$CSPX (-1,14 %)
$SPY (-1,26 %)
$CSNDX (-1,63 %)
$IWDA (-1,03 %)
$ISAC (-1,03 %)
$WSML (-1,32 %)

interessanten Vergleich gefunden, ob das wohl so kommt ? 🧐🤔

ich gehe nicht davon aus, was denkt ihr ?

Könnte sonst ziemlich ungemütlich werden 😬

Hat hier jemand Erfahrung mit der Versteuerung von Zins-Zahlungen und Dividenden bei Interactive Brokers?

Ich habe im vergangenen Jahr ein Konto bei IBKR eröffnet um dort einen Teil meiner Cash Reserve in USD zu parken.

Die Idee war dabei:

• Diversifikation
• Hohe Zinsen mitnehmen
• Das Geld bei einem stärkeren Marktrückgang in $SPY (-1,26 %) zu investieren

Mir ist bewusst, dass IBKR für Deutsche nicht steuereinfach ist und man selber aktiv werden muss.

Kann man dort mittlerweile vollständige Jahresberichte exportieren, welche ich meinem Steuerberater auf den Schreibtisch legen kann?

Danke!

$IBKR (-2,25 %)

$SPY (-1,26 %)
$CSPX (-1,14 %)

CPI 3% YoY, (Est. 2.9%)

CPI 0.5% MoM, (Est. 0.3%)

Core CPI 3.3% YoY, (Est. 3.1%)

Core CPI 0.4% MoM, (Est. 0.3%)

Der monatliche CPI- Wert im Januar lag bei 0,5 %, dem höchsten Wert seit August 2023. Und der monatliche Kernanstieg von 0,4 % ist der größte seit März letzten Jahres.

$SPY (-1,26 %)

S&P 500 verzeichnet Wochengewinn dank starker Quartalszahlen und Beginn der Trump-Präsidentschaft

Der Standard & Poor’s 500-Index stieg in dieser Woche um 1,7 %, unterstützt durch besser als erwartete Quartalsergebnisse und Optimismus, dass die Trump-Regierung Steuern und Vorschriften senken wird.

Der Marktindex beendete die Freitagssitzung bei 6.101,24 Punkten. Am Freitag erreichte er ein neues Rekordhoch von 6.128,18 Punkten während des Tages, schloss jedoch knapp unter dem Rekordschlussstand von 6.118,71 Punkten vom Donnerstag. Der S&P 500 ist nun im Januar um 3,7 % gestiegen und liegt 25 % über dem Niveau von vor einem Jahr.

Die Woche hatte nur vier Handelstage, da der US-Aktienmarkt am Montag wegen des Martin Luther King Jr. Days geschlossen war.

Am Montag fand außerdem die Amtseinführung statt, die den Beginn der zweiten Amtszeit von Präsident Donald Trump markierte. Anleger hoffen, dass der neu vereidigte Präsident seine Pläne zur Senkung von Steuern und Vorschriften umsetzen wird.

Die Stimmung wurde zudem durch besser als erwartete Quartalsergebnisse von Unternehmen wie GE Aerospace (GE), Union Pacific (UNP) und Netflix (NFLX) gestärkt.

Nach Sektoren betrachtet:

 • Kommunikationsdienste verzeichneten mit einem Anstieg von 4 % den größten prozentualen Zuwachs der Woche, gefolgt von einem Anstieg von 2,9 % im Gesundheitswesen und einem Plus von 2,4 % in der Industrie.

Netflix war der Top-Performer im Bereich Kommunikationsdienste, mit einem Wochenanstieg von 14 %. Das Unternehmen übertraf mit seinen Q4-Ergebnissen und Umsätzen die Erwartungen und gewann weltweit 18,9 Millionen neue Abonnenten, fast doppelt so viele wie prognostiziert. Netflix gab außerdem eine über den Konsensprognosen liegende Prognose für das 1. Quartal heraus.

Im Gesundheitswesen stiegen die Aktien von Moderna (MRNA) um 22 %, nachdem der Impfstoffhersteller vom US-Gesundheitsministerium 590 Millionen US-Dollar für die Entwicklung von mRNA-basierten Grippeimpfstoffen zugesprochen bekam. Moderna gab zudem bekannt, einen Auftrag zur Lieferung seines COVID-19-Impfstoffs in die Europäische Union, nach Norwegen und Nordmazedonien erhalten zu haben.

Die Aktien von GE Aerospace führten die Gewinner im Industriesektor an und stiegen um 7,6 %, nachdem das Unternehmen angepasste Gewinne pro Aktie und Umsätze für das vierte Quartal meldete, die über den durchschnittlichen Analystenschätzungen lagen. Auch die obere Spanne der Gewinnprognose für 2025 übertraf die Konsensschätzung der Analysten.

Energie war der einzige Verlierer der Woche und fiel um 2,9 % infolge eines Rückgangs der Rohölpreise. Die Aktien von Halliburton (HAL) sanken um 7 %, da das Unternehmen mit seinem bereinigten Gewinn pro Aktie die Konsensschätzungen der Analysten um nur einen Cent übertraf, während der Umsatz die Erwartungen leicht verfehlte.

Ausblick auf die nächste Woche:

Der Kalender für die Unternehmensberichte umfasst AT&T (T), Boeing (BA), Starbucks (SBUX), Microsoft (MSFT), Meta Platforms (META), Tesla (TSLA), International Business Machines (IBM), Apple (AAPL), Visa (V), Mastercard (MA), Caterpillar (CAT), United Parcel Service (UPS), Exxon Mobil (XOM), AbbVie (ABBV) und Chevron (CVX).

Zu den Wirtschaftsdaten zählen die Verkäufe neuer und schwebender Häuser im Dezember, das Bruttoinlandsprodukt für das 1. Quartal sowie der Preisindex für persönliche Konsumausgaben (PCE) im Dezember. Außerdem wird der Offenmarktausschuss der US-Notenbank (Federal Open Market Committee) sein erstes Treffen im Jahr 2025 abhalten.

$SPY (-1,26 %)

S&P 500 verzeichnet einen Wochengewinn von 2,9 % dank nachlassendem Inflationsdruck und starker Bankgewinne

Der Standard & Poor’s 500 stieg erstmals seit drei Wochen aufgrund von Anzeichen für einen nachlassenden Inflationsdruck und starken Quartalsergebnissen führender Banken.

Der Leitindex schloss die Sitzung am Freitag mit einem Plus von 2,9 % bei 5.996,66 Punkten, nachdem er in der Vorwoche bei 5.827,04 Punkten geendet hatte. Alle Sektoren verzeichneten Zuwächse, angeführt von den Finanz- und Energiesektoren, die jeweils um 6,1 % zulegten. Der Materialsektor schloss 6 % höher.

Die in dieser Woche veröffentlichten offiziellen Daten zur Verbraucherpreisinflation zeigten, dass die Kerninflation, die die volatilen Lebensmittel- und Energiekosten ausschließt, im Dezember unerwartet nachgelassen hat.

„Ein relativ harmloser Wert der Kernverbraucherinflation am Mittwoch in Verbindung mit einem moderateren Produzentenpreisindex am Dienstag bietet eine willkommene Entlastung für eine (US-Notenbank), die zunehmend besorgt über einen Anstieg des Kostendrucks ist“, schrieb Stifel in einer Mitteilung an Kunden.

Die Einzelhandelsumsätze stiegen im vergangenen Monat langsamer als erwartet, während das Vertrauen der Bauunternehmen im Januar unerwartet zunahm. Die Baubeginne übertrafen ebenfalls die Erwartungen des Marktes.

Die Märkte rechnen laut dem CME FedWatch Tool damit, dass das Federal Open Market Committee die Zinssätze später in diesem Monat unverändert lässt.

Der Internationale Währungsfonds erhöhte seine Wachstumsprognosen für die globale und die US-Wirtschaft in diesem Jahr, wies jedoch darauf hin, dass die Risiken für den mittelfristigen Ausblick überwiegend negativ bleiben.

Der designierte US-Präsident Donald Trump soll am Montag sein Amt antreten.

JPMorgan Chase (JPM), Goldman Sachs (GS), Citigroup (C), Bank of America (BAC) und Morgan Stanley (MS) veröffentlichten Quartalsergebnisse, die die Erwartungen der Wall Street übertrafen. Diese Ergebnisse stärkten die Bankaktien und trugen zum Wochengewinn des Finanzsektors bei.

Der Anstieg im Materialsektor wurde durch einen 12%-Sprung bei Celanese (CE) unterstützt, nachdem die Aktie von BofA Securities hochgestuft wurde.

Der Industriesektor legte um 4,8 % zu, unter anderem dank eines 15%-Anstiegs bei United Rentals (URI). Das Mietgeräteunternehmen gab bekannt, H&E Equipment Services (HEES) in einem reinen Bar-Deal im Wert von rund 4,8 Milliarden US-Dollar zu übernehmen.

Auch der Immobiliensektor verzeichnete einen Wochengewinn von 4,8 %, wobei der Holz-REIT Weyerhaeuser (WY) um 11 % stieg, nachdem CIBC die Aktie hochgestuft hatte.

Versorger legten trotz eines Rückgangs von 3,5 % bei Edison International (EIX) um 4,3 % zu. Das südkalifornische Versorgungsunternehmen wird laut einem Bericht von Bloomberg in einer Klage beschuldigt, mit seiner Ausrüstung ein Feuer in Los Angeles ausgelöst zu haben.

Der Konsumgütersektor verzeichnete einen Wochengewinn von 1,3 %, trotz eines Rückgangs von 5,7 % bei Target (TGT), das seine Gewinnprognose für das vierte Quartal beibehalten hat, obwohl es seine Prognose für vergleichbare Umsätze angehoben hat.

Der Gesundheitssektor stieg in der Woche um 0,3 %, teils dank eines Anstiegs von 8,5 % bei DexCom (DXCM), das von Baird hochgestuft wurde. Die Arzneimittelhersteller Moderna (MRNA) und Eli Lilly (LLY) senkten ihre Umsatzprognosen für das Gesamtjahr, was zu einem Rückgang ihrer Aktien um 19 % bzw. 9,3 % führte.

Zu den großen Unternehmen, die nächste Woche Ergebnisse vorlegen, gehören Netflix (NFLX), Johnson & Johnson (JNJ), Charles Schwab (SCHW), Intuitive Surgical (ISRG), American Express (AXP) und Procter & Gamble (PG).

Auf dem Wirtschaftskalender der nächsten Woche stehen am Freitag der Bericht über den Verkauf bestehender Häuser im Dezember und der vorläufige Verbrauchervertrauensindex der Universität Michigan für Januar. Die Märkte bleiben am Montag wegen des Martin-Luther-King-Jr.-Tags geschlossen.

$CSPX (-1,14 %)
$SPY (-1,26 %)

Beim S& P 500 kam es seit 1928 in 64 % aller Jahre zu einem mindestens zweistelligen Rückgang im Jahresverlauf

$SPY (-1,26 %)

S&P 500 startet 2025 mit kleinem Wochenverlust, da Material- und Konsumaktien belasten

Der S&P 500 Index begann das neue Jahr mit einem Wochenverlust von 0,5 %, da die Material- und Konsumsektoren nachgaben, während Energie- und Versorgeraktien zulegten. Der Index schloss die Freitagssitzung bei 5.942,47 Punkten. Der Markt war am Mittwoch wegen des Neujahrsfeiertags geschlossen.

Am Dienstag beendete der S&P 500 das Jahr 2024 mit einem jährlichen Zuwachs von 23 %. Der Index fiel jedoch im Dezember um 2,5 %.

In der vergangenen Woche verzeichnete der Materialsektor mit einem Minus von 2,1 % den größten Rückgang, gefolgt von Konsumgütern mit einem Rückgang von 1,5 % und Basiskonsumgütern mit einem Verlust von 1,4 %.

Im Materialsektor fielen die Aktien von PPG Industries (PPG) um 5,1 %, und Smurfit Westrock (SW) verzeichnete ein Minus von 3,8 %.

Im Konsumgüterbereich verloren die Aktien von Tesla (TSLA) 4,9 %, nachdem der Elektrofahrzeughersteller bekannt gab, dass die Fahrzeugauslieferungen im Jahr 2024 im Vergleich zum Vorjahr zurückgegangen waren und die Zahlen für das vierte Quartal die Erwartungen der Wall Street verfehlten.

Im Bereich der Basiskonsumgüter sanken die Aktien von Alkoholherstellern wie Brown-Forman (BF.B) und Molson Coors Beverage (TAP), nachdem der US-Surgeon General Vivek Murthy eine Warnung veröffentlicht hatte, die den direkten Zusammenhang zwischen Alkoholkonsum und einem erhöhten Krebsrisiko hervorhebt und zu Warnhinweisen auf alkoholischen Getränken aufrief. Die Class-B-Aktien von Brown-Forman fielen um 6,6 %, während Molson Coors Beverage um 4,4 % nachgab.

Der Energiesektor führte die Gewinner der Woche mit einem Plus von 3,2 % an, gefolgt von einem Anstieg der Versorgeraktien um 1,3 %.

Devon Energy (DVN) sprang um 8,8 %, nachdem Wolfe Research seine Bewertung der Aktie von “Peer Perform” auf “Outperform” hochgestuft hatte.

Bei den Versorgern stiegen die Aktien von Vistra (VST) um 16 %, nachdem UBS das Kursziel der Aktie von 161 USD auf 174 USD angehoben hatte.

In der kommenden Woche stehen die Dezember-Arbeitsmarktdaten im Fokus, darunter der monatliche Beschäftigungsbericht von ADP, der am Mittwoch erwartet wird, sowie der Arbeitsmarktbericht des Arbeitsministeriums, der am Freitag veröffentlicht wird. Weitere wichtige Daten umfassen die Auftragseingänge in der Industrie für November (Montag), den Konsumentenkredit für Dezember (Mittwoch) und den vorläufigen Verbrauchervertrauensindex für Januar (Freitag).

$SPY (-1,26 %)

S&P 500 erholt sich nach zwei aufeinanderfolgenden Wochenverlusten, 2024 weiterhin 25 % im Plus

Der Standard & Poor’s 500 vermied einen dritten Wochenverlust in Folge, stieg um 0,7 % und erhöhte damit seine bisherigen Jahresgewinne auf 25 % bei noch zwei verbleibenden Handelstagen im Jahr 2024.

Der Leitindex schloss die Sitzung am Freitag bei 5.970,84 Punkten, was einem Anstieg gegenüber dem Schlussstand der Vorwoche von 5.930,85 Punkten entspricht. Sein Allzeithoch erreichte der S&P 500 am 6. Dezember mit 6.090,3 Punkten. Der letzte Handelstag des Jahres ist am Dienstag.

„Die Anlegerstimmung ist zum Eintritt in das Jahr 2025 hoch, da mehrere positive Trends aus dem Jahr 2024, die weiterhin bestehen, durch die Ergebnisse der US-Präsidentschaftswahlen im November verstärkt wurden. Diese haben Erwartungen an wachstumsfördernde politische Maßnahmen geweckt“, erklärte D.A. Davidson in einer Mitteilung an Kunden am Freitag. „Dies schafft Bedingungen für weiter steigende Aktienkurse, wenn das US-Wirtschaftswachstum über 2 % bleibt und die Unternehmensgewinne um mehr als 10 % wachsen.“

Der Effekt einer sogenannten „Santa-Claus-Rallye“ am US-Aktienmarkt könnte Anfang nächsten Jahres durch die Aussicht auf neue Handelspolitiken oder Zölle unter der neuen Trump-Regierung wieder umkehren, so Saxo Bank in einem diese Woche veröffentlichten Bericht. Die Santa-Claus-Rallye beschreibt die Tendenz der Aktienmärkte, in der letzten Dezemberwoche und an den ersten beiden Handelstagen im Januar zu steigen.

Die US-Märkte waren am Mittwoch wegen Weihnachten geschlossen. Laut vorläufigen Daten eines Mastercard-Berichts stiegen die Einzelhandelsumsätze während der Feiertage stärker als erwartet und übertrafen das Wachstum des Vorjahres.

Unter den Sektoren waren Energie und Gesundheitswesen die besten Performer der Woche und stiegen jeweils um mehr als 1 %. Lediglich Konsumgüter des täglichen Bedarfs und Materialien verzeichneten Verluste.

Im Gesundheitswesen teilte die US-Arzneimittelbehörde FDA mit, dass sie eine Regel vorschlägt, die standardisierte Testmethoden zur Erkennung von Asbest in kosmetischen Produkten, die Talk enthalten, einführt und vorschreibt.

Der Technologiesektor verzeichnete einen wöchentlichen Anstieg von 0,9 %, unterstützt durch einige wichtige Halbleiteraktien, darunter Broadcom (AVGO) mit einem Sprung von 9,5 % und der KI-Chip-Favorit Nvidia (NVDA), der um 1,7 % stieg.

Auch der Finanzsektor erzielte einen wöchentlichen Gewinn von 0,9 %. Einige US-Banken und Unternehmensverbände reichten eine Klage gegen die Federal Reserve ein, in der sie ein „fehlerhaftes“ Stresstest-Verfahren bemängelten.

Der Konsumsektor stieg um 0,5 %, angetrieben von einem 4,9 %-Sprung der Kaffeekette Starbucks (SBUX), deren Mitarbeiter am Mittwoch nach einem fünftägigen Streik wieder an die Arbeit zurückkehrten. Der Elektrofahrzeughersteller Tesla (TSLA) verzeichnete einen wöchentlichen Anstieg von 2,5 %.

Im Bereich Konsumgüter des täglichen Bedarfs reichte die US-Verbraucherschutzbehörde CFPB Klage gegen den Einzelhandelsriesen Walmart (WMT) und das Fintech-Unternehmen Branch Messenger ein. Sie warf ihnen vor, Lieferfahrer gezwungen zu haben, teure Einzahlungskonten zu nutzen, um bezahlt zu werden. Walmart verzeichnete einen Wochenrückgang von 0,6 %.

In der kommenden Woche stehen auf dem Wirtschaftskalender die Daten des Institute for Supply Management und von S&P Global zum US-Verarbeitenden Gewerbe im Dezember an. Berichte zu ausstehenden Hausverkäufen für November sowie Hauspreisdaten für Oktober werden ebenfalls erwartet. Die Märkte bleiben am Mittwoch wegen Neujahr geschlossen.

Ich möchte euch von meinen kleinen Projekt erzählen, was mich den letzten Monat beschäftigt hat :)

Ich bin ein Fan von Sentiment-Indikatoren und sicher kennt jeder hier den CNN Fear and Greed Index(1)

Dieser Index versucht durch verschiedene Indikatoren zu bestimmen, wie ängstlich oder gierig die Marktteilnehmer zurzeit sind.

Allerdings gibt es nicht wirklich weit zurückliegende Daten, weswegen ich meinen eigenen Fear and Greed Index erstellt habe. Dieser geht erstens bis 2000 zurück und besteht zweitens aus mehr Indikatoren, die manuell gewichtet werden können.

So sieht meine favorisierte Gewichtung aus:

Welche Indikatoren werden benutzt?

Der CNN Index benutzt folgende:

(Alle "Unternehmen" beziehen sich immer auf S&P 500 $SPY (-1,26 %) Unternehmen)

• S&P500 Momentum (S&P500 $SPY (-1,26 %) Index gegen sein 125 EMA)
• Stock Price Strength (Unternehmen auf 52-Wochen-Hoch vs 52-Wochen-Tief)
• Stock Price Breadth (Volumen von Unternehmen mit Kursgewinnen vs Kursverlusten)
• Put-Call-Ratio (Anzahl der Put vs. Call Optionen)
• Market Volatility (VIX $VIX gegen 50 day EMA)
• Safe Haven Demand (Kursgewinne vs Bond Yields (10Y))
• Junk Bond Demand (Spread zwischen Junk Bonds vs Treasury Yields)

Diese Indikatoren benutze ich auch, inklusive der folgenden Zusätzlichen:

• University of Michigan: Consumer Sentiment (Umfrage zum Konsumentensentiment)
• AAII Investor Sentiment (Umfrage zum Investorensentiment)
• Margin Debt Ratio (Misst die Investmentkäufe auf Kredit (gehebelte Positionen))
• Insider Transactions (Insiderkäufe vs Insiderverkäufe)
• 10Y Treasury Yield (Coupon der 10 jährigen US-Anleihe)
• YieldCurve (Coupon der 10Y - Coupon der 2Y US-Anleihe)

folgende Indikatoren signalisieren Greed (höhere Werte => Greed):

• S&P500 $SPY (-1,26 %) weit über 125 EMA
• Stock Price Strength (viele Unternehmen auf Jahreshoch vs Jahrestief
• Stock Price Breadth (hohes Volumen auf Kursgewinne)
• Safe Haven Demand (hohe Kursgewinne gegenüber Bondyields)
• Consumer Sentiment (gute Konsumentenstimmung)
• AAII Investor Sentiment (bullische Investorenstimmung)
• Margin Debt Ratio (hohe und stark gehebelte Positionen)
• 10Y Treasury Yield (kann in einer Rezession auch auf schwache derzeitige Lage hindeuten, aber habe mich für den langfristig positiven Ausblick entschieden, welcher durch einen hohen Yield angedeutet wird)

folgende Indikatoren signalisieren Fear (höhere Werte => Fear):

• Put-Call-Ratio (mehr Wetten auf fallende Kurse)
• Market Volatility (mehr Volatilität drück Nervösität aus)
• Junk Bond Demand (höherer Risikoaufschlag für Junk Bonds)
• Insider Transactions (höhere KÄUFE als ein Signal von Fear, da hier das Smartmoney betrachtet wird. In Rezessionen gab es die höchsten Kauf/Sell Verhältnisse)
• YieldCurve (höherer Spread als Signal von Fear, häufig in Rezessionen, wenn kurzfristige Aussichten extrem schlecht sind, aber generell fand ich den Indikator nicht sehr gut, weswegen ich ihn in der finalen Version nicht mehr drin habe)

Es gibt Daten, die täglich verfügbar sind, während ich auf andere erst nach 2 Monaten Zugriff habe, weswegen mein Index generell etwas hinter den Fear and Greed von CNN hinterherhängt (CNN in BLAU, meiner in GRÜN):

(hier finde ich den CNN Index in der Technologie-Boom-Phase 2021 viel zu niedrig)

Zurzeit gibt es auch eine große Abweichung. Während der CNN Index auf 30 eingebrochen ist von 67, notiert mein Index immer noch bei 75 von 94.

Ich habe mir überlegt, ob ich vielleicht ein KI Modell trainiere, welches mir eine gute Anlagestrategie berechnet und dabei zum Beispiel die Rendite oder auch das Sharpe Ratio (risikobereinigte Rendite) optimiert. Hier könnte man auf verschiedenen ETFs trainieren. Allerdings wird das wahrscheinlich zu Overfitting führen (das Modell lernt exakte Werte aus der Vergangenheit und keine allgemeinen Strategien). Overfitting könnte vielleicht etwas reduziert werden, indem ich auf einen zufälligen Index trainiere, so muss das Modell eine Strategie finden, welche mit einen zufälligen ETF klarkommt.

Generell ist zu beachten, dass der Fear and Greed Index nur den US Markt abdeckt. Wahrscheinlich funktioniert er am Besten auf US-Indizes $SPY (-1,26 %)
$CSNDX (-1,63 %) , aber auch weltweite Strategien sollten gut funktionieren, da der US Anteil meist über 60% ausmacht $IWDA (-1,03 %)
$ACWI . Europa oder EM haben wahrscheinlich eine etwas geringere Correlation $EXSA (+0,13 %)
$EIMI (+0,06 %)

Dennoch bestimmt die USA die Welt und demnach sollte ein US-Sentiment-Index auch ein globaler Sentiment-Index sein.

Vielleicht stelle ich den Index auch öffentlich bereit, mal schauen.

Jetzt seid ihr gefragt:

Was würde euch im Zusammenhang mit diesem Index interessieren?

Was könnte man anders machen, hinzufügen, etc?

Ich wünsche ich euch allen schöne Weihnachtstage🌟🎄🌟

1) https://edition.cnn.com/markets/fear-and-greed

$SPY (-1,26 %)

S&P 500 fällt in der zweiten Woche in Folge, Energie führt breit angelegten Rückgang an

Der Standard & Poor’s 500 Index verzeichnete einen Rückgang von 2 % und fiel damit in der zweiten Woche in Folge, ausgelöst durch Sorgen über die künftige Geldpolitik der Federal Reserve sowie einen möglichen Regierungsstillstand.

Der Marktindex schloss die Woche bei 5.930,85 Punkten und liegt nun im Dezember um 1,7 % im Minus, bleibt jedoch für 2024 mit einem Anstieg von 24 % seit Jahresbeginn deutlich im positiven Bereich.

Am Mittwoch senkte das Federal Open Market Committee (FOMC) den Leitzins der Zentralbank um 25 Basispunkte, wie erwartet. Allerdings signalisierte das geldpolitische Gremium weniger Zinssenkungen in den kommenden Jahren als zuvor angenommen und erhöhte zugleich seine Inflationsprognosen. Die Inflation, gemessen am persönlichen Konsum (PCE), wird nun für dieses Jahr auf 2,4 % (zuvor 2,3 %) und für 2025 auf 2,5 % (zuvor 2,1 %) geschätzt. Diese Entwicklungen schürten Sorgen bei Anlegern und belasteten die Aktienkurse.

Zusätzlich zu diesen Bedenken drohte ein möglicher Regierungsstillstand, nachdem eine parteiübergreifende Einigung zur Finanzierung bis Mitte März in der vergangenen Woche gescheitert war und ein von den Republikanern im Repräsentantenhaus vorgeschlagener Haushaltsentwurf für eine dreimonatige Finanzierung am späten Donnerstag nicht verabschiedet wurde.

Alle Sektoren des S&P 500 verzeichneten wöchentliche Verluste, angeführt von einem Rückgang des Energiesektors um 5,6 %, gefolgt von einem Rückgang um 5 % im Immobiliensektor und 4,2 % im Materialsektor. Weitere Sektoren mit einem Rückgang von mindestens 2 % waren Industrie, zyklischer und defensiver Konsum, Gesundheitswesen, Kommunikationsdienste sowie Finanzwerte.

Im Energiesektor verzeichneten die Aktien von Phillips 66 (PSX) den größten Verlust, mit einem Rückgang von 10 % in der Woche. Das Unternehmen kündigte den Verkauf der DCP GCX Pipeline, die eine 25-prozentige nicht-operative Beteiligung an der Gulf Coast Express Pipeline hält, an eine Tochtergesellschaft von ArcLight Capital Partners für einen Vorsteuererlös von 865 Millionen US-Dollar in bar an, vorbehaltlich Anpassungen.

Im Immobiliensektor fielen die Aktien von VICI Properties (VICI) um 7,5 %, nachdem KeyBanc die Bewertung von „Overweight“ auf „Sector Weight“ herabgestuft hatte. Zudem meldete VICI Properties, dass seine Tochtergesellschaft VICI Properties LP ein öffentliches Angebot von unbesicherten Senior Notes im Wert von 750 Millionen US-Dollar mit einem Zinssatz von 5,125 % und einer Laufzeit bis 2031 abgeschlossen hat.

Im Materialsektor gehörten Nucor (NUE) und Steel Dynamics (STLD) zu den Verlierern, da beide Stahlproduzenten für das vierte Quartal Gewinne unter den Analystenerwartungen ankündigten, was auf niedrigere Preise zurückzuführen ist. Die Aktien von Nucor fielen um 6,9 %, während Steel Dynamics 5,5 % einbüßte.

In der kommenden Woche schließen die Märkte am Dienstag, dem 24. Dezember, drei Stunden früher und bleiben am Mittwoch wegen Weihnachten geschlossen. Aufgrund der feiertagsbedingten Schließungen wird es nur wenige Wirtschaftsdaten geben, darunter das Verbrauchervertrauen im Dezember am Montag, die Auftragseingänge langlebiger Güter und der Verkauf neuer Häuser im November am Dienstag, die wöchentlichen Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe am Donnerstag und die Handelsbilanz für Waren im November am Freitag.