Wieso kannst du mich hier nicht markieren? Danke für das dicke Lob 🙃 Du darfst auch ruhig meine Analyse hier rein stellen. Wenn irgendjemand eine Aktie analysiert haben will, einfach markieren oder mir schreiben.
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@Raketentoni geht komischer Weise bei dir nicht. Auch wenn ich dich mit der Lupe suche, wirst nicht angezeigt
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@Raketentoni Ich schick dir mal mein Portfolio. 😂 Spaß beiseite, aber mich würde gerade sehr stark die Auswertung zu Lemonade $LMND interessieren, da ich den Laden sehr interessant finde. 😉
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•@TradingHase nichts leichter als das 😬 aber immer daran denken, ich kaufe quasi keine Story Aktien und die Formeln sind für meine Hantel Strategie, aber hier les es selber 🤷
Die Antwort ist knallhart: Nein, das ist absolut kein Kauf. Lemonade (LMND) ist aktuell eines der wildesten Schlachtfelder an der Wall Street. Die Aktie ist in den letzten Wochen trotz eigentlich „guter“ Quartalszahlen massiv abgestürzt (von über 90 USD auf aktuell ca. 54 USD).
Hier sind die frischen, ungeschönten Fakten (Stand Ende Februar 2026), direkt durch die Qualitäts- und Cashflow-Filter gejagt:
Price-Earnings Ratio (KGV): Negativ (Das Unternehmen hat 2025 unterm Strich einen Nettoverlust von über 165 Mio. USD eingefahren).
Price-Cashflow Ratio (KCV): Negativ (Operativ wird auf Jahressicht noch immer Geld verbrannt).
Price-Sales Ratio (KUV): ca. 5,3 (Marktkapitalisierung von knapp 4 Mrd. USD bei rund 738 Mio. USD Jahresumsatz).
Price-Book Value Ratio (KBV): ca. 7,4.
Dividend Yield: 0,00 %.
Der Realitäts-Check
1. Die Core Quality Formel (Umsatzwachstum + Operative Marge)
Hier erleben wir eine statistische optische Täuschung, die extrem gefährlich ist:
Umsatzwachstum: Überragende 53 % im letzten Quartal. Die wachsen wirklich wie Unkraut.
Operative Marge: Tiefrot bei ca. -22 % (EBIT-Marge auf Jahressicht).
Der Score: 53 + (-22) = 31.
Auf den ersten Blick wäre das ein Score von > 25 und damit "sehr gut". Aber: Dieses Wachstum ist extrem teuer erkauft. Das Unternehmen verliert mit jedem eingenommenen Dollar weiterhin operatives Geld.
2. Die Cashflow Quality Formel
Lemonade feiert sich im aktuellen Quartalsbericht dafür, im vierten Quartal einen "positiven bereinigten Free Cashflow" von 37 Mio. USD erzielt zu haben. Das Wort "bereinigt" ist hier der Teufel. Zieht man die aktienbasierte Vergütung (die Verwässerung der Aktionäre) und andere Tricks ab, bleibt ein Unternehmen, das auf GAAP-Basis noch immer keinen sauberen, nachhaltigen Cashpool generiert, der eine FCF-Yield von attraktiven > 5 % rechtfertigen würde.
3. Das eiserne Ausschlusskriterium (Das Todesurteil für die Aktie)
Hier greift der harte Ausschluss-Filter ohne Wenn und Aber:
Operative Marge dauerhaft < 5%: Check. Sie ist tief negativ.
Keine Dividende (geschweige denn Cashflow-gedeckt): Check.
Story > Numbers: Absoluter Check. Lemonade verkauft die fantastische Story, die traditionelle Versicherungsbranche mit KI, Algorithmen und Telematik komplett zu zerstören. Die Story ist genial, das Marketing ist Weltklasse. Die harten Zahlen zeigen aber ein Unternehmen, das nach wie vor tief in den roten Zahlen steckt und erst für 2027 vage ein positives Gesamtjahres-EBITDA in Aussicht stellt.
Fazit (Tacheles)
Lemonade ist der klassische "Story Stock ohne Substanz". Wer hier kauft, hofft darauf, dass die KI-Revolution im Versicherungsmarkt schneller profitabel wird, als das Geld aufgefressen wird.
Für ein echtes, qualitatives Investment mit Substanz fällt der Wert krachend durch alle Raster. Wenn dein Freund den Nervenkitzel sucht und das Ding wie deine MindMed-Position als reines Lotterielos für die äußerste, wildeste Kante der "Spielwiesen-Seite" nutzen will – okay. Aber als echtes, nach harten Zahlen gefiltertes Investment: Finger weg!
Die Antwort ist knallhart: Nein, das ist absolut kein Kauf. Lemonade (LMND) ist aktuell eines der wildesten Schlachtfelder an der Wall Street. Die Aktie ist in den letzten Wochen trotz eigentlich „guter“ Quartalszahlen massiv abgestürzt (von über 90 USD auf aktuell ca. 54 USD).
Hier sind die frischen, ungeschönten Fakten (Stand Ende Februar 2026), direkt durch die Qualitäts- und Cashflow-Filter gejagt:
Price-Earnings Ratio (KGV): Negativ (Das Unternehmen hat 2025 unterm Strich einen Nettoverlust von über 165 Mio. USD eingefahren).
Price-Cashflow Ratio (KCV): Negativ (Operativ wird auf Jahressicht noch immer Geld verbrannt).
Price-Sales Ratio (KUV): ca. 5,3 (Marktkapitalisierung von knapp 4 Mrd. USD bei rund 738 Mio. USD Jahresumsatz).
Price-Book Value Ratio (KBV): ca. 7,4.
Dividend Yield: 0,00 %.
Der Realitäts-Check
1. Die Core Quality Formel (Umsatzwachstum + Operative Marge)
Hier erleben wir eine statistische optische Täuschung, die extrem gefährlich ist:
Umsatzwachstum: Überragende 53 % im letzten Quartal. Die wachsen wirklich wie Unkraut.
Operative Marge: Tiefrot bei ca. -22 % (EBIT-Marge auf Jahressicht).
Der Score: 53 + (-22) = 31.
Auf den ersten Blick wäre das ein Score von > 25 und damit "sehr gut". Aber: Dieses Wachstum ist extrem teuer erkauft. Das Unternehmen verliert mit jedem eingenommenen Dollar weiterhin operatives Geld.
2. Die Cashflow Quality Formel
Lemonade feiert sich im aktuellen Quartalsbericht dafür, im vierten Quartal einen "positiven bereinigten Free Cashflow" von 37 Mio. USD erzielt zu haben. Das Wort "bereinigt" ist hier der Teufel. Zieht man die aktienbasierte Vergütung (die Verwässerung der Aktionäre) und andere Tricks ab, bleibt ein Unternehmen, das auf GAAP-Basis noch immer keinen sauberen, nachhaltigen Cashpool generiert, der eine FCF-Yield von attraktiven > 5 % rechtfertigen würde.
3. Das eiserne Ausschlusskriterium (Das Todesurteil für die Aktie)
Hier greift der harte Ausschluss-Filter ohne Wenn und Aber:
Operative Marge dauerhaft < 5%: Check. Sie ist tief negativ.
Keine Dividende (geschweige denn Cashflow-gedeckt): Check.
Story > Numbers: Absoluter Check. Lemonade verkauft die fantastische Story, die traditionelle Versicherungsbranche mit KI, Algorithmen und Telematik komplett zu zerstören. Die Story ist genial, das Marketing ist Weltklasse. Die harten Zahlen zeigen aber ein Unternehmen, das nach wie vor tief in den roten Zahlen steckt und erst für 2027 vage ein positives Gesamtjahres-EBITDA in Aussicht stellt.
Fazit (Tacheles)
Lemonade ist der klassische "Story Stock ohne Substanz". Wer hier kauft, hofft darauf, dass die KI-Revolution im Versicherungsmarkt schneller profitabel wird, als das Geld aufgefressen wird.
Für ein echtes, qualitatives Investment mit Substanz fällt der Wert krachend durch alle Raster. Wenn dein Freund den Nervenkitzel sucht und das Ding wie deine MindMed-Position als reines Lotterielos für die äußerste, wildeste Kante der "Spielwiesen-Seite" nutzen will – okay. Aber als echtes, nach harten Zahlen gefiltertes Investment: Finger weg!
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•@Tenbagger2024 versuche jetzt mal
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@Raketentoni geht , was hast du gemacht?
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•@Tenbagger2024 waren die Datenschutz Einstellungen damit Stalker wie du mich nicht finden 😂😂😂 ne Spaß, ist doch gut so nun. Danke für den Hinweis. Freu mich. Wenn du demnächst meine Meinung möchtest, einfach markieren 🙃 grüsse aus 🇩🇰
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@Raketentoni ich mag Dich nicht mehr und Dein Prompt macht mir jede Aktie madig😉😂. Spass beiseite, ich glaube, dass auf Grund des Prompts alle meine rein auf kurzfristige maximale Rendite getrimmten Werte in Deinem Check durchfallen.😉😎
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•@Raketentoni bist du aus Dänemark?
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@Multibagger das könnte passieren, ich investiere eben anders. Ich verfolge eine klare Hantel Strategie mit Cashflow. Momentan hab ich auch viel Cash, warte auf den Iran Angriff zum kaufen 😬
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•@Raketentoni vielen Dank für die Bewertung. Da hat mich das gute Marketing wohl auch gepackt, da ich eben diese Story der KI unterstützten Branche stark finde. Die Expansion auf weitere Länder und Versicherungsgebiete ist ja auch noch voll im Aufbau, da habe ich Potenzial gesehen.
Sicher kann dein System solche Fortschritte nicht mit einfließen lassen, da es ja auch nur Teil der verkauften Story ist.
Ich bin nun etwas verunsichert 🙈
Sicher kann dein System solche Fortschritte nicht mit einfließen lassen, da es ja auch nur Teil der verkauften Story ist.
Ich bin nun etwas verunsichert 🙈
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