen gleichermaßen stark getragen. Nur Recruit Holdings konnte nicht Schritt halten mit der Stärke der anderen.

YTD steht die Momentum-Performance nun bei starken +110% TTWROR. 🤯😍

Ob es für den Oktober Veränderungen gibt, werden die Auswertungen nun zeigen. Ich gehe zumindest davon aus. Die Auswertungen laufen...

Nur noch 33x bis zur Million 🥹

Edit: Recruit Holdings ist im Oktober nicht mehr dabei. Nach langem Warten begrüßen wir nun offiziell Sandisk im MSCI World und damit direkt im Depot (hatte ich ja vorsorglich schon länger gehalten) und darüber hinaus hat auch Marvell wieder den Sprung in die Besetzung geschafft. Auf einen guten Oktober, der uns die 3x.xxx,xx € gerne erhalten darf!

Sandisk $SNDK (-10,82 %) plus 28 Prozent, Western Digital $WDC (-4,37 %) minus 18 Prozent. Beide im selben Geschäft, im selben Monat. Mein Modell hat auf keine der beiden Bewegungen reagiert und stand am Monatsende trotzdem bei plus 3,03 Prozent.

Der August hatte zwei Gesichter. Anfang des Monats kamen milde Inflationsdaten, der S&P 500 markierte am 13.08. ein Allzeithoch bei 7.816 Punkten. Danach drehte die Stimmung an den Anleihemärkten. Die dreißigjährige US-Rendite stieg auf den höchsten Stand seit fast zwanzig Jahren, die Bruttoverschuldung der USA überschritt vierzig Billionen Dollar. Zum Monatsende meldete Nvidia $NVDA (-2,63 %) 96,2 Milliarden Quartalsumsatz, ein Plus von 106 Prozent. Am Tag darauf bremste Fed-Chef Warsh in Jackson Hole und der Markt preiste eine Zinserhöhung im September ein.

📊 Monatsperformance: +3,03%

📊 Performance Max.:16,1%

📊 Kurs zum 31.08.: 116,85€

📊 Nächstes Rebalancing: 01.10.2026

Performance & Vergleich 🚀

Der August war für alle großen Indizes ein Plusmonat. Der Nasdaq lag vorn, getragen von Nvidia. Das Modell landete dazwischen und schlug die breiten Indizes.

Performance im Vergleich (01.08.–31.08.2026, Tagesende):

Global Quant 6-Faktor: +3,03%

NASDAQ 100: +3,57%

S&P 500: +2,74%

FTSE All-World: +2,27%

DAX: +2,03%

Käufe & Verkäufe 💶

Keine. Das Modell handelt nur quartalsweise, das letzte Rebalancing war am 01.07. Zwischen den Terminen passiert nichts, auch wenn einzelne Positionen weit auseinanderlaufen. Genau das ist der Punkt am Regelwerk. Am 01.10. steht der nächste Termin an, und da wird ein größerer Teil des Depots getauscht.

Top-Mover im August 🟢

Der Monat gehörte den Goldminen. Gold stieg im Monatsverlauf zeitweise auf fast 4.700 Dollar und damit auf den höchsten Stand seit Mai. Zum Monatsende gab es einen Teil davon wieder ab. Getrieben hat die Bewegung ein schwächerer Dollar zusammen mit anhaltenden Notenbankkäufen. Minenaktien reagieren darauf mit Hebel, weil ihre Margen überproportional steigen. Coeur Mining $CDE (-6 %) führte die Liste an mit +35,68%, dahinter Newmont $NEM (-4,07 %) mit +33,60% und Endeavour Mining mit +28,33%. Fresnillo $FRES (-2,09 %) legte +26,63% zu. Alle vier stehen seit dem Frühjahr im Depot. Daneben liefen die Speicherwerte. Sandisk $SNDK (-10,82 %) stieg um +28,07%, Micron $MU (-1,97 %) um +12,50%.

Flop-Mover im August 🔴

AppLovin $APP (-9,25 %) verlor am stärksten mit -20,78%. Western Digital $WDC (-4,37 %) gab -18,77% ab, während Sandisk im selben Zeitraum fast dreißig Prozent zulegte. Comfort Systems $FIX (-2,72 %) fiel -13,00%, Merlin Properties $MRL (-1,21 %)
-9,79%. Bei den Finanzwerten hielt sich der Rückgang in Grenzen, HSBC $HSBA (-2,53 %) verlor -5,05%. Alphabet $GOOG (+0,06 %) gab -4,18% ab.

Fazit 💡

Der August hat gezeigt, was ein breit aufgestelltes Depot ausmacht. Während die Speicherwerte auseinanderliefen und AppLovin zwanzig Prozent abgab, haben die Goldminen den Monat getragen. Keine dieser Positionen ist aus einer Meinung heraus im Depot, sie stehen dort, weil das Ranking sie oben hatte. Der 1. Oktober wird interessant, weil ein großer Teil der Rohstoffwerte auf der Verkaufsliste steht.

❓ Frage an die Community

Habt ihr im August bei den Schwankungen kalte Füße bekommen oder eure Positionen stur durchgehalten? Und wie viel Gold habt ihr aktuell im Depot?

👇 Schreibt es in die Kommentare!

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📈 Wikifolio: https://www.wikifolio.com/de/de/w/wf0gquant6

$DE000LS9V052 (-1,68 %)

Ohje, jetzt gehts $MU (-1,97 %)
$SNDK (-10,82 %)
$STX (-4,94 %) und $WDC (-4,37 %) an den Kragen 😁

https://de.finance.yahoo.com/nachrichten/4-memory-aktien-laut-cramer-032249747.html

Deshalb bleibe ich bei $MU (-1,97 %) Micron und $HY9H (-6,01 %) SK Hynix investiert.

Interessant sind aber auch

$SNDK (-10,82 %)

$285A (-13,04 %)

$005930
$SMSN (-2,8 %)

$WDC (-4,37 %)

Meine Lieben, hier solltet ihr aber Wachstum und Bewertung miteinander vergleichen.

Einer der größten SSD-Hersteller gibt einen Einblick in seine Langzeitverträge. Der meiste Speicher für die nächsten zwei Jahre ist schon zugewiesen.

Sandisk hat seinen neuesten Geschäftsbericht veröffentlicht und er verheißt nichts Gutes für Endkunden. Eine Folie zu den „neuen Geschäftsmodellen“ (New Business Models, NBMs) fasst den schlechten Ausblick zusammen.

NBMs nennt Sandisk seine Langzeit-Lieferverträge mit Großkunden für NAND-Flash-Speicher und fertige SSDs. Acht Stück hat der Hersteller mit Kunden für Rechenzentren und Edge-Geräte abgeschlossen. PC-, Notebook- oder Smartphone-Hersteller sind offenbar nicht dabei. Die Verträge laufen typischerweise vier bis fünf Jahre.

Für den Zeitraum von Juli 2026 bis Ende Juni 2027 hat Sandisk bereits die Hälfte seiner Speicherproduktion den acht NBM-Kunden zugewiesen. Für die darauffolgenden zwölf Monate sind es laut Bekanntmachung sogar zwei Drittel. Und da ist noch nicht das Kontingent für die Verträge abseits der NBMs inkludiert. So oder so ist klar, für PC-Hersteller bleibt folglich immer weniger übrig. Die acht Verträge sehen derweil aufsummiert Garantien im Wert von 16,5 Milliarden US-Dollar vor, falls die Kunden weniger Speicher kaufen als vereinbart.

Die Angaben zeigen insbesondere, wie es um NAND-Flash-Speicher und SSDs steht: Sandisk ist weltweit der zweitgrößte reine NAND-Flash- und SSD-Hersteller. Anders als bei Samsung, SK Hynix und Micron sind die Zahlen nicht mit DRAM für Arbeitsspeicher vermischt.

Fast 94 Milliarden US-Dollar Mindestwert

Die acht Verträge haben einen gemeinsamen Wert von mindestens 93,9 Milliarden US-Dollar. Sandisk stellt klar: Dieser Wert gilt für die niedrigsten vereinbarten NAND-Flash-Preise. Die Unternehmen haben Spannen ausgehandelt, je nachdem, wie die Verfügbarkeit ausfällt. Finanzchef Luis Visoso sagte in einer Analystenkonferenz zu den Zahlen, dass der tatsächliche Umsatz wahrscheinlich höher sein wird. Selbst bei den niedrigsten Preisen soll die Marge jedoch attraktiv sein.

Alle Speicherhersteller verhandeln derzeit Langzeit-Lieferverträge, meistens mit Preiskorridoren. Dadurch nehmen sie selbst Volatilität aus dem Markt: Wenn alle hohe Mindestpreise festlegen, unterbieten sie sich nicht mehr signifikant gegenseitig. Die Mindestpreise entsprechen typischerweise dem jetzigen Niveau. Eine Rückkehr zu den Speicherpreisen aus dem Jahr 2025 ist damit unwahrscheinlich.

Umsatz und Gewinn steigen signifikant

Sandisk hat im zweiten Kalenderquartal neun Milliarden US-Dollar umgesetzt. Allein gegenüber dem ersten Quartal 2026 entspricht das 51 Prozent Wachstum. Laut Hersteller ist ein Drittel des Wachstums auf zusätzliche Verkäufe und zwei Drittel auf höhere Preise zurückzuführen. Die Bruttomarge liegt bei enormen 84,6 Prozent.

Davon bleiben gut sieben Milliarden Betriebsgewinn und knapp sieben Milliarden Nettogewinn übrig. Ein Jahr zuvor machte Sandisk noch 23 Millionen US-Dollar Nettoverlust. Aufgrund der damals niedrigen SSD-Preise operierte das Unternehmen an der Grenze zur Profitabilität.

Kioxia wächst noch kräftiger

Der größte reine NAND-Flash-Hersteller Kioxia aus Japan hat Ende Juli seinen neuesten Geschäftsbericht veröffentlicht. Die Firma hat im zweiten Quartal 2026 umgerechnet elf Milliarden US-Dollar umgesetzt. Aufgrund höherer Betriebsausgaben und vor allem Steuern bleibt davon aber wesentlich weniger Gewinn übrig als bei Sandisk: knapp 5,3 Milliarden US-Dollar.

Kioxia hält sich zu seinen Langzeitverträgen deutlich bedeckter als die Konkurrenz. Sie existieren, Details sind jedoch unbekannt.

Eine einzige Herstellerfolie zeigt, wie schlecht es um SSD-Preise steht | heise online

$WDC (-4,37 %) – Die Western Digital Corporation hat am Mittwoch für das vierte Quartal einen Gewinn pro Aktie von 3,56 $ gemeldet und damit die Analystenerwartungen von 3,29 $ um 0,27 $ übertroffen. Der Umsatz des Datenspeicherherstellers lag im Berichtsquartal bei 3,75 Mrd. $ und übertraf damit ebenfalls die Konsensschätzung von 3,69 Mrd. $.

Der Umsatz des Unternehmens im vierten Geschäftsquartal stieg im Vergleich zum Vorjahreszeitraum um 44 %. Der bereinigte Gewinn pro Aktie hat sich auf Jahresbasis mehr als verdoppelt.

Für das erste Quartal des Geschäftsjahres 2027 prognostiziert Western Digital einen Gewinn pro Aktie zwischen 3,85 $ und 4,15 $, verglichen mit dem Analystenkonsens von 3,77 $. Das Unternehmen erwartet einen Umsatz in der Spanne von 4,0 Mrd. $ bis 4,2 Mrd. $, während der Konsens bei 4,04 Mrd. $ liegt.

Am Mittelwert der Prognose rechnet Western Digital für das erste Quartal mit einem Umsatz von 4,1 Mrd. $ und einem Non-GAAP-Gewinn pro Aktie von 4,00 $. Für das Quartal erwartet das Unternehmen eine Non-GAAP-Bruttomarge zwischen 55 % und 56 %.

"WD hat das Geschäftsjahr 2026 mit einer starken Leistung abgeschlossen. In unserem vierten Geschäftsquartal stieg der Umsatz im Jahresvergleich um 44 %, die Brutto- und Betriebsmargen weiteten sich aus und der Gewinn pro Aktie hat sich mehr als verdoppelt", sagte Irving Tan, CEO von WD.

Western Digital führte die Ergebnisse auf die wachsende globale Nachfrage nach Speicherlösungen, verbesserte Brutto- und Betriebsmargen sowie auf operative Disziplin in den Endmärkten zurück.

Für das gesamte Geschäftsjahr 2026 meldete das Unternehmen einen Umsatz von 12,92 Mrd. $, was einem Anstieg von 36 % gegenüber dem Vorjahr entspricht. Der verwässerte Non-GAAP-Gewinn pro Aktie erreichte 10,22 $, verglichen mit 5,02 $ im Geschäftsjahr 2025.

Der Vorstand des Unternehmens kündigte eine vierteljährliche Bardividende von 0,15 $ pro Aktie an, die am 17. September 2026 an die zum Stichtag 8. September 2026 eingetragenen Aktionäre ausgezahlt wird.

Die Aktie von Western Digital notierte im Anschluss an den Ergebnisbericht rund 7,8 % niedriger.

Fazit von mir: Finde es mittlerweile nurnoch nervig, das egal wie hoch man den Konsens schlägt und wenn man ihn schlägt, die Techaktien danach erstmal schön abverkauft werden und die Gewinne mitgenommen werden. Ja, ich kann durchaus verstehen, wenn man Gewinne sichern will, aber der Ausblick ist doch stabil und daher find ich diese Reaktionen einfach oftmals übertrieben. Naja just my 2 Cents.

Quelle: investing.com

Montag, 3. August

03:45 Uhr | 🇨🇳 CHN: RatingDog PMI Verarbeitendes Gewerbe (Juli)

08:00 Uhr | 🇩🇪 DEU: Einzelhandelsumsatz (Juni)

09:55 Uhr | 🇩🇪 DEU: PMI Verarbeitendes Gewerbe (Juli)

10:00 Uhr | 🇪🇺 EUR: PMI Verarbeitendes Gewerbe (Juli)

16:00 Uhr | 🇺🇸 USA: ISM PMI Verarbeitendes Gewerbe (Juli) 🌶

16:00 Uhr | 🇺🇸 USA: Bauinvestitionen (Juni)

Dienstag, 4. August

14:30 Uhr | 🇺🇸 USA: Handelsbilanz (Juni)

16:00 Uhr | 🇺🇸 USA: JOLTs Offene Stellen (Juni)

16:00 Uhr | 🇺🇸 USA: Auftragseingang Industrie (Juni)

Mittwoch, 5. August

03:45 Uhr | 🇨🇳 CHN: RatingDog PMI Dienstleistungen (Juli)

14:15 Uhr | 🇺🇸 USA: ADP-Arbeitsmarktbericht (Juli)

16:00 Uhr | 🇺🇸 USA: ISM PMI Dienstleistungen (Juli) 🌶

16:30 Uhr | 🇺🇸 USA: EIA Rohöllagerbestände

Donnerstag, 6. August

08:00 Uhr | 🇩🇪 DEU: Auftragseingang Industrie (Juni)

11:00 Uhr | 🇪🇺 EUR: Einzelhandelsumsatz (Juni)

13:00 Uhr | 🇬🇧 GBR: Bank of England (BoE) Zinsentscheid

14:30 Uhr | 🇺🇸 USA: Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe

Freitag, 7. August

08:00 Uhr | 🇩🇪 DEU: Erwerbstätigkeit Q2

14:30 Uhr | 🇺🇸 USA: US-Arbeitsmarktbericht (Non-Farm Payrolls, Juli) 🌶

14:30 Uhr | 🇺🇸 USA: US-Arbeitslosenquote (Juli)

21:00 Uhr | 🇺🇸 USA: Konsumentenkredite (Juni)

$PLTR (-5,23 %)
$PFE (+1,26 %)
$CAT (-2,99 %)
$AMD (-5,15 %)
$MCD (+0,02 %)$SPCX (-4,17 %)
$ANET (-5,43 %)
$LLY (+2,49 %)
$UBER (+0,57 %)
$SHOP (-4,87 %)
$DIS (+0,24 %)
$SNDK (-10,82 %)
$WDC (-4,37 %)
$COP (+1,85 %)
$QBTS (-6,65 %)
$DDOG (-8,43 %)
$CELH
$DKNG (+1,77 %)
$ABNB (-1,92 %)
$TTWO (-1,15 %)

$MAR (-0,38 %)
$KRYS (+2,79 %)
$PLTR (-5,23 %)
$STRL (-5,39 %)
$SNAP (-3,64 %)
$WHR (+1,81 %)
$CLX (-0,82 %)
$BWXT (-3,92 %)
$ON (-2,2 %)
$VRTX (+1,64 %)
$PFIZER
$CAT (-2,99 %)
$MCD (+0,02 %)
$HUT (-6,44 %)
$WIX (-2,71 %)
$W (-2,88 %)
$BP. (-0,32 %)
$SHLS
$AMD (-5,15 %)
$SPCX (-4,17 %)
$ANET (-5,43 %)
$ALAB (-7,62 %)
$OPEN (-3,01 %)
$ZETA (-3,57 %)
$BKNG (-1,39 %)
$KTOS (-3,37 %)
$HL (-5,67 %)
$LLY (+2,49 %)
$SHOP (-4,87 %)
$UBER (+0,57 %)
$DIS (+0,24 %)
$RIOT (-3,87 %)
$CIRC
$NOVO B (+2,56 %)
$U (-1,94 %)
$SNDK (-10,82 %)
$APP (-9,25 %)
$WDC (-4,37 %)
$ELF (-0,64 %)
$MELI (-1,4 %)
$AXON (-0,54 %)
$TTMI (-1,05 %)
$RDW (-6,75 %)
$QBTS (-6,65 %)
$DDOG (-8,43 %)
$CLA (+0 %)
$FI (+2,93 %)
$LNG (+3,29 %)
$UUUU (-4,79 %)
$HIMX (-5,12 %)
$ABNB (-1,92 %)
$RGTI (-5,28 %)
$TTD (-4,43 %)
$AAOI (-6,71 %)
$TXG (-13,89 %)
$INOD (-0,7 %)
$OUST
$MP (-2,75 %)
$OKLO
$VST (+0,44 %)
$TTWO (-1,15 %)
$ACMR (-2,69 %)
$WEED (-1,67 %)
$UAA (-0,89 %)

🚀🚀 Auch Monat 6 seit Start lief richtig stark. 🚀🚀

Erst in der letzten Woche wurde die Luft etwas dünner. Aber in den vergangenen 2 Tagen ging es nochmal versöhnlich nach oben. Zwischenzeitlich hat das Depot sogar einmal 40k Luft geschnuppert, bevor es dann nochmal niedergeprügelt wurde.

Nach Algorithmus war ich mit Western Digital ($WDC (-4,37 %)), Lumentum ($LITE (-5,35 %)), Kioxia ($285A (-13,04 %) ), Bloom Energy ($BE (-2,67 %)), Micron ($MU (-1,97 %)) und Dell ($DELL (-3,96 %)) positioniert. Darüber hinaus noch außerhalb des Algorithmus in Sandisk ($SNDK (-10,82 %)).

Startwert lag bei rund 28.750, Euro. Durch die Kapitalertragssteuer beim Tausch von Ciena ($CIEN (-5,02 %)) in Micron und Dell gingen 350, Euro verloren, dazu kam ein Kapitalzufluss von 2.250 Euro. Dieser floss in die Neuzugänge Micron und Dell und außerhalb des Algorithmus in eine weitere Aktie von SanDisk ($SNDK), da SanDisk inzwischen zu den 100 wertvollsten Unternehmen weltweit zählt und in den letzten 12 Monaten die stärksten Momentum-Signale zeigte, aber weiterhin im MSCI World Small Cap Index hängt. Gestartet bin ich also mit 7 Aktien und 30.650 Euro. Und der Monat brachte erneut knapp +21% fürs Satelliten-Portfolio.

+6.350 Euro Kursgewinn – 21 Prozent Plus in 30 Tagen 🚀

Wer dabei war und wie es lief:

• Bloom Energy +10% 🚀
• Western Digital +21% 🚀🚀
• Lumentum +3,5% 🐌
• Kioxia +32% 🚀🚀🚀
• SanDisk +37% 🚀🚀🚀
• Micron +17% 🚀
• Dell +1% 🐌

Das Gesamtergebnis wurde stark von Kioxia getragen. Western Digital und Sandisk folgen auf den Plätzen. In absoluten Zahlen haben allerdings auch Micron und Bloom Energy beachtlichen Beitrag geleistet. Dell und Lumentum haben keinen Schaden angerichtet und wieder einmal sind alle Werte auf Monatssicht positiv. 😍

YTD steht die Momentum-Performance nun bei starken +165% TTWROR. 🤯😍

In Q2/2026 sind es +105%. 💪🏼

Schön wäre es, den nächsten Monat oberhalb der 40k-Marke abzuschließen.

Ob es für den Juli Veränderungen gibt, werden die Auswertungen nun zeigen. Ich verrate schon mal so viel. Der letzte Handelstag hat nochmal einiges durcheinandergeworfen und zumindest Dell wird nicht wiederzufinden sein. Die Auswertungen laufen... (Edit: siehe Portfolio für Juli im Kommentar)

Nur noch 27x bis zur Million 🥹

Das nächste Unternehmen aus meinem Anlageuniversum, das ich zurzeit sehr schätze, ist Western Digital $WDC. (-4,37 %) Bei KI dreht sich fast alles um GPUs (Graphics Processing Unit), HBM (High Bandwidth Memory) und Rechenzentren. Das sind die sichtbaren Teile der Geschichte. Weniger Aufmerksamkeit erhält die Frage, wo die entstehenden Daten eigentlich gespeichert werden.

KI-Systeme benötigen nicht nur Arbeitsspeicher wie HBM oder DRAM (Dynamic Random Access Memory). Sie erzeugen gleichzeitig riesige Datenbestände, die dauerhaft gespeichert werden müssen. Trainingsdaten, Modelle, Backups, Logfiles, Videos oder Sensordaten sammeln sich über Jahre an.

Dafür existieren unterschiedliche Speicherklassen. HBM und DRAM sind auf maximale Geschwindigkeit ausgelegt. SSDs (Solid State Drives) auf Basis der NAND-Technologie (Not AND) übernehmen den schnellen permanenten Speicher. HDDs (Hard Disk Drives) erfüllen innerhalb der permanenten Speicherebene eine andere Aufgabe: Sie speichern enorme Datenmengen besonders wirtschaftlich. Nicht jede Datei muss ständig mit Höchstgeschwindigkeit verfügbar sein. Oft reicht es, wenn sie zuverlässig abgelegt werden kann.

Western Digital ist einer der wichtigsten Anbieter in diesem Bereich. Die Festplatten des Unternehmens stehen in den Rechenzentren großer Cloud-Anbieter und Hyperscaler. Je größer die Datenberge werden, desto wichtiger wird die darunterliegende Speicherinfrastruktur.

Deshalb ordne ich Western Digital nicht den klassischen KI-Gewinnern zu. Für mich gehört das Unternehmen in die Kategorie der Infrastruktur-Anbieter, ohne die das System nicht vollständig wäre.

HBM, DRAM, SSD und HDD konkurrieren nicht miteinander. Sie lösen unterschiedliche Probleme innerhalb derselben Architektur.

Ich gehe davon aus, dass dieser Bedarf an günstigen Permanent-Speichern nicht in Quartalen, sondern eher in Jahren zu denken ist.

Western Digital ist deshalb Teil meines wikifolios CoreLimits. Dort investiere ich in Unternehmen, die von langfristig relevanten Infrastruktur-Engpässen profitieren.

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#wikifolio
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