$TMDX (-0,46 %) - Unternehmensvorstellung - Teil 1:
TransMedics Group, Inc. ist ein Medizintechnikunternehmen, das die Organtransplantationstherapie für Patienten mit Lungen-, Herz- und Leberversagen im Endstadium verändert.
Das Unternehmen ist auf die tragbare extrakorporale Wärmeperfusion und die Beurteilung von Spenderorganen für die Transplantation spezialisiert. Sein Organ Care System (OCS) ist ein tragbares System zur Organperfusion, -optimierung und -überwachung, das seine maßgeschneiderte Technologie nutzt, um nahezu physiologische Bedingungen für Spenderorgane außerhalb des menschlichen Körpers zu replizieren.
Darüber hinaus hat das Unternehmen das National OCS Program (NOP) entwickelt, eine schlüsselfertige Lösung für die ausgelagerte Organentnahme, das OCS-Organmanagement und die Logistikdienste für Transplantationsprogramme in den Vereinigten Staaten. Die logistischen Dienstleistungen umfassen Lufttransport, Bodentransport und andere Koordinationsaktivitäten. NOP stellt geschulte Chirurgen für die Organbeschaffung, klinische Spezialisten und Transplantationskoordinatoren zur Verfügung, die mit Hilfe der OCS-Technologie eine klinische End-to-End-Lösung anbieten.
Nun etwas mehr im Detail:
OCS = Organ-Pflege-System
$TMDX (-0,46 %) verfügt derzeit über OCS-Konsolen für Herz, Leber und Lunge.
Das Coole an $TMDX (-0,46 %) ‘s OCS ist, dass normalerweise 2–3 von 10 im Kühlraum gelagerten Organen erfolgreich transplantiert werden.
8 von 10 OCS-Organen oder Einwegsets (“OCS disposable sets”- so werden sie genannt) werden ohne Komplikationen transplantiert.
Der Trick liegt in der Fähigkeit der $TMDX (-0,46 %) OCS-Konsole, die Organfunktionalität durch die konstante Zirkulation warmen Blutes (Perfusion) aufrechtzuerhalten.
Die OCS-Konsolen sind, dass das einzige von der FDA zugelassene tragbare Multiorgan-Perfusionsgerät auf dem Markt.
Der Einbau dieser innovativen Spitzenkonsolen in den 70 führenden Transplantationsanlagen in den USA dürfte einer Monopolstellung gleich kommen.
Durch die Durchblutung der Organe und eine ständige Überwachung ihrer Funktionsfähigkeit werden ischämische Verletzungen und Komplikationen nach der Transplantation verringert.
$TMDX (-0,46 %) verfügt auch über eine eigene Flotte von 18 Flugzeugen, um dabei zu helfen, Organe dorthin zu bringen, wo sie benötigt werden.
Wenn eine Organisation die Abholung oder Abgabe von Organen auslagern muss, kann sie ein $TMDX (-0,46 %) - Flugzeug aus dem NOP-Netzwerk nutzen.
NOP = National OCS Program
Das landesweite Hub-Netzwerk des NOP kümmert sich rund um die Uhr um den Transport der Organe vom Spender zum Empfänger
Das NOP-Netzwerk hat inzwischen zu über 4.000 Transplantationen beigetragen
Dies ist das einzige Luft- und Bodennetzwerk, das sich zu 100 % dem Transport von Organen widmet.
- Geschäftsmodell:
Verkauf von Organen und Konsolen für Organpflegesysteme (OCS) an Zentren und Organisationen für Organtransplantationen und -beschaffung sowie Verkauf an Händler, die ihre Produkte an Zentren und Organisationen im Ausland verkaufen.
Service:
Sie verkaufen auch Organentnahme- und Organverwaltungsdienste an alle diese Organisationen über NOP
Alle Kundenverträge beinhalten mehrere Leistungsverpflichtungen, die alle von ihnen bereitgestellten Produkte und Dienstleistungen (Organe, OCS, NOP-Dienste) umfassen.
Finanzkennzahlen:
- Jährliche Einnahmen:
2021: $30.3M
2022: $93.5M
2023: $241.6M
2024: $434.1M est +79% YoY
2025: $548.1M est +26%YoY
- EPS - es wird eine starke Steigerung erwartet:
2023: -0,77 USD
2024: 1,07 $ geschätzt
2025: geschätzt 1,65 USD
$TMDX (-0,46 %) wird vom Gründer geleitet – was ein Vorteil sein dürfte.
Seit 1998 hat der CEO dieses Unternehmen zum führenden Transplantationsnetzwerk des Landes ausgebaut.
CEO- Waleed Hassanein
$TMDX (-0,46 %) ist immer noch ein Small Cap und
hat grundsätzlich alles, was es braucht, um ein zukünftiges Monopol zu werden.
- Bestes Produkt seiner Art
- Aufbau eines komplexen Logistiknetzwerks, bevor es jemand anderes tut
- Einziges von der FDA zugelassenes Produkt seiner Art
$TMDX (-0,46 %) investiert weiterhin massiv in die Zukunft
Sie gingen auf die Gewinnmargen ein und gaben an, dass sie weiterhin in die Einstellung von Piloten, Flugzeugen, Wartungszentren – um sich um ihre eigenen Flugzeuge zu kümmern usw. – investieren.
All diese Investitionen werden $TMDX (-0,46 %) in den nächsten vermutlich in den nächsten Jahren von einer Small-Cap zu einem Mid- Cap machen.
Die Ertragsschwäche in den letzten Earnings dürfte grundsätzlich nicht auf die Schwäche des Unternehmens zurückzuführen sein.
Der Umsatzrückgang gegenüber dem Vorquartal kam aufgrund allgemeiner Schwäche und Instandhaltungsmaßnahmen in der Branche sowie Investitionen, die sich auf die Margen auswirken und hat viele Analysten anscheinend überrascht.
Eigentlich ist mit dem Geschäft nichts auszusetzen.
Abschließend möchte ich sagen, das ich noch nicht investiert bin, aber nach dem letzten Kursverfall ein langfristiger Einstieg sehr interessant sein dürfte und ich einen Ersteinstieg in Erwägung ziehe.
Ist jemand von euch bereits investiert ? ✌️
