$HIMS (+3,86 %)
$NOVO B (-1,13 %)

Kauft ihr nach? Mein Tipp: Novo (toter Stock) in Hims umschichten

TLDR: Lang, aber mit noch mehr Metriken. 😊

Der Februar ist zwar der kürzeste Monat des Jahres, aber beim Vermögensaufbau gibt es keine kurzen Pausen. Während draußen vor dem Vorfrühling noch mal Väterchen Frost anklopfte, habe ich die Zeit genutzt, um weiter meine Vorhaben voranzutreiben. Nach dem unperfekten Start im Januar ging es mir diesen Monat vor allem um eines: Dranbleiben! Ob beim abendlichen Laufen der Kälte trotzen, beim Heben der Hanteln, beim Drehen neuer Videos oder beim Erstellen neuer Carousel Posts (auch in der Holzklasse im Zug), oder beim Blick auf mein Depot. Es zeigt sich immer wieder, dass Beständigkeit einer der Schlüssel zum Erfolg ist. Wenn Disziplin entwickelt ist, läuft Automatisierung wie geschmiert und lässt mir den Kopf für neue Ideen und Projekte rund um das Thema finanzielle Freiheit frei.

Während ich meinen frugalen Urlaub in MV genossen habe, regnete es mit einsetzendem Tauwetter nicht nur Wasser, sondern auch Dividenden vom Himmel. Willst du wissen, was sich im Maschinenraum meines Portfolios getan hat, und hast du Lust auf ganz neue Metriken zu meinem passiven Einkommen?

Dann ist es jetzt Zeit für einen schönen Rückblick, denn dat Schietwetter is mi güstern op’n Keks gahn.

DISCLAIMER/RISIKOHINWEIS

Bitte vergiss nicht, dass dieser Beitrag lediglich zur Unterhaltung dient. Es handelt sich an keiner Stelle um eine Kaufs- oder Verkaufsempfehlung oder um eine professionelle Rechts-, Steuer- oder Anlageberatung. Mache nicht einfach irgendetwas nach, was ich tue. Ich schildere lediglich die Geschehnisse in meinen Depots, übernehme aber keinesfalls eine Gewähr für die Aktualität, Richtigkeit oder Vollständigkeit.

Die Geldanlage am Kapitalmarkt ist stets mit Risiken wie Verlust des eingesetzten Kapitals, Kursschwankungen, Liquidationsrisiken oder Marktrisiken verbunden. Gemäß den aktuellen Leitlinien der ESMA und BaFin weise ich ausdrücklich darauf hin, dass dieser Rückblick ausschließlich der Dokumentation meiner persönlichen Anlagestrategie dient und keine Anlageberatung im Sinne des WpIG darstellt. Die von mir vorgestellten Titel sind ausdrücklich nicht als Anlageberatung zu verstehen, sondern sind lediglich Bestandteile meines persönlichen Portfolios zum Berichtszeitpunkt. Bedenke bitte auch, dass ein Interessenkonflikt besteht, da ich natürlich die gehaltenen Titel selbst halte.

Ziehe dir selbst ggf. eine professionelle Beratung zur Hilfe und mache deine eigenen Recherchen.

Gesamtperformance

Gerne wiederhole ich einen Fakt meiner letzten Rückblicke. Automatisierung is King. Wenn alles von allein läuft, hast du Platz in deinem Kopf für die schönen Dinge des Lebens. Oder um das Richtige zu tun. Dazu am Ende mehr.

Meine wichtigsten Performancekennzahlen für mein Gesamtportfolio auf einem Blick:

• TTWROR (Berichtsmonat): +3,47 % (Vormonat: +1,64 %)
• TTWROR (seit Beginn): +88,49 %
• IZF (Berichtsmonat): +55,90 % (Vormonat: +21,13 %)
• IZF (seit Beginn): +12,50 %
• Delta: +3.172,19 €
• Absolute Veränderung: +4.396,52 €

Daten, die mit „seit Beginn“ ausgewiesen sind gelten als seit 31.05.2020.

Performance & Volumen

Mein Klassenprimus $AVGO (+0,51 %) verliert im Depot etwas an Gewicht, bleibt aber weiterhin auf dem ersten Rang nach Volumen und Performance. Der Wert ist in letzter Zeit sehr heiß gelaufen. Vielleicht findet im Halbleitermarkt gerade eine Rotation zu $NVDA (-0,58 %) statt? Beim Thema Tech fällt auch $GOOGL (+0,08 %) etwas, da sie hohe Investitionen angekündigt haben. Dafür legt $WMT (+0,08 %) schön weiter zu.

In der Betrachtung nach Volumen ist die $BAC (+0,4 %) jetzt raus aus meinen Top 5. Dafür steigt $FAST (-0,07 %) auf und landet gleich auf Platz 3. Der Schraubenhersteller war schon einmal in meinen Top 5 und lässt sich nicht zweimal bitten.

Auch $FDX (-0,17 %) steigt wieder in meine Top 5 auf. Der Logistik-Riese hat eine starke Entwicklung im Februar hinter sich. Vielleicht hat es mit dem Tariff-Refund-Thema oder einer Sektorrotation von Tech in Industrials zu tun? Außerdem spalten sie ihre Frachtsparte ab, was die Kostensenkungsfantasien weiter anfeuert. Das bedeutet mehr Cashflow für die „Lilanen“.

Werfe ich einen Blick auf meine schwächsten Performer, stelle ich fest, dass sich das Minus bei $TGT (-0,05 %) immer weiter verbessert. Das freut mich besonders, da ich diesen Wert in seinen Hungerzeiten immer mit etwas mehr Geld in den Sparplänen bedacht habe. Dafür sackt $NOVO B (-1,13 %) weiter ab. Mit –43 % erreichen sie einen neuen Negativrekord in meinem Depot. Das zeigt, wie intensiv der Konkurrenzkampf mit $LLY (+0,25 %) inzwischen geworden ist.

Größte Einzelaktienpositionen nach Volumen am Gesamtportfolio:

Aktienanteil ( %) am Gesamtportfolio (und zugehöriges Depot):

$AVGO (+0,51 %) : 2,59 % (Hauptaktiendepot)

$WMT (+0,08 %) : 1,87 % (Hauptaktiendepot)

$FAST (-0,07 %) : 1,45 % (Hauptaktiendepot)

$GOOGL (+0,08 %) : 1,40 % (Hauptaktiendepot)

$FDX (-0,17 %) : 1,31 % (Hauptaktiendepot)

Kleinste Einzelaktienpositionen nach Volumen am Gesamtportfolio:

Aktienanteil ( %) am Gesamtportfolio (und zugehöriges Depot):

$NOVO B (-1,13 %) : 0,35 % (Hauptaktiendepot)

$GIS (-0,13 %) : 0,51 % (Hauptaktiendepot)

$HTGC (+0,33 %) : 5,53 % (Hauptaktiendepot)

$BATS (+1,2 %) : 0,55 % (Kryptonachfolgedepot)

$CPB (-0,27 %) : 0,56 % (Hauptaktiendepot)

Top-Performer Einzelaktien

Aktien mit Performance seit dem Erstkauf ( %) (und das jeweilige Depot):

$AVGO (+0,51 %) : +277 % (Hauptaktiendepot)

$WMT (+0,08 %) : +112 % (Hauptaktiendepot)

$GOOGL (+0,08 %) : +106 % (Hauptaktiendepot)

$NFLX (+0,3 %) : +95 % (Hauptaktiendepot)

$OHI (-0,51 %) : +88 % (Hauptaktiendepot)

Flop-Performer Einzelaktien

Aktien mit Performance seit dem Erstkauf ( %) (und das jeweilige Depot):

$TGT (-0,05 %) : -20 % (Hauptaktiendepot)

$CPB (-0,27 %) : -30 % (Hauptaktiendepot)

$NKE (+0,62 %) : -34 % (Hauptaktiendepot)

$GIS (-0,13 %) : -35 % (Hauptaktiendepot)

$NOVO B (-1,13 %) : -43 % (Hauptaktiendepot)

Branchenallokation meiner Einzelaktien [NEU!]

Meine Top 6 Branchen sind:

Konsumgüter: 18,19 %

Diverse: 16,78 %

Technologie: 11,92 % [ohne Informationstechnologie]

Finanzsektor: 11,24 %

Transport: 9,61 %

Handel: 7,13 %

Assetallokation

Aktuell bestimmen Aktien und ETFs meine Assetallokation.

ETFs: 42,0 %

Aktien: 58,0 %

Investitionen und Nachkäufe

Folgende Summen habe ich per Sparpläne investiert:

Geplante Sparplansumme aus dem fixen Nettogehalt: 1.040 €

Sparquote der Sparpläne am fixen Nettogehalt: 48,80 %

Geplante Sparplansumme aus dem fixen Nettogehalt, inkl. reinvestierten Dividenden nach Plangröße: 1.060 €

Dazu gab es aus Rückflüssen, Erstattungen, Cashback etc. folgende zusätzliche Investitionen als Einmalsparpläne/-nachkäufe:

Nachkäufe/Einmalsparpläne als Cashbackrente aus Erstattungen: 55,00 €

Nachkäufe/Einmalsparpläne als Cashbackrente aus Boni: 39,97 €

Nachkäufe aus anderen Überschüssen: 0,00 €

Nachkäufe aus aufgelöster Steuer-Rücklage: 107,98 €

automatisch reinvestierte Dividenden durch den Broker: 2,51 € (Funktion ist nur bei einem Altdepot aktiviert, da ich die Reinvestition sonst lieber selbst steuere)

Im Berichtsmonat wurden nur die fest eingestellten Sparpläne ausgeführt.

Anzahl der außerplanmäßigen Nachkäufe: 4

Passives Einkommen aus Dividenden und ETF-Ausschüttungen

Passives Einkommen im Berichtsmonat

Ich habe im Berichtsmonat 101,65 € an Ausschüttungen erhalten (97,31 € im Vorjahresmonat). Das entspricht einer Veränderung von +4,46 % gegenüber dem Vorjahresmonat. Zwei Ausschüttungen werden in den Folgemonat fallen, das zeigt sich in dem geringen bis moderaten Ausschüttungswachstum YoY.

Anzahl der Dividendenzahlungen und ETF-Ausschüttungen: 21

Anzahl der Zahltage: 10 Tage

durchschnittliche Dividende pro Zahlung: 4,84 €

durchschnittliche Dividende pro Zahltag: 10,17 €

Passives Einkommen YTD [NEU!]

YTD habe ich Ausschüttungen i. H. v. 274,37 € erhalten. Setzt man es ins Verhältnis mit meinem Jahresdividendenziel von 2.100 €, dann beträgt die Zielerreichung der Ausschüttung 13,07 % (Soll 16,67 %). Damit liege ich knapp unter dem Soll, das wird sich aber durch den kommenden ausschüttungsstärkeren März drehen.

Nach den drei Berechnungsmethoden ergeben sich folgende Ausschüttungsrenditen:

Ausschüttungsrenditen YTD: 0,31 %

Ausschüttungsrenditen seit Beginn: 4,71 %

Ausschüttungsrenditen YoY: 2,25 %

Demzufolge hat mein Gesamtportfolio mir bereits rund 5 % des Einstands zurückgezahlt, in diesem Jahr weniger als ein halbes Prozent und innerhalb eines Jahres über 2 %. Darin zeigt sich das noch vergleichsweise junge Alter der Anlage.

Die Ausschüttungsrendite wuchs YoY um 0,89 %. Kein großer Sprung, aber ein Zeichen für ruhiges, stetiges Dividendenwachstum. Das Geld arbeitet effizienter als vor einem Jahr.

Meine Top Zahler

Die Top-5-Zahler im Berichtsmonat waren:

$OHI (-0,51 %)

$ZPRG (-0,22 %)

$JEPQ (+0,2 %)

$BATS (+1,2 %)

$ABBV (+0,1 %)

FIRE-Zahl [NEU!]

Meine FIRE-Zahl errechne ich aus den rollierenden 12-Monatsausgaben (TTM) multipliziert mit dem Faktor 25. Auch wenn ich später keine Anteile verkaufen möchte, nutze ich diesen Kehrwert der klassischen 4 % Entnahmerate als konservative Orientierung.

Bei meinen aktuellen 12-Monatsausgaben von 12.226,88 € ergibt sich daraus eine FIRE-Zahl von 305.672,00 €. Das ist das Mindestvolumen, das mein Portfolio erreichen müsste, um die Ausgaben rein theoretisch über eine 4 %ige Entnahme zu decken.

Natürlich schwankt diese Zahl mit meinem Lebensstil. Sie ist aber nicht die einzige Metrik, um zu bestimmen, wie lange mein Vermögen im Ernstfall ausreichen würde.

Ausgabenreichweite (Runway) [NEU!]

Eine andere Methode zur Ermittlung, wie lange ich klarkomme, meine Ausgaben aus dem Vermögen zu decken, ist die rollierende Ausgabenreichweite, auch Runway genannt. Diese beträgt auf Jahresbasis aktuell 7,49 Jahre oder umgerechnet rund 89,9 Monate. Im Vergleich zum Vormonat ist sie um 0,33 Jahre gewachsen. Ich bin also effektiv um etwa vier Monate länger "frei" geworden.

Im Vergleich zum Vorjahresmonat liegt das Plus sogar bei 1,92 Jahren. Diese Zahl könnte zwar noch höher sein, aber die Rücksetzer durch die wirtschaftspolitischen Unsicherheiten im TTM-Zeitraum dämpfen die Entwicklung etwas. Von meinem Runway-Ziel (25 Jahre), welches dem FIRE-Multiplikator entspricht, bin ich noch 17,51 Jahre entfernt. Das verdeutlicht, dass ich mich trotz der tollen Fortschritte noch am Anfang meines Weges zur vollständigen finanziellen Freiheit befinde.

Die Runway-Stabilität von -0,22 sagt aus, dass meine Reichweite aktuell leicht schwankt und noch nicht in einem absolut stetigen Aufwärtstrend gefestigt ist. Ein negativer Wert deutet hier darauf hin, dass die Volatilität des Kapitals oder kurzfristige Ausgabenspitzen im rollierenden Zeitraum die Kontinuität des Wachstums noch etwas bremsen.

Performancevergleich: Portfolio vs. Benchmarks

Um zu sehen, wo ich wirklich stehe, vergleiche ich mein Depot regelmäßig mit den großen Markt-ETFs. So erkenne ich sofort, wie gut meine Performance (TTWROR) im aktuellen Monat und seit dem Start im Vergleich zum Gesamtmarkt abgeschnitten hat.

Mein Depot: +3,47 % (seit meinem Beginn: +88,49 %)

$VWRL (+0,2 %) : +1,79 % (seit meinem Beginn: 68,46 %)

$VUSA (+0,02 %) : -0,32 % (seit meinem Beginn: 56,83 %)

$IMEU (+0,76 %) : +3,92 % (seit meinem Beginn: 84,27 %)

Wie auch im Vormonat geht’s für mich weiter Bergauf, während die USA ins Stocken geraten. 🤗

Daten, die mit „seit meinem Beginn“ ausgewiesen sind gelten als seit 31.05.2020.

Risikokennzahlen

Hier meine Risikokennzahlen bezogen auf den Berichtsmonat:

Maximaler Drawdown:

seit Beginn: 17,17 %

Berichtsmonat: 0,87 %

Maximale Drawdown Duration:

seit Beginn:702 Tage

Berichtsmonat: 14 Tage

Volatilität:

seit Beginn: 28,36 %

Berichtsmonat: 2,02 %

Sharpe Ratio:

seit Beginn: 0,41

im Berichtsmonat: 27,72

Semivolatilität:

seit Beginn: 21,07 %

Berichtsmonat: 1,48 %

Der maximale Drawdown von 702 Tagen seit Beginn erinnert mich weiterhin an die intensive Phase zwischen 2022 und 2023, bevor die große Erholung einsetzte. Im Februar war der Rückgang mit gerade einmal 0,87 % absolut vernachlässigbar. Das zeigt deutlich, wie stabil mein Portfolio aktuell im eisigen Wind stand.

Besonders krass ist diesen Monat meine Sharpe Ratio, die auf einen Wert von 27,72 hochgeschossen ist. Auch wenn das natürlich ein statistischer Ausreißer nach oben ist, spiegelt es die extrem positive Performance bei gleichzeitig sehr niedriger Volatilität wider. Seit Beginn liegt die Sharpe Ratio bei soliden 0,41. Das bedeutet, dass ich für jede Einheit Risiko kontinuierlich Rendite über dem risikofreien Zins einsammle.

Die Volatilität im Februar war mit 2,02 % im Vergleich zu den 28,36 % seit Beginn extrem niedrig. Sogar die Semivolatilität lag bei nur 1,48 %. Für mich ist das ein klares Signal: Mein Portfolio schwankt zwar minimal, aber die tatsächlichen Verlustrisiken bleiben auf einem sehr geringen Niveau.

Was bleibt als Fazit für diesen Monat? Die Bestätigung meiner Strategie: Langfristig denken, die Automatisierung wie geschmiert laufen lassen und die Zeit für neue Projekte nutzen. Der Februar war ein Monat der Stabilität und des Wachstums. Genau so darf es weitergehen!

Ausblick

Nachdem ich im Februar die Weichen gestellt habe, wird der März ein Monat der Umsetzung. Die Rückstellungen für die Vorabpauschale sind bereits erfolgreich in die Märkte geflossen. Eine noch zu erwartende kleine Erstattung werde ich im März in die Märkte geben, vielleicht kann ich mich auch noch mal über einen Bonus freuen, der auch investiert werden wird. Wenn du wissen willst, welche Einzelwerte diesen Monat besonders im Fokus stehen, dann bleib auf jeden Fall dran! 😊

In Sachen AI bleibe ich natürlich am Puls der Zeit. NotebookLM in Verbindung mit Gemini ist für mich ein absoluter Gamechanger geworden. Einfach mal ein klickbares Dashboard aus vorausgezahlten Quellen, die sich in einer Tabelle zusammenfinden, erstellen, den eigenen Monatsabschluss zu einem Audio DeepDive machen, oder ganz neue Metriken kennenlernen, die einen wunderbar erklärt werden. In Sachen AI gibt’s noch so viel zu entdecken und dieser Vorwärtsdrang treibt mich an, das Maximum aus den neuen technischen Möglichkeiten herauszuholen und meine Workflows weiter zu automatisieren.

Den Rückblick schließe ich wie im Vormonat mit einem politischen Thema, das hier eigentlich nicht hergehört. Dennoch möchte ich meine kleine Reichweite nutzen, um auf ein wichtiges Ereignis aufmerksam zu machen. Im Februar gab es eine beeindruckende Massendemo von Iranern in München. Sie verlief absolut friedlich. Die Teilnehmer sammelten ihren Müll auf und spielten aus Dankbarkeit sowie Demut unsere Hymne. Sie bedankten sich bei der Polizei, nicht nur mit Worten, sondern auch mit Rosen. Es gab keine Ausschreitungen und keine Sachbeschädigungen. Das ist absolut beeindruckend und ich denke, ihr wisst das genauso zu schätzen wie ich.

In meinem Branding kommt das Wörtchen frei vor. Auch wenn es dort in einem anderen Zusammenhang steht, ist dieses kleine Wort in diesem Monat mein persönliches Anliegen. Wir können froh sein, dass die Exil-Iraner bei uns leben. Sie und das Leid ihrer Landsleute erinnern uns immer wieder daran, wie unendlich wertvoll unsere westlichen Werte von Freiheit, Selbstbestimmung und Demokratie sind.

Im Iran erleben wir gerade Menschen, die sich so sehr wünschen, einfach nur wie wir in Freiheit zu leben. Frei von religiöser Unterdrückung, frei von Gewalt und frei von der Indoktrination des Hasses und Terror. Sie wünschen sich das so sehr, dass sie sogar um Eingriff von den Amis und Israelis bitten und Angriffe auf die Stellungen des Regimes in ihrer Heimat befürworten. Wir müssen verstehen, dass für sie der Raketenbeschuss und die Bombardierung ein viel kleineres Übel ist, als auch nur einen Tag länger in dieser islamistischen Hölle leben zu müssen. Wir müssen verstehen, dass unsere westlichen Werte keine Selbstverständlichkeit sind und dass wir jetzt Haltung zeigen müssen. Haltung zu unseren Werten und Haltung zu jenen, die sich das Ende dieser Diktatur herbeisehnen. Das ist mein wichtigstes Learning für den abgelaufenen Monat.

Ich wünsche den Menschen im Iran, die noch immer alles riskieren, dass sie endlich von diesem verbrecherischen Regime befreit werden. Sie sollen endlich das kennenlernen, was für uns so alltäglich ist: Demokratie, Menschenrechte (vor allem Frauenrechte) und schlichtweg die Freiheit. Sie haben es sich nach 47 Jahren der Unterdrückung, Gewalt und Terror verdient. Für ihren Weg zu Frieden und Selbstbestimmung wünsche ich ihnen von Herzen alles Gute und alles Glück der Welt. 🍀

Vielen Dank fürs Lesen. Und jetzt auf in den beginnenden Frühlingsmärz! ☀️

👉 Meine zugehörigen Carousel Posts zum Rückblick werden wie folgt veröffentlicht.

08.03.2026: Depotrückblick (Performancekennzahlen, Aktienperformance, -allokation, -branchen, Nachkäufe und Performance-Vergleiche)

09.03.2026: Budgetrückblick (Einnahmen, Ausgaben, Cashflow, Quoten, Budgeteinhaltung und Bürgergeldcheck)

10.03.2026: Cashflowrückblick [NEU!] (allgemeine, YTD und Ist-vs.-Sollvergleich zum passiven Einkommen, Meine Top-Ausschütter, FIRE-Zahl und Kapitalreichweite)

📲 Dort gibt’s auch aktuell drei Posts die Woche: @frugalfreisein. Instagram-Reels und YouTube-Shorts erscheinen aktuell unter gleichnamigen Kanälen noch unregelmäßig, gleiches gilt für Videos.

Bitte achtet genau auf die Schreibweise meines Alias. Leider sind in Social Media zu viele Fake- und Phishing Accounts unterwegs. Ich bin nun auch schon mehrfach „kopiert“ worden.

👉 Wie ist euer persönliches Gefühl für das Börsenjahr gestartet? (Keine Anlageberatung!)

$HIMS (+3,86 %)
$NOVO B (-1,13 %)

Wenn das am Montag offiziell verkündet wird, dann sind die Risiken die Hims belastet haben weg. Das wäre der Hammer. wir werden bald wieder noch höhere Kurse sehen.

Novo and Hims to sell obesity drugs together as feud ends, Bloomberg News reports - https://www.reuters.com/business/healthcare-pharmaceuticals/novo-hims-resolve-dispute-will-sell-obesity-drugs-together-bloomberg-news-2026-03-07/

auf deutsch

https://de.tradingview.com/news/reuters.com,2026:newsml_L8N3ZV012:0/

https://robinhood.com/us/en/stocks/HIMS/

Hallo allerseits

Wie geht es euch allen? Ich hoffe doch gut! 😃

Mich würde interessieren, welche Titel bei euch aktuell auf der Watchlist stehen?

Bei mir stehen aktuell folgende Titel auf der Watchlist:

Finanzbereich:

$SOFI (+0,41 %) (Fände ich eine gute Ergänzung in meinem Depot zu Visa. Danke für deine Analyse @Klein-Anleger)

Industriebereich:

$SIE (+1,92 %), $SU (+0,25 %) & $SIKA (+0,75 %) (Ich bin immer noch auf der Suche nach 1-2 Werten im Bereich der Industrie. Siemens sieht aktuell recht interessant aus.)

Consumer:

$MC (+0,58 %), $OR (-0,26 %), $CDI (+0,5 %) & $RMS (+1,83 %) (Eine Consumer Aktie fehlt eigentlich auch noch in meinem Depot. Aber auf Zwang jetzt etwas zu kaufen, finde ich auch nicht so das gelbe vom Ei.)

Sonstige interessante Unternehmen/Etfs:

Ich hätte gerne eigentlich auch noch ein Rohstoff ETF (Richtung Silber, Uran & seltene Erden) sowie ein EM ETF in meinem Portfolio. $NFLX (+0,3 %) ist auch sehr interessant.

Zuletzt habe ich $BV0Z6G (+1,43 %) und 250 $SHEL (+0,96 %) Anteile verkauft. $NOVO B (-1,13 %) hatte ich zu einem schlechten Zeitpunkt nachgekauft, werde aber weiter investiert bleiben & ggfs. nochmals nachkaufen. Bei $IREN (+1,78 %) habe ich heute 100 weitere Anteile gekauft.

Ich wünsche euch einen erfolgreichen Tag!

Beste Grüsse

Chris

Die letzten Wochen waren gemessen an meiner Portfolio-Performance / Volatilität wohl die verrücktesten Wochen seit dem ich mit dem Investieren angefangen habe. Innerhalb einer Woche hat mein Portfolio während des Edelmetal-Crashs über 100.000 Euro an Wert verloren nur um in der darauffolgenden Erholung bis Ende Februar wieder über 200.000 Euro an Wert zu gewinnen.

In der Folge habe ich Stand Ende Februar einen neuen Meilenstein erreicht. Zum ersten Mal hat der Portfoliowert die Grenze von 1,5 Mio. Euro überschritten. 😊

👉🏻 Februar:

Beginn: 1.368.240 Euro + 100 Cash

Ende: 1.559.4604 Euro + 300 Cash

Einzahlung: 5.400 Euro

Profit: +186.020 Euro (+13,59%)

Der Wertzuwachs geht vor allem auf die gute Entwicklung meiner Gold-Portfoliowerte zurück (K92 Mining $KNT (+1,87 %) und Equinox Gold $EQX (+1,46 %) ). Mittlerweile hat sich der Goldpreis langsam wieder nach oben gemausert und das schlägt sich natürlich auch in den Aktienkursen nieder. Mittlerweile machen beide Unternehmen zusammen über 50% meines Portfolios aus... eigentlich ein unvernünftiges Verhältnis, aber ich bin nach wie vor davon überzeugt, dass hier noch einiges geht. Beide Unternehmen sind operativ super aufgestellt, schuldenfrei und haben als Belohnung sogar kleine Dividendenzahlungen angekündigt. 👍🏼

Ansonsten habe ich auch im Februar wieder hier und da ver- und gekauft. Gewinnmitnahmen habe ich bei Puma $PUM (-0,93 %) , Vonovia $VNA (+0,75 %) , Henkel $HEN3 (+0,37 %) , K+S $KSC , Target $TGT (-0,05 %) und Western Union $WU (+0,29 %) getätigt, während ich meine Position bei SAP $SAP (-0,92 %) , PayPal $PYPL (+0,08 %) und Novo-Nordisk $NOVO B (-1,13 %) weiter ausgebaut habe.

Der Iran-Krieg wird die kommenden Tage sicherlich noch für die ein oder andere Turbulenz am Aktienmarkt sorgen. Edelmetalle werden in Zeiten von Unsicherheit erfahrungsgemäß profitieren, aber auch der Ölpreis dürfte ordentlich Rückenwind erhalten. Mit meinem hohen Goldexposure und meiner Position in Occidental Petroleum $OXY (-1,81 %) sehe ich mich zumindest kurzfristig gut aufgestellt. 👍🏼

➡️🆓: Auf meinem Weg in Richtung 4 Mio. Gesamtvermögen liegt der Zielerreichungsgrad nun bei 49,8%.

Auf gute Börsengeschäfte und bis die Tage! 😊

Wie jeden Sonntag, die wichtigsten Nachrichten der vergangenen Woche, sowie die wichtigsten Termine der kommenden Woche.

Auch als Video:

https://youtube.com/shorts/Xr1TBk7MCoo?si=Qhs6BGsKjAccR_OX

Montag:

Die ifo-Geschäftszahlen fallen positiv aus. Das Geschäftsklima steigt um einen Punkt auf 88,6 Punkte, mehr als erwartet (88,3). Gleichzeitig verbesserte sich auch die Erwartung der Unternehmen.

https://www.ariva.de/news/deutschlands-wirtschaft-mit-belebungssignalen-11917308

Dienstag:

Das neue Medikament zum Abnehmen Cagrisema von $NOVO B (-1,13 %) Novo Nordisk enttäuscht in einer Vergleichsstudie. Das Mittel ist nicht mindestens so wirksam wie das Mittel Tirzepatid von Wettbewerber Eli Lilly. Die Aktie brach deutlich ein.

https://www.handelsblatt.com/unternehmen/industrie/cagrisema-rueckschlag-fuer-novo-abnehmmittel-aktie-gibt-deutlich-nach/100202554.html

Mittwoch:

Die Nachfrage nach den Chips von $NVDA (+0,43 %) NVIDIA ist ungebrochen. Der Umsatz konnte im letzten Quartal um 73 % gesteigert werden. Der bereinigte Gewinn je Aktie hat sich nahezu verdoppelt. Auch im nächsten Quartal erwartet der Konzern weiteres Wachstum.

https://www.handelsblatt.com/technik/it-internet/kuenstliche-intelligenz-nvidia-mit-erneutem-rekordquartal/100202859.html

Donnerstag:

$G24 (-0,27 %) Scout24 wächst weiter zweistellig, sowohl bei Umsatz, als auch Gewinn. Auch in diesem Jahr erwartet man ein Wachstum im

zweistelligen Bereich, unter anderem auch durch den Zukauf in Spanien, dadurch sinkt die Abhängigkeit von Deutschland.

https://www.boerse.de/nachrichten-amp/EQS-News-Scout24-veroeffentlicht-vorlaeufige-Ergebnisse-fuer-2025-und-gibt-Prognose-fuer-2026-bekannt-Wachstum-und-starke-operative-Entwicklung-bestaetigt/38155751

Samstag:

Israel und die USA greifen den Iran an, dessen Staatsoberhaupt wird getötet. Es drohen Versorgungsengpässe mit Öl und eine Ausbreitung des Konfliktes auf weitere Länder, da der Iran mehrere Golf-Staaten angreift.

https://www.tagesschau.de/newsticker/liveblog-israel-usa-angriffe-iran-102.html

Das sind die wichtigsten Termine der kommenden Woche:

Montag: 02:45 EMI (China)

Dienstag: 11:00 Inflationsdaten (EUR)

Mittwoch: 14:30 ADP Beschäftigung (USA)

#china
#inflation
#euro
#arbeitsmarkt
#usa

Fallen Dir noch weitere Termine ein?

Der Februar war ein anspruchsvoller und volatiler Monat.

Nach einem starken Jahresauftakt folgte eine deutliche Sektor-Rotation, ausgelöst durch Risk-Off-Flows, eine Neubewertung von Growth-Werten und die Notwendigkeit, operative Schwächen im Portfolio konsequent zu adressieren.

Trotz der Volatilität war es ein Monat der strategischen Neuausrichtung:

📊 Monatsperformance: –3,15%

📊 Depotwert: ~39.144 €

📊 Performance max.: +27,58%

📊 Performance YTD: -1,32%

Performance & Vergleich 🚀

Der Februar war geprägt von einer deutlichen Sektor-Rotation:

Software & High-Beta-Tech korrigierten unter Druck, während ausgewählte Hardware-Titel und breit gestreute Value-Werte relative Stabilität zeigten.

Performance im Vergleich (01.02-28.02.2026):

Mein Depot: –3,48%

NASDAQ 100: –4,05%

S&P 500: –1,29%

DAX: +1,03%

FTSE All-World: +0,97%

👉 Die relative Underperformance ist auf das hohe Growth-Exposure zurückzuführen, wobei das Depot den stark unter Druck stehenden NASDAQ 100 knapp outperformen konnte.

Käufe, Verkäufe & Allokation 💶

Der Fokus im Februar lag klar auf Portfolio-Bereinigung und strategischem Shift:

Zukäufe 💰

Hermes ($RMS (+1,83 %)) gezielter Ausbau im Qualitätssegment. TSMC ($2330) taktischer Einstieg aufgrund des beobachteten Shifts an der Börse von Software hin zu Hardware. Bitcoin ($BTC (+2,72 %)) – 500 € Zukauf aus dem Euro Overnight Rate Swap ETF ($XEON (-0,01 %)) bei 54.216 €, um den Durchschnittspreis auf 63.000 € zu senken.

Verkäufe ❌

Vollständige Trennung von Tomra Systems ($TOM (+0,92 %))und Novo Nordisk ($NOVO B (-1,13 %)), da die Unternehmen in den letzten Quartalen operativ enttäuscht haben und keine klaren Signale des Managements für eine Trendwende erkennbar waren.

👉 Aktuell wird die Cash-Quote durch die gezielten Zukäufe dynamisch für Opportunitäten genutzt.

Top-Mover im Februar 🟢

Der Februar wurde trotz des Marktumfelds von Qualitätstiteln und erfolgreichen Rebounds getragen.

Stärkster Performer war Keyence ($6861 (+1,28 %)), das mit +16,21% massive relative Stärke bewies. Ebenfalls stark präsentierte sich Ferrari ($RACE (+0,83 %)) mit +13,45%, gefolgt von Berkshire Hathaway ($BRK.B (-0,08 %)), das mit +6,22% als stabiler Anker fungierte.

Der iShares MSCI World Small Cap ($WSML (+0,13 %)) legte +3,61% zu, während der iShares MSCI ACWI ($ACWI) mit +0,70% eine solide Basis bildete. Der Xtrackers II EUR Overnight Rate ($XEON (-0,01 %)) rundete das Bild mit +0,15% ab und diente als Quelle für die Bitcoin-Investition.

Flop-Mover im Februar 🔴

Die schwächere Seite des Depots war klar im Growth- und Krypto-Segment zu finden.

IREN ($IREN (+1,78 %)) korrigierte nach dem starken Vormonat um –24,10%. Auch Mercado Libre ($MELI (+0,55 %)) geriet mit –17,33% deutlich unter Druck. CrowdStrike ($CRWD (+2,34 %)) –16,94% und Snowflake ($SNOW (+0,08 %)) -16,36% litten unter dem allgemeinen Sentiment-Shift im Software-Bereich.

Auch Alibaba ($BABA (+2,27 %)) gab mit –16,02% die Gewinne des Vormonats wieder ab. Nubank ($NU (+1,36 %)) rundete die Verliererliste mit –15,90 % ab durch die schlechte Stimmung bei den payment Anbietern.

👉 Wichtig: Es handelt sich primär um Bewertungs- und Sentiment-Moves, nicht um fundamentale Brüche – dennoch war die Konsequenz bei den verkauften Positionen aufgrund der ausbleibenden operativen Dynamik notwendig.

Fazit 💡

Der Februar war kein einfacher Monat, aber ein notwendiger für das Rebalancing:

➡️ Strategische Trennung von Werten ohne operative Dynamik

➡️ Fokus-Shift: Von Software/ High Growth zu Hardware (TSMC) und Fokus auf Quality (Hermes)

➡️ Volatilität bewusst genutzt, um den Bitcoin-Durchschnittspreis zu senken

Das Umfeld bleibt anspruchsvoll:

Zinsen, Fed-Erwartungen und die Rotation in Hardware-Werte werden die Märkte auch im März prägen. Der Fokus bleibt auf Qualität, operativer Exzellenz und Liquidität.

❓ Frage an die Community

Welche Aktie hat euch im Februar am meisten überrascht – positiv oder negativ?

👇 Schreibt es in die Kommentare!

Ich habe vor in Bitcoin einzusteigen und habe die Order bei 59000$ bzw. 50000€ gesetzt um die dortige Unterstützung als Einstieg zu nutzen.

Seht ihr es als realistisch, dass die Grenze bis Montag gerissen wird?

Habe zwei Pläne:

Verkauf mit 1000€ um die Steuerfreigrenze für Private Veräußerungsgeschäfte mitzunehmen.

HODL

Bringt etwas mehr Diversifikstion zum Geldmarkt ETF (Hauskauf) und dem MSCI Wolrd im Sparplan. Größe des BTC ca. 5%

kleiner Nachtrag: Meine Entscheidung Ende 2025 alle Aktien in die beiden Postionen zu schichten hat mir extrem viel Geld gespart. Ich sag nur $PYPL (+0,08 %)
$ADBE (+0,18 %)
$NOVO B (-1,13 %)
$TEAM (+0,25 %)