Hallo liebe getquin Community, heute präsentiere ich Euch ein Update bezüglich Cybersecurity und Übernahmephantasien, der großen Player dieser Branche.

Cybersecurity bleibt einer der heißesten Sektoren an der Börse. Laut einem aktuellen Bericht rückt $CYBR (-0,75 %) CyberArk ins Rampenlicht, da das Unternehmen mit seinen Lösungen für Identitäts- und Zugriffsmanagement eine Schlüsselrolle in modernen Zero Trust Architekturen spielt. Analysten halten CyberArk für einen möglichen Übernahmekandidaten vor allem durch Player wie $PANW (-0,37 %) Palo Alto Networks die ihre Plattform strategisch erweitern wollen. Die Branche konsolidiert sich sichtbar, Trend Micro steht im Fokus mehrerer Private Equity Gesellschaften während auch $S (-0,5 %) SentinelOne als Target gehandelt wird. Hier gelten insbesondere $CRWD (-0,91 %) CrowdStrike und $PANW (-0,37 %) Palo Alto Networks als potenzielle Käufer die durch eine Akquisition ihre Position im schnell wachsenden Markt für Endpoint Security weiter stärken könnten. Für Investoren bedeutet das zweierlei, kurzfristig können Kurssprünge durch Übernahmefantasien entstehen, langfristig profitieren die großen Player von einer stärkeren Marktposition. Interessant bleibt die Frage ob sich dieser Trend zu Mega Deals in den kommenden Monaten beschleunigt und wer letztlich die führende Rolle im Cybersecurity Markt sichern kann.

Quelle: Der Aktionär und eigene Recherche

Hallo liebe Getquin Community,

ich habe mich in den letzten Tagen intensiv mit dem Thema Cyber Security und dessen fundamentaler Bedeutung in verschiedenen Sektoren wie Gesundheitswesen, Technologie, Energie, Rüstung & Defense, E-Commerce, Software, Versicherungen, Industrie, Versorgung, Rohstoffe, Banken, Fintech, Holdings, Krypto und Blockhain beschäftigt. Dabei habe ich mir die großen Player, die Hidden Champions sowie die essenziellen Schaufelhersteller der Branche genauer angesehen. Mein Ziel war es, ein möglichst umfassendes Bild über die unterschiedlichen Ebenen dieser Industrie zu gewinnen.

Sollte ich wichtige Aspekte übersehen oder etwas nicht ganz richtig eingeordnet haben, freue ich mich auf eure Hinweise und spannende Ergänzungen @Tenbagger2024
@Multibagger
@Simpson
@Vegasrobaina . Gemeinsam können wir das Thema noch besser verstehen und voneinander lernen.

Lasst gerne ein 👍 da. Ich wünsche euch viel Erfolg bei euren Investments 🚀

Auf Wunsch von @Multibagger habe ich in jedem Sektor nachträglich meinen persönlichen Favoriten ergänzt. Dabei verfolge ich einen Anlagehorizont von fünf bis zehn Jahren. Neben den Quartalszahlen standen für mich vor allem die langfristigen Wettbewerbsvorteile und die Stärke des jeweiligen Burggrabens im Vordergrund.

Beitrag:

Cybersecurity entwickelt sich vom Randthema zum Fundament globaler Märkte. Ob Gesundheitswesen, Banken, Versorgung, Rüstung & Defense, Energie, Industrie oder die digitale Infrastruktur für Künstliche Intelligenz und Blockchain, überall steigt der Bedarf an Schutzmechanismen. Während die großen Player wie $PANW (-0,37 %) Palo Alto Networks, $CRWD (-0,91 %) CrowdStrike oder $ZS (-0,05 %) Zscaler im Fokus stehen, treten zunehmend spezialisierte Anbieter auf, die in ihren Nischen essenziell sind und oft überproportionales Wachstumspotenzial besitzen. Hidden Champions wie $SECT B (+0 %) Sectra im Healthcare Sektor, $NCNO (-0,87 %) nCino bei Banken oder $ESTC (-0,11 %) Elastic im Rechenzentrum zeigen, dass Cybersicherheit längst ein diversifiziertes Ökosystem ist. Ergänzend darf man die Schaufelhersteller nicht übersehen, also jene Unternehmen die die technologische Basis liefern. Dazu zählen Chiphersteller wie $NVDA (-0,48 %) , $INTC (-0,98 %) Intel oder $AMD (-0,96 %) AMD, Rechenzentrumsbetreiber wie $EQIX (-0,73 %) Equin$DLR (-0,83 %) Digital Realty sowie Software- und Infrastrukturprovider wie $ESTC (-0,11 %) Elastic, $DDOG (-0,83 %) Datadog oder $ANET (-0,45 %) Arista Networks, ohne deren Technologie die Lösungen der Security-Anbieter nicht skalierbar wären. Die Kapitalmärkte reagieren darauf mit Bewertungsaufschlägen, da die Abhängigkeit von sicheren Infrastrukturen vergleichbar ist mit der Elektrifizierung im 20. Jahrhundert. Anleger stehen nun vor der Frage, ob sie die etablierten Marktführer bevorzugen oder in kleinere Unternehmen investieren, die unter dem Radar fliegen, aber möglicherweise die eigentlichen Gewinner von morgen sein könnten.

🔑Takeaway:

Cybersecurity ist kein isolierter Trend, sondern ein zentraler Investmentfaktor quer durch alle Branchen vom Krankenhaus bis zum Rechenzentrum vom Zahlungsverkehr bis zur Kryptoplattform.

Gesundheitswesen

Große Player:

$PANW (-0,37 %) Palo Alto Networks (PANW), $FTNT (-0,26 %) Fortinet (FTNT), $CHKP (-0,26 %) Check Point (CHKP), $CRWD (-0,91 %) CrowdStrike (CRWD), $S (-0,5 %) SentinelOne (S), $CYBR (-0,75 %) CyberArk (CYBR), $ZS (-0,05 %) Zscaler (ZS), $NET (-0,61 %) Cloudflare (NET), $AKAM (-0,52 %) Akamai Tech. (AKAM)

– Kernanbieter für Firewalls, Zero Trust, Endpoint und Web-Security

Meine Top 2 Empfehlung in diesem Sektor sind $ZS (-0,05 %) Zscaler globale Zero Trust Exchange, riesige Eintrittsbarriere, da Infrastruktur weltweit aufgebaut ist und $PANW (-0,37 %) All-in-One-Plattform, extrem hohe Kundenbindung, schwer zu ersetzen + Übernahme des Unternehmens $CYBR (-0,75 %)

Hidden Champions:

$SECT B (+0 %) Sectra (SECT-B.ST) – sichere Bildgebung & Healthcare-Security

$VRNS (-0,84 %) Varonis Systems (VRNS) – Schutz sensibler Patientendaten

Imprivata (privat, Partnerschaften mit börsennotierten Playern) – Identitätsmanagement für Kliniken

Meine Top Empfehlung
$SECT B (+0 %) Nischenführerschaft in Healthcare-Security & Medizintechnik

Schaufelhersteller:

$NVDA (-0,48 %) Nvidia (NVDA), $INTC (-0,98 %) Intel (INTC), $AMD (-0,96 %) AMD (AMD) – Chips & Rechenpower für Security-Appliances

$EQIX (-0,73 %) Equinix (EQIX), $DLR (-0,83 %) Digital Realty (DLR) – Rechenzentrumsinfrastruktur für Klinikdaten

$ESTC (-0,11 %) Elastic (ESTC), $DDOG (-0,83 %) Datadog (DDOG) – Basissoftware für Monitoring & Analytics

Meine Top 2 Empfehlungen sind $NVDA (-0,48 %) – GPUs, Quasi-Monopol im High-End-Compute und $EQIX (-0,73 %) – global größter Colocation-Anbieter, enorme Wechselkosten

🔑 Takeaway Gesundheitswesen

Gesundheitsdaten sind hochsensibel und Kliniken stark von Ransomware bedroht. Neben großen Security-Anbietern gewinnen Hidden Champions wie Sectra oder Varonis an Bedeutung, da sie direkt an der Schnittstelle von Patientendaten und Medizingeräten absichern.

Technologie, Rechenzentren & KI, Telekommunikation

Große Player:

$ZS (-0,05 %) Zscaler (ZS), $S (-0,5 %) SentinelOne (S), $CHKP (-0,26 %) Check Point (CHKP)

– Schutz für Cloud- und KI-Umgebungen

Meine Top Empfehlung $ZS (-0,05 %) – globale Zero Trust Exchange, kaum kopierbar

Hidden Champions:

$ESTC (-0,11 %) Elastic (ESTC) – Security-Analytics

$ANET (-0,45 %) Arista Networks (ANET)

- Netzwerkswitches für Rechenzentren

Meine Top Empfehlung $ANET (-0,45 %) – High-End-Switches, Hyperscaler-Kunden

Schaufelhersteller:

$EQIX (-0,73 %) Equinix (EQIX), $DLR (-0,83 %) Digital Realty (DLR)

– Rechenzentrumsinfrastruktur

$NVDA (-0,48 %) Nvidia (NVDA), $INTC (-0,98 %) Intel (INTC), $MRVL (-0,52 %) Marvell Tech.  (MRVL)

– Chips & Rechenpower für AI und Security

Meine Top 2 Empfehlung $NVDA (-0,48 %) – GPUs, Quasi-Monopol im High-End-Compute und $EQIX (-0,73 %) – global größter Colocation-Anbieter, enorme Wechselkosten

Besondere Player Telekommunikation

$AKAM (-0,52 %) Akamai Tech. (AKAM) & Cloudflare (NET) – sichern Traffic und Mobile-Daten

$RDWR (-1,32 %) Radware (RDWR) – DDoS-Schutz für Telcos

$CSCO (-0,53 %) Cisco (CSCO) – Netzwerk-Security für Carrier

$CLAV (+1,1 %) Clavister Holding AB (CLAV) - durch SD-WAN und Carrier-Security

Meine Top Empfehlung $AKAM (-0,52 %) – etabliertes CDN + Security

🔑 Takeaway Technologie, Rechenzentren & KI

Rechenzentren und KI-Plattformen sind das Rückgrat der digitalen Wirtschaft. Zero Trust und Cloud-Security von Zscaler oder SentinelOne treffen hier auf Schaufelhersteller wie Equinix oder Nvidia, die mit Infrastruktur und Chips unverzichtbar sind.

Energie

Große Player:

$FTNT (-0,26 %) Fortinet (FTNT, NASDAQ) – OT/ICS-Security für Stromnetze und Kraftwerke

$PANW (-0,37 %) Palo Alto Networks (PANW, NASDAQ) – Zero Trust & Netzwerkschutz für Energieversorger

$CHKP (-0,26 %) Check Point (CHKP, NASDAQ) – Schutz kritischer Infrastrukturen, Gas- und Ölindustrie

Meine Top Empfehlung $FTNT (-0,26 %) – ASIC-Hardware + Software, Kostenvorteil

Hidden Champions:

Dragos (privat, IPO-Kandidat) – führend in OT-Security, spezialisiert auf Energie-Infrastrukturen

$RDWR (-1,32 %) Radware (RDWR, NASDAQ) – DDoS-Abwehr für Energienetze

$NCC (+0,3 %) NCC Group (NCC.L, London) – Penetration-Tests & Audits für Versorger

$CLAV (+1,1 %) Clavister Holding AB (CLAV) - OT/ICS und Infrastruktur-Security

Meine Top Empfehlung $CLAV (+1,1 %) – kleiner Nischenplayer (Carrier-Security)

Schaufelhersteller:

$SBGSY (-0,21 %) Schneider Electric (SBGSY, OTC) – OT/ICS-Hardware mit Security-Komponenten

$ENR (-0,75 %) Siemens Energy (ENR, Frankfurt) – Energieinfrastruktur mit eingebetteten Security-Lösungen

$AVGO (-0,69 %) Broadcom (AVGO, NASDAQ) – Security-Chips für Netzwerke in Energieumgebungen

Meine Top Empfehlung $AVGO (-0,69 %) – Chip-Gigant + Symantec Enterprise Security

E-Commerce

Große Player:

$NET (-0,61 %) Cloudflare (NET, NYSE) – DDoS- und API-Schutz für Online-Shops & Zahlungsplattformen

$AKAM (-0,52 %) Akamai (AKAM, NASDAQ) – Application-Security & Bot-Management im E-Commerce

$FFIV (-0,74 %) F5 Networks (FFIV, NASDAQ) – API- & Payment-Security für digitale Plattformen

Meine Top Empfehlung $NET (-0,61 %) – weltweites Netz für DDoS/API, Netzwerkeffekte

Hidden Champions:

$RSKD (-0,5 %) Riskified (RSKD, NYSE) – Fraud-Prevention im Onlinehandel

$VRNS (-0,84 %) Varonis Systems (VRNS, NASDAQ) – Schutz von Kundendaten

$CYBR (-0,75 %) CyberArk (CYBR, NASDAQ) – Identity- & Access-Schutz für Payment-Prozesse

Meine Top Empfehlung $CYBR (-0,75 %) – Standard bei Privileged Access

Schaufelhersteller:

$V (+0,41 %) Visa (V, NYSE) & $MA (-0,93 %) Mastercard (MA, NYSE) – nicht klassische Cybersecurity, aber Betreiber sicherer Payment-Netze

$ESTC (-0,11 %) Elastic (ESTC, NYSE) – Fraud-Analytics für E-Commerce-Plattformen

$DDOG (-0,83 %) Datadog (DDOG, NASDAQ) – Monitoring & Security-Analytics für Handelsinfrastruktur

Meine Top Empfehlung $V (+0,41 %) – globales Payment-Netzwerk, enormer Netzwerkeffekt

🔑 Takeaway:

Energie ist wegen OT-/ICS-Systemen besonders verwundbar, hier entstehen Spezialisten wie Dragos.

E-Commerce braucht neben klassischer Web-Security auch Fraud-Prevention, weshalb Player wie Riskified eine Nische besetzen.

Rüstung & Defense

Große Player:

$NOC (-0,46 %) Northrop Grumman (NOC, NYSE) – führend in Cyberdefense für Militär & Geheimdienste, entwickelt auch offensive Cyberkapazitäten

$BAESY (-1,59 %) BAE Systems (BAESY, OTC) – starke Cyber-Intelligence-Sparte, schützt kritische Militär- und Regierungsnetze

$RTX (-0,7 %) Raytheon Technologies (RTX, NYSE) – Defense-Konzern mit wachsendem Cybersecurity-Portfolio für militärische Kommunikation & Satelliten

Meine Top Empfehlung $NOC (-0,46 %) – Top-Defense-Contractor mit Cyberdominanz

Hidden Champions:

$PLTR (-0,86 %) Palantir Technologies (PLTR, NYSE) – Daten- und Analyseplattform mit starker Cybersecurity-Komponente, oft für Verteidigungsministerien

$CACI (-0,82 %) CACI International (CACI, NYSE) – spezialisiert auf Cyber Intelligence, Netzwerkschutz und militärische IT-Services

$LDOS (-0,78 %) Leidos Holdings (LDOS, NYSE) – IT- und Cybersecurity-Dienstleister für US-Verteidigung und NATO

$CLAV (+1,1 %) Clavister Holding AB (CLAV) - Einsatz bei Behörden und militärischen Organisationen

$ADVE Advenica (ADVE) - Spezialisierte Security, relevant für Behörden und nationale Infrastruktur

Meine Top Empfehlung $CACI (-0,82 %) - Cyber Intelligence, tiefer Verankerung im Defense-Sektor

Schaufelhersteller:

$LHX (-0,35 %) L3Harris Technologies (LHX, NYSE) – liefert Kommunikations- und Cyber-Hardware für militärische Netzwerke

$GD (-0,32 %) General Dynamics (GD, NYSE) – mit der IT-Sparte GDIT auch Anbieter von Cyber-Defense-Infrastruktur

$KTOS (-0,68 %) Kratos Defense (KTOS, NASDAQ) – spezialisiert auf Drohnen, Satellitensysteme und Cyber-Härtung von Defense-Kommunikation

Meine Top Empfehlung $GD (-0,32 %) – mit GDIT starke Rolle bei Defense-Cyber

🔑 Takeaway:

Im Rüstungssektor verschwimmen die Grenzen zwischen klassischer Verteidigung und Cybersecurity. Neben den großen Defense Contractors entstehen Hidden Champions wie Palantir, CACI und Leidos, die reine Cyber- und Datenkompetenz liefern. Schaufelhersteller wie L3Harris oder Kratos sichern die technische Infrastruktur.

Software & Versicherungen

Große Player:

$OKTA (-0,71 %) Okta (OKTA), $CYBR (-0,75 %) CyberArk (CYBR), $CRWD (-0,91 %) CrowdStrike (CRWD)

– Identity-, Endpoint- und Cloud-Security

Meine Top Empfehlung $CRWD (-0,91 %) – Netzwerkeffekt durch Falcon & Threat Graph

Hidden Champions:

$VRNS (-0,84 %) Varonis (VRNS) – Datensicherheit

SailPoint (privat, ehem. NYSE) – Identity Governance

$FROG (-0 %) JFrog (FROG) – DevSecOps & Supply-Chain-Security

$CYBE (-0,5 %) CyberCatch Holdings, Inc. (CYBE) – Bietet KI-basierte Cybersecurity-SaaS

$GEN (+0,84 %) Gen Digital (GEN) – einer der größten Consumer-Cybersecurity-Anbieter weltweit (Norton, Avast, LifeLock), stark in Identity Protection und Datenschutz für Privatkunden & kleinere Firmen

$RBRK (-0,36 %) Rubrik (RBRK) - Daten-Compliance und Sicherheit im Bereich Cloud Data Security

Meine Top Empfehlung $GEN (+0,84 %) – Consumer-Security-Gigant (Norton, Avast, LifeLock), starke Markenmacht

Schaufelhersteller:

$MSFT (-0,43 %) (MSFT), $GOOG (-0,63 %) Alphabet (GOOGL), $AMZN (-0,63 %) Amazon (AMZN)

– Cloud-Security-Basis

$FFIV (-0,74 %) F5 Networks (FFIV) – API-Schutz für SaaS & Versicherungsplattformen

Meine Top Empfehlung $GOOG (-0,63 %) – globale Cloud-Security + Mandiant, starker Burggraben durch Infrastruktur & Threat Intel

🔑 Takeaway Software & Versicherungen

Daten- und Identity-Schutz stehen im Zentrum. Große Player wie Okta und CyberArk sichern Zugriffe, während Hidden Champions wie Varonis oder JFrog Speziallösungen liefern. Cloudanbieter wie Microsoft oder Amazon sind zugleich Plattformbetreiber und Security-Lieferanten.

Industrie, Versorgung & Rohstoffe

Große Player:

$FTNT (-0,26 %) Fortinet (FTNT), $CSCO (-0,53 %) Cisco (CSCO), $PANW (-0,37 %) Palo Alto Networks (PANW)

– Netzwerkschutz für kritische Infrastrukturen

Meine Top Empfehlung $FTNT (-0,26 %) – ASIC-Hardware + Software, Kostenvorteil

Hidden Champions:

$RDWR (-1,32 %) Radware (RDWR) – DDoS-Schutz

$NCC (+0,3 %) NCC Group (NCC.L) – OT-Security & Penetration Tests

$SECT B (+0 %) Sectra (SECT-B.ST) – sichere Infrastruktur im OT/Healthcare-Schnittfeld

$CLAV (+1,1 %) Holding AB CLAV) - OT/ICS und Infrastruktur-Security

$ADVE Advenica (ADVE) - Spezialisierte Security, relevant für Behörden und nationale Infrastruktur

Meine Top Empfehlung $ADVE – spezialisierte Crypto/OT-Security für Behörden

Schaufelhersteller:

$AVGO (-0,69 %) Broadcom (AVGO) – Security-Chips

Juniper Networks (JNPR) – Netzwerk-Backbones

$ANET (-0,45 %) Arista Networks (ANET) – High-End Switches

Meine Top Empfehlung $AVGO (-0,69 %) – Chip-Gigant + Symantec Enterprise Security

🔑 Takeaway Industrie, Versorgung & Rohstoffe

OT/ICS-Systeme in Produktion, Energie und Rohstoffen sind attraktive Ziele. Fortinet und Palo Alto dominieren, doch Hidden Champions wie Radware oder NCC Group bringen spezielles Know-how für Angriffe auf industrielle Steuerungen.

Banken, Fintech & Holdings

Große Player:

$CRWD (-0,91 %) CrowdStrike (CRWD), $PANW (-0,37 %) Palo Alto Networks (PANW), $ZS (-0,05 %) Zscaler (ZS)

– Kernschutz für Banken & digitale Plattformen

Meine Top Empfehlung $ZS (-0,05 %) – globale Zero Trust Exchange, kaum kopierbar

Hidden Champions:

$NCNO (-0,87 %) nCino (NCNO) – Cloud-Banking-Security

$NCC (+0,3 %) NCC Group (NCC.L) – Audits & Compliance

$CYBE (-0,5 %) CyberCatch Holdings, Inc. (CYBE) – Bietet KI-basierte Cybersecurity-SaaS

$GEN (+0,84 %) Gen Digital (GEN) - durch Fraud-Prevention und Identity-Themen

Meine Top Empfehlung $GEN (+0,84 %) – Consumer-Security-Gigant (Norton, Avast, LifeLock), starke Markenmacht

Schaufelhersteller:

$FFIV (-0,74 %) F5 Networks (FFIV) – API-Security für Zahlungen

$AKAM (-0,52 %) Akamai Tech. (AKAM) – Web- & Payment-Security

$ESTC (-0,11 %) Elastic (ESTC) – Fraud-Analytics

Meine Top Empfehlung $FFIV (-0,74 %) – führend bei Application & API-Security

🔑 Takeaway Banken, Fintech & Holdings

Hoher Regulierungsdruck macht Cybersecurity zum Pflichtfeld. Neben etablierten Anbietern setzen Banken auf Hidden Champions wie nCino oder Darktrace für Cloud-Banking und Anomalieerkennung. Schaufelhersteller wie F5 oder Akamai sichern Zahlungs-APIs und Bankportale.

Krypto & Blockchain

Große Player:

$PANW (-0,37 %) Palo Alto Networks (PANW), $FTNT (-0,26 %) Fortinet (FTNT), $CRWD (-0,91 %) CrowdStrike (CRWD)

– Kernschutz für Exchanges, Wallets und Blockchain-Infrastruktur

Meine Top Empfehlung $FTNT (-0,26 %) – ASIC-Hardware + Software, Kostenvorteil

Hidden Champions:

$BBAI (-2,69 %) BigBear.ai (BBAI) – Blockchain-Fraud-Detection

$RIOT (-0,45 %) Riot Platforms (RIOT) – Mining mit Security-Fokus

$CHKP (-0,26 %) Check Point - die neue Blockchain-Firewall-Initiative (Web3)

Meine Top Empfehlung $CHKP (-0,26 %) – starke Marke & Bestandskunden, aber Innovationskraft begrenzt

Schaufelhersteller:

$NVDA (-0,48 %) Nvidia (NVDA), AMD (AMD) – Chips & Mining-Hardware

$NET (-0,61 %) Cloudflare (NET), $AKAM (-0,52 %) Akamai Tech. (AKAM)

– Netzwerkschutz für Wallets & Börsen

Meine Top Empfehlung $NVDA (-0,48 %) – GPUs, Quasi-Monopol im High-End-Compute

🔑 Takeaway Krypto & Blockchain

Krypto-Ökosysteme sind stark von Angriffen auf Börsen, Wallets und Smart Contracts betroffen. Während klassische Security-Player Schutz liefern, entstehen Nischenanbieter wie BigBear.ai oder Riskified, die gezielt auf Fraud- und Blockchain-Risiken spezialisiert sind.

Quelle: Eigene Analyse, Bildmaterial: schwarz-digits

$PDD (-0,44 %)
$601318
$EH
$OKTA (-0,71 %)
$MDB (-1,07 %)
$3690 (+0,07 %)
$KSS (-0,45 %)
$ANF
$CRWD (-0,91 %)
$SNOW (-0,79 %)
$HPQ (-0,37 %)
$NTNX (-0,99 %)
$NVDA (-0,48 %)
$DHER (-0,06 %)
$LI (-0,46 %)
$DELL (-1,05 %)
$S (-0,5 %)
$IREN (-2,27 %)
$ULTA (-1,44 %)
$MRVL (-0,52 %)
$AFRM (-1,14 %)
$ADSK (+1,29 %)
$BABA (-0,98 %)

Welche Unternehmen mit weniger als 10 Milliarden Marktkapitalisierung haltet ihr für besonders vielversprechend?

Meine Favoriten sind:

$ELF (-0,69 %)
$CELH

$RIVN (-0,64 %)

$S (-0,5 %)

$QBTS (-1,75 %)

$RGTI

$VIST (-0,34 %)

In der kommenden Woche stehen einige wichtige Earnings Releases an. Besonders im Fokus stehen:

📌 Adobe ($ADBE (-0,6 %) )

📌 Oracle ($ORCL (-0,96 %) )

📌 DocuSign ($DOCU (-0,68 %) )

📌 D-Wave Quantum ($QBTS (-1,75 %) )

📌 ZIM Integrated Shipping ($ZIM (-0,16 %) )

📌 ULTA Beauty ($ULTA (-1,44 %))

📌 Kohl’s ($KSS (-0,45 %) )

📌 Dollar General ($DG (-0,62 %))

📌 UiPath ($PATH (+1,13 %) )

📌 SentinelOne ($S (-0,5 %))

Welche dieser Unternehmen verfolgt ihr besonders gespannt? Habt ihr Positionen in einem dieser Werte?

🔗 Quelle: Earnings Whispers

Earnings kommende Woche 🗓️

$ZS (-0,05 %)

$CRM (-0,27 %)

$OKTA (-0,71 %)

$LULU (-0,75 %)

$MRVL (-0,52 %)

$CHWY (-0,49 %)

$PATH (+1,13 %)

$ULTA (-1,44 %)

$S (-0,5 %)

$FL

$DOCU (-0,68 %)

$DLTR (-0,49 %)

$GTLB (-0,65 %)

$HPE (-0,67 %)

$IOT

$DG (-0,62 %)

$CRDO

$PSTG (-0,95 %)

$VEEV (+0,36 %)

$AEO

$BOX (-0,69 %)

$FIVE (-0,97 %)

$TD (-0,6 %)

$CURV

$BNS (-0,7 %)

$SNPS (-0,67 %)

$RY (-0,7 %)

$CNM

$ASAN (-0,44 %)

$WOOF (+2,59 %)

$BBW (-0,9 %)

$DCI

$CHPT

$BASE

$VSCO (-0,73 %)

$CSIQ (-0,86 %)

$THO (-0,77 %)

$GWRE (-0,66 %)

$SIG (-0,7 %)

$CBRL (+0 %)

$COO

$CPB (-0,7 %)

$BMO (-0,79 %)

$DSGT

$DOO (+0 %)

$CAL

$SMAR

$REX (+0 %)

$PVH (-0,78 %)

$PEAK (-1,22 %)

Crowdstrike Holding: Der Falke der nicht mehr Fliegen kann?

kleiner Quartals vergleich von CrowdStrike Holdings, Inc.

CrowdStrike Holdings, Inc. gilt als einer der Vorreiter im Bereich der Cybersicherheit. Das Unternehmen hat sich auf Cloud-basierte Sicherheitslösungen spezialisiert, die Unternehmen dabei unterstützen, sich effektiv gegen moderne Cyberbedrohungen zu verteidigen. Mit seiner fortschrittlichen Endpunktschutz-Plattform, die KI und ausgeklügelte Algorithmen nutzt, um Bedrohungen in Echtzeit zu erkennen und abzuwehren, hat sich CrowdStrike einen Namen als Innovationsführer gemacht.

Historische Entwicklung

Gegründet im Jahr 2011 von George Kurtz, hat $CRWD (-0,91 %) seit seinen Anfängen ein beeindruckendes Wachstum erlebt. Vor dem Börsengang 2019 konnte das Unternehmen seinen wiederkehrenden Umsatz um das 35-Fache steigern – ein deutlicher Beweis für den Erfolg seiner Geschäftsstrategie. Auch in den jüngsten Jahren setzte sich dieser Wachstumskurs fort: 2023 verzeichnete CrowdStrike einen Zuwachs seiner Kundenbasis um 41%, zu der mittlerweile über die Hälfte der Fortune-500-Unternehmen zählt.

Geschäftsmodell

CrowdStrikes Geschäftsmodell basiert primär auf einem Abonnementansatz, der etwa 92% der Einnahmen generiert. Mit seinem Angebot als Software-as-a-Service (SaaS) gewährleistet das Unternehmen einen stabilen Anteil wiederkehrender Umsätze. Ergänzend dazu bietet CrowdStrike auch professionelle Dienstleistungen an, die jedoch nur einen kleineren Umsatzanteil ausmachen.

Kernkompetenzen

Zu den zentralen Stärken von CrowdStrike zählen:

- Datenanalyse und KI: Mit der Verarbeitung von über 5 Billionen Signalen pro Woche nutzt CrowdStrike fortschrittliche Datenanalysen, um Bedrohungen effizient zu identifizieren und abzuwehren.

- Hohe Kundenbindung: Mit einer Kundenbindungsquote von über 98% spiegelt sich das Vertrauen und die Zufriedenheit der Kunden in der Plattform wider.

- Skalierbarkeit und Netzwerkeffekte: CrowdStrikes Fähigkeit, riesige Datenmengen zu verarbeiten und daraus kontinuierlich zu lernen, verschafft dem Unternehmen einen klaren Wettbewerbsvorteil, der es von neuen Marktteilnehmern abhebt.

Zukunftsperspektiven und strategische Initiativen

Mit ambitionierten Zielen für die kommenden Jahre strebt CrowdStrike an, bis Ende des Geschäftsjahres 2026 einen jährlichen wiederkehrenden Umsatz (ARR) von 5 Milliarden USD zu erreichen. Um dieses Ziel zu realisieren, plant das Unternehmen, seine Qualitätsstandards weiter zu optimieren und die Kundenkommunikation auszubauen, um die Kundenbindung zu stärken und Abwanderungen zu minimieren.

In einem zunehmend wettbewerbsintensiven Marktumfeld, in dem auch Schwergewichte wie Microsoft und Alphabet ihre Cybersicherheitslösungen intensivieren, setzt CrowdStrike auf seine Innovationskraft und schnelle Reaktionsfähigkeit bei neuen Bedrohungen. Zukünftig möchte das Unternehmen zudem seine Margen optimieren und die operative Effizienz weiter steigern, um auch langfristig seine Marktposition zu behaupten.

Aktuelle Performance der CrowdStrike-Aktie

Auf Jahressicht konnte die CrowdStrike-Aktie beeindruckende 86 % zulegen, was vor allem auf die hohe Akzeptanz und Verbreitung der Plattform zurückzuführen ist. Seit dem Börsengang am 12. Juni 2019 hat die Aktie sogar einen bemerkenswerten Zuwachs von 372 % erzielt. Dennoch erreichte die Aktie in der Vergangenheit höhere Werte, bevor sie nach einem Vorfall am 19. Juli deutlich einbrach. Dies wirft die Frage auf, wie es weitergeht und wie sich CrowdStrike im Vergleich zur Konkurrenz positioniert.

Der Vorfall am 19. Juli

Der 19. Juli stellte für CrowdStrike und seinen CEO eine der größten Herausforderungen in der Unternehmensgeschichte dar. An diesem Tag wurde ein Konfigurationsupdate auf die Plattform gespielt, das zahlreiche Kundensysteme lahmlegte. Die eigenen Sicherheitsmechanismen hatten das Update als unbekannt eingestuft und in Folge dessen die Systeme heruntergefahren. Ob dies als Beweis für die Unfähigkeit CrowdStrikes oder als Nachweis für die Funktionsfähigkeit der Software gewertet werden sollte, bleibt umstritten. Die Aktionäre reagierten jedenfalls mit Besorgnis: Die Aktie fiel um 42 %. Der wesentliche Grund dafür war die Unsicherheit über die Konsequenzen dieses Vorfalls.

Die Folgen des Vorfalls

Laut CEO hatte das Ereignis vom 19. Juli erhebliche Auswirkungen auf die letzten zwei Wochen des Quartals. Zwar mobilisierte CrowdStrike schnell Teams zur Unterstützung der Kunden und konnte weiterhin Verträge abschließen, darunter auch bedeutende Expansionsverträge im neunstelligen Bereich aber er CFO fügte hinzu, dass es in Bezug auf potenzielle rechtliche Konsequenzen derzeit noch zu früh sei, um die genaue rechtliche Belastung abzuschätzen. Kundenverträge enthalten jedoch Haftungsbeschränkungen, und CrowdStrike verfügt über Versicherungspolicen, die mögliche Auswirkungen bestimmter Ansprüche abmildern sollen. Trotz der Herausforderungen setzt CrowdStrike weiterhin stark auf die Kundenbindung und ist gut aufgestellt, um langfristig in das Geschäft zu investieren.

Die Frage bleibt, wie sich das Unternehmen langfristig von dem Vorfall erholt. Trotz einiger abgeschreckter Kunden scheint das Vertrauen weitgehend intakt zu sein, unterstützt durch Rabatte und die Qualität des Produkts. Zudem hat CrowdStrike schnell auf das Problem reagiert, beträchtliche Ressourcen investiert und Kundenbindungsprogramme aufgelegt, um das Vertrauen wiederherzustellen. Fazit: Es deutet derzeit nichts darauf hin, dass der Vorfall ein existenzielles Problem für das Unternehmen darstellt.

Die aktuellen Zahlen

Die neuesten Geschäftszahlen, die noch nicht in den Bildern enthalten sind, zeigen weiterhin ein solides Wachstum:

- Umsatz: Der Umsatz stieg auf 963,9 Millionen USD, was einem Anstieg von 32 % im Jahresvergleich und 4,6 % im Quartalsvergleich entspricht, trotz der erheblichen Auswirkungen des Vorfalls.

- Bruttogewinn: Der Bruttogewinn lag bei 726,471 Millionen USD und stieg um 4,4 % im Quartalsvergleich.

- Nettoeinkommen: Das Nettoeinkommen belief sich auf 46,690 Millionen USD, was einem Zuwachs von 9 % im Quartalsvergleich entspricht.

Diese Zahlen sind grundsätzlich positiv, lassen jedoch die Frage offen, ob nicht noch Herausforderungen in der Kundenbindung bestehen. Die langfristige Entwicklung bleibt abzuwarten, aber die Reaktionen und Maßnahmen des Unternehmens lassen vermuten, dass CrowdStrike auf einem guten Weg ist, das Vertrauen der Kunden zurückzugewinnen und weiter zu wachsen.

(Bild 4&6)

Sorgen und Herausforderungen für CrowdStrike

Trotz der soliden Performance gibt es einige zentrale Herausforderungen, denen sich CrowdStrike stellen muss:

- Customer Commitment Packages und Margendruck: Die Einführung von Kundenbindungsprogrammen, die im Wesentlichen als Rabattaktionen fungieren, könnte kurzfristig die Margen und Gewinne belasten. Auch wenn diese Maßnahmen langfristig keine entscheidende Rolle spielen mögen, bleibt das Risiko eines temporären Rückgangs der Rentabilität bestehen.

- Starker Wettbewerb: Der Wettbewerb im Cybersicherheitsmarkt ist intensiv, und viele Konkurrenten bieten ebenfalls attraktive Produkte an. CrowdStrike muss daher noch deutlicher hervorheben, warum seine Lösungen überlegen sind und welche einzigartigen Vorteile sie bieten. Die Differenzierung gegenüber der Konkurrenz wird entscheidend sein, um Marktanteile zu sichern und auszubauen.

- Rechtliche Risiken und Klagen: Trotz bestehender Absicherungen und Haftungsbeschränkungen stellen potenzielle rechtliche Auseinandersetzungen eine erhebliche Herausforderung dar. Insbesondere in den USA, wo Klagen häufig strategisch genutzt werden, besteht das Risiko hoher finanzieller Forderungen, die CrowdStrike erheblich belasten könnten.

Vergleich zur Konkurrenz

Im Vergleich zur Konkurrenz muss CrowdStrike weiterhin seine Innovationsführerschaft und den Mehrwert seiner Plattform unter Beweis stellen. Während Wettbewerber ebenfalls in den Bereichen Cloud-Sicherheit und KI-gestützte Lösungen aktiv sind, hängt CrowdStrikes Erfolg davon ab, wie gut es gelingt, seine Position als Marktführer zu verteidigen und gleichzeitig die Kundenbindung zu stärken.

(der rest)

$S (-0,5 %)
$PANW (-0,37 %)
$DARK
$FTNT (-0,26 %)
$OKTA (-0,71 %)

$CRWD (-0,91 %)
$FTNT (-0,26 %)
$PANW (-0,37 %)
$S (-0,5 %)
$ZS (-0,05 %)
$MSFT (-0,43 %)
$GOOGL (-0,76 %)
$CSCO (-0,53 %) …..

Wie große Unternehmen in das Ökosystem passen:

Wie einige der größten Sicherheitsunternehmen der Welt in das Ökosystem passen. Alle diese Unternehmen bieten Produkte im gesamten Sicherheitsökosystem an und bemühen sich, Sicherheitsplattformen anzubieten, auf denen sich Kunden konsolidieren können.

$PANW (-0,37 %) - Palo Alto Networks

Palo Alto ist das größte reine Cybersicherheitsunternehmen der Welt, sowohl nach Marktkapitalisierung als auch nach Umsatz. Ihr Kernprodukt sind Netzwerk-Firewalls (Hardware und Software); durch eine aggressive Akquisitionsstrategie haben sie ihr Portfolio erheblich erweitert. Ihr Ziel ist es, der Konsolidator für die Cybersicherheit zu sein, und sie zeigen weiterhin Fortschritte auf dem Weg zu diesem Ziel.

Palo Alto hat vier Hauptlösungsbereiche: Strata (Netzwerk), Prisma (Cloud, Access), Cortex (Endpoint, SecOps) und Unit 42 (Managed Services). Der einzige Bereich, in dem sie nicht konkurrieren, ist Identity. Sie haben in den letzten 12 Monaten einen Umsatz von 7,5 Milliarden Dollar erzielt.

$FTNT (-0,26 %) - Fortinet:

Fortinet ist nach Umsatz das zweitgrößte reine Cybersicherheitsunternehmen. Wie Palo Alto ist ihr Kernprodukt die Firewall (sowohl Hardware als auch Software). Fortinet ist immer noch in erster Linie ein Netzwerksicherheitsunternehmen (60-70% des Umsatzes) und konzentriert sich auf die Bereitstellung eines starken SASE-Produkts (Secure access service edge)für Wachstum. Abgesehen davon verfügen sie über ein umfangreiches Portfolio an Sicherheitsprodukten, einschließlich Cloud-Sicherheit, App-Sicherheit, Datensicherheit und Managed Services. Fortinet hat in den letzten 12 Monaten einen Umsatz von 5,3 Milliarden Dollar erzielt.

$CRWD (-0,91 %) - Crowdstrike:

Das Kernprodukt von Crowdstrike ist die Endpunktsicherheit; sie sind ein weiteres Beispiel für die Fähigkeit, auf eine Plattform zu expandieren. In der Endpunktsicherheit sind sie einer der beiden Marktführer (Microsoft ist der andere). In der Cloud- und Softwaresicherheit verfügen sie über eine einheitliche Plattform für Haltungsmanagement, Workload-Schutz und App-Schutz. Sie bieten eine Datenschutz-Suite sowie Dienstleistungen für Sicherheitsvorgänge hinweg. Sie bieten kein Identity & Access Management an, aber sie bieten Identitätssicherheit, die andere IAM-Produkte (Identity & Access Management) schützt.

Ihr Produkt basiert auf einer einheitlichen Datenschicht. CEO George Kurtz erklärte , der

wahre Wert ergibt sich aus der Zentralisierung von Daten, der Verwendung von KI/ML zur Erkennung von Bedrohungen und Anomalien und der Reaktion auf diese Bedrohungen. Dieser Wert kann kontinuierlich durch neue Produkte geliefert werden, die uns die allgemeine Roadmap geben, wie CrowdStrike in Zukunft expandiert. CrowdStrike hat in den letzten 12 Monaten einen Umsatz von 2,8 Milliarden Dollar erzielt.

$MSFT (-0,43 %) - Microsoft:

Im Januar 2021 übertraf Microsoft 10 Milliarden Dollar an Sicherheitseinnahmen. Nur zwei Jahre später gab Microsoft bekannt, dass sie 20 Milliarden Dollar Umsatz aus der Microsoft-Sicherheit überschritten haben.

Microsoft hat 6 Hauptsegmente seines Cybersicherheitsportfolios: Microsoft Defender, Microsoft Sentinel, Microsoft Entra, Microsoft InTune, Microsoft Priva und Microsoft Purview. Defender (Cloud, Apps, Endpunkt, IoT) ist das Sicherheitsprodukt von Microsoft in allen Lösungsbereichen. Sentinel ist eine SIEM/SOAR-Lösung. (SOAR= Security Orchestration, Automation, and Response) (SIEM = Security Information and Event Management) Entra ist die IAM-Lösung von Microsoft (Marktführer nach Marktanteil). InTune ist ein einheitliches Endpunkt-Management-Tool. Priva deckt den Datenschutz und die Einhaltung der Daten ab. Schließlich ist Purview ein Data-Governance-Tool.

$CSCO (-0,53 %) - Cisco Systems:

Cisco verfügt über eine beeindruckende Sammlung von Sicherheitsprodukten; mit der Übernahme von Splunk wurde es eines der größten Sicherheitsunternehmen der Welt. Im Geschäftsjahr 2023 erzielte Cisco einen Sicherheitsumsatz von ~ 4 Milliarden US-Dollar, während Splunk am Ende desselben Quartals 3,7 Milliarden US-Dollar an ARR hatte. Zusammen setzt dies Cisco in den gleichen Umsatzbereich wie Palo Alto.

Die Kernsicherheitsstärke von Cisco ergibt sich aus seinem massiven Netzwerkgeschäft. Sie haben sich auch auf Cloud, Endpunkt und SASE ausgeweitet. Splunk bringt eine starke SecOps-Präsenz mit SIEM, SOAR und Analytics. Es wird interessant sein zu sehen, welche Synergien Cisco zwischen den beiden Unternehmen weiter erzeugen kann.

$GOOGL (-0,76 %) - Google:

Eines der Hauptziele von Google ist es, die Go-to-Cloud für Sicherheit zu sein, und sie haben eine beeindruckende Arbeit beim Aufbau ihres Portfolios geleistet. Sie bieten Netzwerksicherheit mit Lastausgleich, Cloud-Firewalls und sicheren Web-Proxies. GCP (Google Cloud Platform) bietet mehrere Dienstleistungen für den Datenschutz an (aufbauend auf seiner Stärke als Datenunternehmen). Sie konzentrieren sich auch auf die Sicherung von DevOps mit mehreren SecDevOps-Tools.

Im Jahr 2022 schloss Google die Übernahme von Mandiant für 5,4 Milliarden Dollar ab, die das Managed-Services-Angebot von GCP (zusätzlich zu anderen Produkten) stärkte. In Kombination mit ihrer Data Governance, Beobachtbarkeit und SIEM/SOAR-Lösung macht es GCP zu einem gewaltigen Akteur im Sicherheitsbereich. Es wird interessant zu sehen sein, welche Umsatzzahlen das Management in Zukunft für die Sicherheit offenlegt.