1. Vinci (DG: SGE) $DG (-4,15 %)
* Quantitative Bewertung:
* KGV: ca. 12 (6 Punkte)
* KBV: ca. 1,8 (8 Punkte)
* ROE: ca. 12% (6 Punkte)
* Verschuldungsgrad: ca. 0,5 (8 Punkte)
* Dividendenrendite: ca. 4% (10 Punkte)
* Umsatzwachstum: ca. 5% (6 Punkte)
* PEG Ratio: ca. 1.5 (6 Punkte)
* Cashflow Yield: ca. 7% (6 Punkte)
* Bewertungstabelle:
| Metric | Aktienwert | Reference Values | Aktien Rating | Weighted Score |
|---|---|---|---|---|
| KGV | 12 | 10-20 (6 Punkte) | 6 | 6 |
| KBV | 1,8 | 1-2 (8 Punkte) | 8 | 8 |
| ROE | 12% | 8-15% (6 Punkte) | 6 | 6 |
| Verschuldungsgrad | 0,5 | 0,3-0,6 (8 Punkte) | 8 | 8 |
| Dividendenrendite | 4% | >4% (10 Punkte) | 10 | 10 |
| Umsatzwachstum | 5% | 4-8% (6 Punkte) | 6 | 6 |
| PEG Ratio | 1,5 | 1-2 (6 Punkte) | 6 | 6 |
| Cashflow Yield | 7% | 5-10% (6 Punkte) | 6 | 6 |
* Qualitative Bewertung:
* Marktposition: 9 Punkte
* Wettbewerbslandschaft: 7 Punkte
* Managementqualität: 8 Punkte
2. ABB (DG: ABBN) $ABBNY (+0,47 %)
* Quantitative Bewertung:
* KGV: ca. 26 (1 Punkte)
* KBV: ca. 3 (1 Punkte)
* ROE: ca. 16% (10 Punkte)
* Verschuldungsgrad: ca. 0,4 (8 Punkte)
* Dividendenrendite: ca. 2% (1 Punkte)
* Umsatzwachstum: ca. 6% (6 Punkte)
* PEG Ratio: ca. 2.2 (1 Punkt)
* Cashflow Yield: ca. 5% (6 Punkte)
* Bewertungstabelle:
| Metric | Aktienwert | Reference Values | Aktien Rating | Weighted Score |
|---|---|---|---|---|
| KGV | 26 | >20 (1 Punkt) | 1 | 1 |
| KBV | 3 | >2 (1 Punkt) | 1 | 1 |
| ROE | 16% | >15% (10 Punkte) | 10 | 10 |
| Verschuldungsgrad | 0,4 | 0,3-0,6 (8 Punkte) | 8 | 8 |
| Dividendenrendite | 2% | <2% (1 Punkt) | 1 | 1 |
| Umsatzwachstum | 6% | 4-8% (6 Punkte) | 6 | 6 |
| PEG Ratio | 2,2 | >2 (1 Punkt) | 1 | 1 |
| Cashflow Yield | 5% | 5-10% (6 Punkte) | 6 | 6 |
* Qualitative Bewertung:
* Marktposition: 9 Punkte
* Wettbewerbslandschaft: 8 Punkte
* Managementqualität: 9 Punkte
3. Randstad (DG: RAND) $RAND (+0,58 %)
* Quantitative Bewertung:
* KGV: ca. 10 (10 Punkte)
* KBV: ca. 1,5 (8 Punkte)
* ROE: ca. 13% (6 Punkte)
* Verschuldungsgrad: ca. 0,5 (8 Punkte)
* Dividendenrendite: ca. 4% (10 Punkte)
* Umsatzwachstum: ca. 4% (6 Punkte)
* PEG Ratio: ca. 1.3 (6 Punkte)
* Cashflow Yield: ca. 8% (6 Punkte)
* Bewertungstabelle:
| Metric | Aktienwert | Reference Values | Aktien Rating | Weighted Score |
|---|---|---|---|---|
| KGV | 10 | <10 (10 Punkte) | 10 | 10 |
| KBV | 1,5 | 1-2 (8 Punkte) | 8 | 8 |
| ROE | 13% | 8-15% (6 Punkte) | 6 | 6 |
| Verschuldungsgrad | 0,5 | 0,3-0,6 (8 Punkte) | 8 | 8 |
| Dividendenrendite | 4% | >4% (10 Punkte) | 10 | 10 |
| Umsatzwachstum | 4% | 4-8% (6 Punkte) | 6 | 6 |
| PEG Ratio | 1,3 | 1-2 (6 Punkte) | 6 | 6 |
| Cashflow Yield | 8% | 5-10% (6 Punkte) | 6 | 6 |
* Qualitative Bewertung:
* Marktposition: 8 Punkte
* Wettbewerbslandschaft: 6 Punkte
* Managementqualität: 8 Punkte
4. Schneider Electric (DG: SU) $SU (+1,65 %)
* Quantitative Bewertung:
* KGV: ca. 23 (1 Punkte)
* KBV: ca. 3 (1 Punkte)
* ROE: ca. 15% (6 Punkte)
* Verschuldungsgrad: ca. 0,5 (8 Punkte)
* Dividendenrendite: ca. 2% (1 Punkte)
* Umsatzwachstum: ca. 7% (6 Punkte)
* PEG Ratio: ca. 2.1 (1 Punkt)
* Cashflow Yield: ca. 6% (6 Punkte)
* Bewertungstabelle:
| Metric | Aktienwert | Reference Values | Aktien Rating | Weighted Score |
|---|---|---|---|---|
| KGV | 23 | >20 (1 Punkt) | 1 | 1 |
| KBV | 3 | >2 (1 Punkt) | 1 | 1 |
| ROE | 15% | 8-15% (6 Punkte) | 6 | 6 |
| Verschuldungsgrad | 0,5 | 0,3-0,6 (8 Punkte) | 8 | 8 |
| Dividendenrendite | 2% | <2% (1 Punkt) | 1 | 1 |
| Umsatzwachstum | 7% | 4-8% (6 Punkte) | 6 | 6 |
| PEG Ratio | 2,1 | >2 (1 Punkt) | 1 | 1 |
| Cashflow Yield | 6% | 5-10% (6 Punkte) | 6 | 6 |
* Qualitative Bewertung:
* Marktposition: 9 Punkte
* Wettbewerbslandschaft: 7 Punkte
* Managementqualität: 9 Punkte
Zusammenfassung:
* Randstad scheint aufgrund des niedrigen KGV und der hohen Dividendenrendite quantitativ am attraktivsten zu sein.
* ABB und Schneider Electric weisen höhere Wachstums- und Rentabilitätskennzahlen auf, sind aber auch höher bewertet.
* Vinci bietet einen guten Mittelweg.
Einzug werden also Randstand und Vinci erhalten. Bis zum Zeitpunkt, wenn Schweizer Aktien wieder EU-weit handelbar sind, mache ich mir Gedanken ob Schneider electric oder ABB hinzugefügt werden.
Einen sonnigen Wochenstart wünsche ich!
