Es wurde Zeit, meine $ACN (+3,49 %) Position zu halbieren. Accenture hat mit zunehmender Konkurrenz zu kämpfen. Mein Verkaufsgrund war aber eher die Risikominimierung … nicht, weil ich irgendwie festgestellt hätte, dass der Motor von ACN kaputt ist. Da läuft nämlich noch alles.

Die Aktie macht nach der Halbierung ca. 2,35 % meines Portfolios aus. Meiner Meinung nach eine gesunde Positionsgröße.

Mit dem Erlös habe ich mir die überbewertete Aktie von $ROL (-0,62 %) gekauft.

Das operative Wachstum des Schädlingsbekämpfers ist… schon ziemlich gut gewesen. Die Aktie ist aber letztlich wegen operativer Hürden gefallen. Gründe dafür waren:

• Marketing durch KI: Durch die Nutzung von KI-Tools statt klassischer Suchmaschinen bei der Anbietersuche brachen Rollins die digitalen Kundenanfragen im Privatbereich ein.
• Margendruck und Kostenanstieg: Deutlich gestiegene Personal- und Versicherungskosten bei gleichzeitig sinkender Bruttomarge belasteten die Rentabilität.
• Enttäuschte Erwartungen und Prognosesenkung: Das Verfehlen der Marktschätzungen und eine reduzierte Jahresprognose trafen die ohnehin schon hoch bewertete Aktie hart.

Der Markt hat bei Rollins im letzten Jahrzehnt konstant ein zu hohes KGV von 50 und mehr bezahlt. Im Dauerlauf

Nein, du hast dich nicht verlesen 🙃

Ein Grund dafür war eben die defensive Branche und Nachhaltigkeit der Verträge und Umsätze.

Egal, wie die Wirtschaft gerade dasteht: Hygiene und die Beseitigung von Insektenbefall, Termitenbefall und Ähnlichem sind ein MUSS (Vorschrift) für Hotels, Restaurants, Krankenhäuser, Pharmaunternehmen, Konsumgüterunternehmen usw.

Das bedeutet: Dafür muss gesorgt werden. Und da kommt ROLLINS zum Einsatz.

Und andere Unternehmen wie z.B $ECL (+0,59 %)

Ich habe für Rollins ein KGV von ~30 bezahlt, nachdem sich die Aktie fast halbiert hatte.

Meine neue Rollins Position macht momentan ca. 2,1 % meines Portfolios aus. So wird es nicht wehtun, wenn die Aktie noch etwas länger schwächelt.

Die Aktie selbst könnte noch überbewertet sein.. und ist sie meiner Meinung nach auch, wenn man sich die restlichen Kennzahlen wie KGV, KBV, KCV .. (ihr kennt es schon) ansieht.

Verglichen mit den Bewertungen im letzten Jahrzehnt liegen die Werte jetzt aber deutlich darunter, weil man in der Vergangenheit für die Qualität des Unternehmens bezahlt hat. Mit so einer Bewertung ist es als Unternehmen auch schwerer, zu punkten, weil die Erwartungen zu hoch sind … was irgendwo schon ein bisschen Sinn ergibt.

Wie dem auch sei … die Zukunft entscheidet darüber, ob etwas aufgehen wird oder nicht.

Hast du Rollins im Depot?

Habe mal heute nach Gehaltseingang zugeschlagen und bei $RMS (+1,74 %) antizyklisch nachgekauft.

Für mich n Ticken besser als LVMH.

Und ich bin heute mit einer Mini Testposition in $ROL (-0,62 %) reingegangen. wirklich nur eine Testposition, da ich hier definitiv noch schlimmere Charttechnik erkenne als bei $RMS (+1,74 %)

schönes Wochenende 😽

Der Schädlingsbekämpfungs-Riese Rollins $ROL (-0,62 %)
(NYSE: ROL) hat heute, am 22. Juli 2026, nach US-Börsenschluss seine Zahlen für das 2. Quartal 2026 vorgelegt.

Im Gegensatz zu Alphabet $GOOGL (+0 %) oder ServiceNow $NOW (-2,64 %) ist die Reaktion hier eher verhalten, da der Konzern bei den Schlüsselzahlen die Erwartungen der Wall Street knapp verfehlt hat.

📊 Die Zahlen im Überblick (Q2 2026)

Umsatz:
1,08 Mrd. USD
(+7,9 % YoY; organisches Wachstum: +5,7 %)

Erwartung: ~1,09 Mrd. USD 🔴

Bereinigter Gewinn je Aktie (Adjusted EPS):
0,32 USD
(GAAP EPS: 0,30 USD)

Erwartung: 0,34 USD 🔴

Bereinigtes EBITDA:
236,3 Mio. USD

Erwartung: ~256,1 Mio. USD 🔴

🔍 Warum wurden die Erwartungen verfehlt?

1. Schwäche im privaten Endkundengeschäft (Residential):

Das Wachstum im Privatkundensegment bremste spürbar ab. Die Konsumlust der Endverbraucher zeigte im Laufe des Quartals Ermüdungserscheinungen.

2. Kostenstruktur & Margendruck:

Rollins hatte seine Kosten- und Personalstruktur auf höheres Wachstum ausgelegt. Da die Nachfrage etwas abkühlte, gerieten die operativen Margen und das EBITDA unter Druck.

3. Hohe Bewertung im Fokus:

Mit einem KGV von knapp 40x ist die Aktie sportlich bewertet. Bei solchen Multiples verzeiht die Börse kaum operative Dämpfer.

⚡ Fazit von Jack

Kein Einbruch, aber Sand im Getriebe: Rollins bleibt dank des defensiven Geschäftsmodells mit wiederkehrenden Umsätzen zwar profitabel, leidet aber aktuell unter der Konsumzurückhaltung bei Privatkunden. Wer die Aktie im Auge behält, sollte auf eine Stabilisierung der Margen achten.

$ROL (-0,62 %)

Rollins mittlerweile bei -20% ytd angekommen. Der CFO hat überraschenderweise das Unternehmen verlassen. So ein Abfall findet sich hier nicht so oft. Habe sie mir momentan weit oben auf die watchlist gestellt. Wie seht ihr das ganze?

Wenn man an spannende Geschäftsmodelle denkt, kommt Schädlingsbekämpfung nicht sofort in den Sinn…

Aber genau hier liegt die Stärke von $ROL (-0,62 %) Rollins: ein extrem stabiles, langweiliges Business mit Dauerbedarf 😄

👉 Egal ob Rezession, Boom oder Krise – Ungeziefer gibt’s immer.

📊 Die wichtigsten Zahlen auf einen Blick

• 💰 Marktkapitalisierung: ~23 Mrd. €
• 📈 Gewinnwachstum: ~10–13 % p.a. erwartet
• 💵 EPS 2025: ~1,09 USD
• 📊 KGV: ~45–55 (teuer!)
• 🛡️ Beta: ~0,38 → sehr defensiv

👉 Übersetzt: stetiges Wachstum + geringe Schwankung = klassischer Compounder

💸 Dividende – klein, aber mit Power

• Aktuelle Rendite: ~1,2 %
• Ausschüttungsquote: ~62 %
• 📅 25 Jahre ohne Kürzung
• 📈 23 Jahre Erhöhungen
• 🚀 Wachstum:
• ~23 % p.a. (5 Jahre)
• ~17 % p.a. (10 Jahre)

👉 Das ist kein High-Yield-Wert, sondern ein Dividenden-Wachstumsmonster.

💡 Genau solche Aktien sind oft langfristig stärker als „hohe Rendite heute“.

🚀 Warum Rollins ein Dauerläufer sein kann

1. 🧱 Extrem stabiles Geschäftsmodell

• Schädlingsbekämpfung ist kein zyklisches Luxusgut
• Kunden sind oft langfristig gebunden (Abo-ähnlich)

👉 Hohe Planbarkeit + wiederkehrende Umsätze

2. 📈 Konstantes Wachstum (organisch + Zukäufe)

• Organisches Wachstum ~7–8 % p.a. (Guidance)
• Zusätzlich M&A (kleine Anbieter werden aufgekauft)

👉 Klassisches „Buy & Build“-Modell

3. 💰 Starke Margen & Cashflow

• Bruttomarge über 50 % laut Earnings-Daten
• Cashflow wächst zweistellig

👉 Viel Geld für:

• Dividenden 💸
• Übernahmen 📦
• Wachstum 📊

4. 🛡️ Defensiver Charakter

• Niedrige Volatilität (Beta 0,38)
• Hält sich oft besser in Krisen

👉 Perfekt fürs Depot als Stabilisator

⚠️ Aber: Nicht alles ist perfekt

❗ Bewertung ist hoch

• KGV ~50 → viel Zukunft eingepreist
• 👉 Kein Schnäppchen!

❗ Dividendenrendite niedrig

• Nur ~1–1,3 % aktuell
• 👉 Fokus liegt auf Wachstum, nicht Einkommen

❗ Wachstum „nur“ solide

• Kein Tech-Hypergrowth
• 👉 eher „langsam, aber sicher“

🧠 Fazit

Rollins ist eine typische „langweilige Gewinner-Aktie“:

✅ Stabiler Markt (immer Nachfrage)

✅ Planbare Einnahmen

✅ Starkes Dividendenwachstum

✅ Defensive Eigenschaften

❌ Dafür teuer bewertet

❌ Keine hohe Anfangsrendite

🏁 Mein Eindruck

👉 Rollins ist kein Tenbagger über Nacht

👉 Aber ein klassischer Compounder für 10–20 Jahre

💡 Perfekt für:

• Buy & Hold Anleger
• Dividendenwachstums-Fans
• Ruhige Depots mit wenig Stress

Nachdem $ROL (-0,62 %) die Analysteneinschätzungen für die Q4 Zahlen nicht erfüllen konnte ist der Kurs gestern nachbörslich eingebrochen. Der Support durch die untere Barriere des Trendkanals hat aber bisher heute gehalten. Die langfristige Performance ist überzeugend auch wenn der Premiumaufschlag bei einem KGV von ca. 50 ordentlichen hoch ist . Bleibt der Trendkanal intakt könnte jetzt ein guter Zeitpunkt sein einzusteigen.

Wie seht ihr das?

$ROL (-0,62 %)

Rollins bietet umfassende Dienstleistungen im Bereich der Schädlingsbekämpfung und Schädlingsprävention an. Gegründet wurde das Unternehmen 1948. Den Großteil seiner Umsätze erzielt Rollins mit einem Umsatzanteil von über 90% in den USA. Hier ist das Unternehmen nahezu flächendeckend tätig und genießt somit eine starke Marktposition.

Rollins verpasst die Höchstpunktzahl im Dauerläufer-Check äußerst knapp. Die Aktie liegt etwas weniger weit von ihrem 200-Wochen-Durchschnitt entfernt als der S&P 500. Absolut überzeugend sind dafür aber jährliche Renditen von jeweils +19% beziehungsweise +18% pro Jahr über die letzten zehn und 20 Jahre, womit Rollins den S&P 500 deutlich hinter sich lässt. Das zeigt, dass die Aktie langfristig in der Lage ist hohe Renditen zu erwirtschaften. Absolut sehenswert ist ein geringer maximaler Drawdown über die letzten 20 Jahre von nur -32%. Es gibt nur sehr wenige Aktien, die eine hohe Rendite von fast 20% pro Jahr mit einem maximalen Drawdown in dieser Größenordnung vereinen. Abgerundet wird das gute Ergebnis durch ein äußerst stabiles Umsatz- und Gewinnwachstum. Die Gewinne stiegen die letzten zehn Jahre um +13% pro Jahr.

Im Fundamental-Check erzielt Rollins ebenfalls ein gutes Ergebnis mit 8 Punkten. Hier überzeugt die Aktie mit einer Gesamtkapitalrendite von 15%, einer Nettomarge von 14% sowie einem ebenfalls sehr hohen Gewinnwachstum von +18% pro Jahr über die letzten fünf Jahre. Das KGV ist mit 56 allerdings sehr hoch. Im historischen Vergleich handelt es sich dabei aber um ein noch normales Niveau für Rollins.

Chartanalyse für Rollins seit 2021 (Tageschart)

Gerade langfristig betrachtet bewegt sich die Aktie von Rollins kontinuierlich aufwärts. Der blaue Aufwärtstrendkanal geht zurück bis ins Jahr 2000. Dieser Trendkanal ist zwar sehr weit gefasst und dient damit eher einer groben Orientierung. Die Tatsache, dass dieser Trendkanal aber schon seit 25 Jahren Bestand hat, zeigt, dass Rollins langfristig einen äußerst stabilen Aufwärtstrend vorweisen kann.

Über die letzten 2 Jahre hat sich ein weiterer Trendkanal etabliert (gelb).Im langfristigen Trendkanal notiert die Aktie aktuell in etwa in der Mitte, sodass sich daraus also keine überzogene Kursbewegung der jüngeren Vergangenheit ableiten ließe. Eine erste kleine Unterstützung findet die Aktie von Rollins bei 55 USD (lila). Hier liegen die Tiefs der letzten Monate. Darunter spielt dann das Niveau von 52 USD (orange) eine wichtige Rolle.

Langfristig betrachtet muss man der Aktie aber bis 45 USD (hellblau) Luft geben. Knapp darüber verläuft dann auch die untere Begrenzung des langfristigen Aufwärtstrendkanals. Ausgehend vom aktuellen Kursniveau entspricht das einem Risiko von -25%. Auf der Oberseite hat Rollins aktuell keine nennenswerten Widerstände vor sich.

Fazit zu Rollins

Die Aktie von Rollins überzeugt im Dauerläufer-Check mit 9 von 10 Punkten. Rollins vereint eine hohe Rendite bei einem gleichzeitig geringen maximalen Drawdown von -32% über die letzten 20 Jahre. Die Bewertung ist mit einem KGV von 56 zwar nicht günstig, liegt aber nur knapp über dem durchschnittlichen Bewertungsniveau der letzten zehn Jahre. Zuletzt hat sich die Aktie moderat aufwärts bewegt und ist nicht heiß gelaufen. Auch auf dem aktuellen Kursniveau ist ein Kauf möglich. Rollins ist aktuell Bestandteil des Dauerläufer-Depots

Quelle

https://aktienkoenig.de/25-kaufenswerte-aktien-fuer-2026/

Am Mittwoch, den 23. Juli, hat Rollins Inc. $ROL (-0,62 %) seine Q2 2025-Ergebnisse veröffentlicht – und die Zahlen können sich sehen lassen.

📊 Q2 2025 im Überblick

• Non-GAAP EPS: 0,30 USD → im Einklang mit den Erwartungen
• GAAP EPS: 0,29 USD → +7,4 % gegenüber Q2 2024
• Umsatz: 1 Mrd. USD → +12,1 % YoY, übertrifft die Schätzungen um 11,54 Mio. USD
• Organisches Umsatzwachstum: 7,3 % → Zeichen für solide operative Leistung

Die Übernahme von Saela Holdings im April trug rund 15 Mio. USD zum Umsatz bei.

Für das Gesamtjahr werden Synergien von 45–50 Mio. USD erwartet.

💼 Operatives Ergebnis

• Operatives Einkommen: 198 Mio. USD → +8,7 %
• Bereinigtes operatives Einkommen: 206 Mio. USD → +10,3 %
• Operative Marge: 20,6 % → Rückgang um 30 Basispunkte

🧩 Segment-Performance

Laut Q2-Präsentation entwickelten sich alle Geschäftsbereiche stark:

• Residential: 455,6 Mio. USD → +11,6 % YoY
• Commercial: 320,5 Mio. USD → +11 % YoY
• Termite & Ancillary: 211 Mio. USD → +14 % YoY

Jeder Bereich verzeichnete ein zweistelliges Wachstum – ein klares Zeichen für die Stärke des Geschäftsmodells.

📈 Fazit

Rollins liefert ein solides Quartal mit breitem Umsatzwachstum und stabiler Profitabilität. Trotz der starken Zahlen hat sich die Aktie wenig bewegt – ein mögliches Zeichen dafür, dass die Erwartungen bereits eingepreist waren.

Ich werde Rollins weiterhin beobachten, insbesondere im Hinblick auf die Integration von Saela und die Entwicklung der Margen.

Mein Youtube-Kanal für Aktienanalysen: www.youtube.com/@Verstehdieaktie

Rollins 🪳🪤🐁

Die Grundlage des Geschäft von Rollins bilden Schädlinge wie Termiten, Nagetiere, Moskitos und weitere Insekten. Rollins ist ein internationaler Spezialist für Schädlingsbekämpfung.  

Das 1948 gegründete Unternehmen kommt in Nordamerika auf 20% Marktanteil und bedient 2,8 Mio. Kunden. Das Geschäftsmodell klingt langweilig ist jedoch lukrativ. 

Der Umsatz wuchs in den letzten Jahren durchschnittlich 10% pro Jahr. Da über 80% der Umsätze wiederkehrend sind und in guten wie in schlechten Zeiten Schädlinge bekämpft werden müssen, scheint das Geschäft sehr solide aufgestellt zu sein. 

Die Dividendenrendite liegt bei 1,24%. Rollins schafft das Kunststück einer stetig wachsenden Dividende. Es schüttet 4 Mal im Jahr eine Dividende aus. Ausschüttungsmonate sind März, Juni, September, Dezember. Nur auf die Dividende zu achten, reicht aber leider nicht. 

Mit einen KGV von 51,9 ist die Aktie alles andere als billig jedoch bei dem Geschäftsmodell und den Umsatzzahlen ein interessante Möglichkeit für eine langfristige Investition. 

Ist die Aktie zu hoch bewertet oder lohnt sich ein Einstieg noch ? 

$ROL (-0,62 %)

Diesen Monat werden 3 neue Positionen ins Kinderdepot aufgenommen.

Meine Sparpläne werden leider erst mitte des Monats ausgeführt. Tr bat darum weil die sonst dank @Simpson überfordert sind. Der seine Sparpläne ja am Anfang des Monats ausführt.

Neu dabei sind

$DIS (+0,24 %)

$BRK.B (-0,02 %)

$ROL (-0,62 %)

Was haltet ihr von der Auswahl?

Im Grunde geht es bei dem Kinderdepot um Dividenden.

Manch einer wird sagen warum... Wachstumstiteln machen da doch viel mehr Sinn.

Mag alles sein. Berkshire wird neben Gold und Drone Shield 😉 der dritte Titel sein der nicht ausschüttet.

Ich liebe aber einfach Dividenden 😉